Pravo.studio ©

info@pravo.studio

<<

Шагурин С.В., Шимко П.Д.. Экономика транснационального предприятия. 2008

Одной из наиболее значимых тенденций развития мировой экономики в современном мире является нарастание процессов интеграции, углубления взаимодействия воспроизводственных структур разных стран на различных формах, чему особенно активно способствует деятельность транснационального предприятия.

В настоящее время объем продаж зарубежных филиалов ТНК намного превышает объем «свободной» международной торговли. На ТНК приходится основная часть вывоза капитала в виде прямых инвестиций и подавляющая часть капиталовложений в разработку новейших технологий. Актуальность выбранной темы обусловлена постоянно возрастающей ролью ТНК в процессе мирового воспроизводства.

Крупнейшие ТНК (например, General Motors, Ford, IBM, Royal Dutch Shell) распоряжаются средствами, превышающими размер национального дохода многих суверенных государств, и международный характер операций ставит их практически вне контроля любых национальных органов власти.

<< | >>

ПРЕДИСЛОВИЕ

Глава 1. Основные понятия, терминология, историявозникновения

Основные понятия, терминология, история возникновения

1.1 Многонациональные корпорации (обзор понятий и сравнительный анализ определений).

различные критерии отнесения корпораций к транснациональным

1.2 Теоретические основы возникновения, сущность и формы международных корпораций

1.3 Ретроспективный анализ деятельности ведущих ТНК в мировойэкономике

1.3.1 Специфика функционирования первых прообразов ТНК

1.3.2 Экспансионистская деятельность ТНК

1.3.3 Динамика развития ТНК в конце XX столетия

1.4 Масштабы транснационализации

1.5 Проблемы регулирования транснационального бизнеса.

Вопросы для повторения

Глава 2. Международный бизнес ТНК

2.1 Теоретические концепции, объясняющие прямые зарубежныеинвестиции.

Технологическое лидерство

Преимущества в квалификации рабочей силы

Экономика масштаба.

Степень концентрации производства.

Обеспечение доступа к природным ресурсам.

Прочие причины экспорта капитала

Причины импорта капитала

2.2 Экономические аспекты перемещения факторов производства.

Международная мобильность факторов производства

Развитые факторы

Общие факторы

Специальные факторы

2.3 Теория интернализации

Теория «экономии масштаба»

Технологическая теория международных корпораций

Теория международной организации

Теория размещения

Теория интернационализации

Модель монополистических преимуществ

Модель жизненного цикла продукта

Теория бегства капитала.

2.4 Концепция конкурентных преимуществ стран М. Портера.Факторные условия - условия спроса. Наличие поддерживающих (связных) отраслей. Структура отрасли и конкуренция.

2.5 В чем состоит конкурентоспособность страны

2.6 Как компании добиваются успеха на международных рынках

Условия для факторов

Состояние спроса

Родственные и поддерживающие отрасли

Устойчивая стратегия, структура и соперничество

Правило ромба как система

Вопросы для повторения

Глава 3. Роль ТНК в мировой экономике

3.1 Численность и динамика роста ТНК.Расширение транснационального сектора экономики в 90-е гг.

3.2 Влияние на экономику принимающих стран и базирования.

3.3 Факторы, определяющие размещение ПЗИ в принимающихстранах

3.4 ТНК и национальные интересы.

3.5 Усиление процессов специализации и кооперирования между предприятиями разных стран, усиление взаимосвязи и взаимозависимости национальных экономик как следствие деятельности ТНК.

3.6 Роль ТНК в международном разделении труда

3.7 Природные ресурсы

3.7.1 Человеческие ресурсы

3.7.2 Концентрация знаний и роль этого фактора

3.8 ТНК Центральной и Восточной Европы. Участие России.

3.10 Особенности осуществления прямых иностранных инвестиций в России.

3.11 Национальные режимы и стимулы для прямых иностранных инвестиций. Ограничения на прямые иностранные инвестиции.

Государственная поддержка прямых инвестиций

Предоставление государственных гарантий.

Страхование зарубежных инвестиций.

Урегулирование инвестиционных споров

Исключение двойного налогообложения.

Административная и дипломатическая поддержка

3.12 Внутрифирменная торговля ТНК. Построение горизонтально и вертикально интегрированных структур. Стратегические соглашения и альянсы. Использование трансфертных цен во внутрифирменной торговле.

Основные виды трансфертного ценообразования

Линейная (иерархическая) модель.

Линейно - функциональная модель

Дивизиональная модель

Функционально-дивизиональная

Матричная модель

Программно-целевая модель управления.

3.13 Формы международного движения капитала.

• Официальный (государственный) капитал

Частный (негосударственный) капитал

Предпринимательский капитал

Ссудный капитал

Среднесрочный и долгосрочный капитал

Краткосрочный капитал

Прямые инвестиции

Портфельные инвестиции

Инвестиционная позиция

Вопросы для повторения

Глава 4. ТНК и мировая политика

4.1 ТНК и государство: влияние на формирование внешнейполитики.

4.1.1 Материнская компания и ее родина

4.1.2 ТНК и принимающие страны

4.2 ТНК как инструмент лоббирования политических интересов.

4.3 ТНК и военно-промышленный комплекс.

4.4 Влияние ТНК на внешнюю политику развивающихся стран.

4.5 ТНК и внешняя политика России.

4.6 Международные конфликты и роль ТНК.

4.7 Экономическая интеграция.ТНК и региональная экономическая интеграция в ЕС

Регулирование прямых иностранных инвестиций ТНК

Глава 5. Организационные структуры многонациональных компаний

5.1 Организационные структуры управления 5.1.1 Понятие организационной структуры управления

5.1.2 Линейная структура управления

5.1.3 Линейно-функциональная структура управления

5.1.4 Линейно-штабная структура управления

5.1.5 Матричная структура управления

5.1.6 Проектирование ОСУ

5.2 Многонациональные, глобальные и транснациональныекомпании.

Интернациональные корпорации

Многонациональные (мультинациональные) корпорации (МНК)

К глобальной корпорации

5.3 Сетевые глобальные организации, компании

Вопросы для повторения

Глава 6. ИЗДЕРЖКИ ПРОИЗВОДСТВА ТРАНСНАЦИОНАЛЬНОЙ КОМПАНИИ

6.1 Природа затрат ТНК

Концепция релевантных издержек компании

Бухгалтерские, вмененные и экономические издержки.

Постоянные и переменные издержки.

Предельные (маржинальные) издержки МС.

6.2 Экономический анализ издержек производства6.2.1 Краткосрочные и долгосрочные издержки производства

6.2.2 Динамика краткосрочных и долгосрочных затрат компании 6.2.2.1 Издержки в краткосрочном периоде

6.2.2.2 Производство и издержки в долгосрочном периоде

6.2.2.3 Долгосрочные издержки и эффективный размер компании

6.2.3 Выбор сочетания факторов производства, минимизирующегоиздержки

6.2.4 Взаимообусловленность издержек и объемов производства

6.3 Экономические преимущества и недостатки, обусловленные масштабами производства в ТНК

6.4 Динамика затрат и стратегия управления компанией

6.5 Управление ТНК с целью получения экономии от масштаба.Проблема оптимизации размера компании

6.6 Обеспечение конкурентоспособности компании на основе стратегии минимизации издержек

6.7 Управление затратами и стратегический управленческий учет

Калькуляция затрат за все время жизни продукта.

Инжиниринг издержек.

Управление расходами и цепочка ценности.

Вопросы для повторения

Глава 7. СТРАТЕГИЯ ЦЕНООБРАЗОВАНИЯ В МЕЖДУНАРОДНОМ БИЗНЕСЕ

7.1 Особенности ценообразования на мировом рынке

7.2 Ценовая политика транснациональной компании и основные ценообразующие факторы

1 Факторы, влияющие на объем предложения товара

7.3 Методы ценообразования

7.3.1 Ценообразование с ориентацией на издержки производства

7.3.2 Ценообразование с ориентацией на мировой спрос

7.3.3 Ценообразование на основе анализа уровня международнойконкуренции

7.4 Модели ценообразования для многономенклатурного производства транснациональной компании

7.5 Компания - ценовой лидер, принимающий решение об уровне цен

7.6 Ценовая дискриминация в условиях деятельности транснациональной компании

7.7 ТРАНСФЕРТНОЕ ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ В ТРАНСНАЦИОНАЛЬНЫХ КОМПАНИЯХ

ТРАНСФЕРТНОЕ ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ ПРИ ОТСУТСТВИИ ВНЕШНЕГО РЫНКА.

Трансфертное ценообразование при наличии внешнего рынка.

Трансфертное ценообразование в условиях неполностью конкурентного внешнего рынка.

Вопросы для повторения

Глава 8. УПРАВЛЕНИЕ ПРИБЫЛЬЮ В ТРАНСНАЦИОНАЛЬНОЙ КОМПАНИИ

8.1 Альтернативные модели поведения транснациональной компании и многоцелевая оптимизация ее деятельности

Многоцелевая (векторная) оптимизация деятельности транснациональной компании.

8.2 Мотив прибыли в условиях множественности целевых установоккомпании

8.3 Измерение прибыли: бухгалтерские и экономические концепции

8.4 Основные теории прибыли

Компенсационные, или функциональные теории.

Теории монопольной прибыли и прибыли от рыночного дисбаланса.

Научно-технические (технологические) и инновационные теории.

8.5 Планирование прибыли: модель безубыточности производства

8.5.1 Расчет точки безубыточности

8.5.2 Метод критического объема и планирование прибыли

8.6 Леверидж как механизм управления прибылью транснациональной компании8.6.1 Эффект производственного (операционного) рычага

8.6.2 Эффект финансового рычага

8.6.3 Производственно-финансовый (общий) леверидж

8.7 Децентрализованные центры прибыли транснациональной компании и оценка их деятельности

Распределение затрат.

Оценка управленческой деятельности.

Различия в амортизационной базе.

Относительная рисковость капиталовложений

Влияние периодичности оценки.

8.8 Репатриация прибыли в условиях транснациональнойкомпании

Принцип консолидации прибылей

Принцип рассредоточения прибылей

Вопросы для повторения

Глава 9. БЮДЖЕТИРОВАНИЕ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНОЙ КОМПАНИИ

9.1 Бюджет долгосрочных доходов и расходов транснациональнойкомпании

Виды и содержание бюджетов.

Решения по выбору направления инвестиций

9.2 Оценка стоимости капитала транснациональной компании

1. Прогнозирование денежных потоков в иностранной валюте

2. Перевод денежных потоков во внутреннюю валюту зарубежного подразделения по форвардному обменному курсу

3. Оценка затрат на капитал зарубежного подразделения

4. Стоимостная оценка зарубежного подразделения во внутренней валюте материнской компании

9.3 Основные принципы портфельного инвестирований транснациональной компании

9.4 Доходность и риск портфельных инвестиций

Валютная и внешняя доходность.

Внешний и внутренний риск.

9.5 Формирование оптимального портфеля ценных бумаг компании

Доходность портфеля.

Оптимизация инвестиционного портфеля.

Кривые безразличия.

Выбор оптимального портфеля.

9.6 Инвестиции компании в реальные международные активы

9.7 Оценка инвестиционных денежных потоков

9.7.1 Метод расчета дисконтируемого срока окупаемости

9.7.2 Метод чистой приведенной стоимости (NPV)

Индекс рентабельности инвестиций (PI)

Внутренняя норма рентабельности (IRR)

9.7.5 Модифицированная внутренняя норма прибыли (MIRR)

9.8 Анализ международных инвестиционных проектов в условияхриска9.8.1 Риск и эффективность международных капиталовложений

9.8.2 Классификация рисков проектной деятельности

9.9 Методы учета рисков международных инвестиционных проектов9.9.1 Метод корректировки дисконтной ставки

9.9.2 Анализ эластичности проектов международных инвестиций

9.9.3 Дерево решений

9.9.4 Оценка степени риска инвестиционных проектов с использованием ценовой модели рынка капитала

9.10 Методы управления проектными рисками

Упразднение риска

Контролирование риска и его предотвращение

Страхование риска

Поглощение риска

Вопросы для повторения

Глава 10. ВАЛЮТНО-ФИНАНСОВАЯ СРЕДА ТРАНСНАЦИОНАЛЬНОЙ КОМПАНИИ

10.1 Роль и место валютно-кредитных отношений в деятельности транснациональных компаний

10.2 Реальный валютный курс и конкурентоспособность транснациональных компаний

10.3 Влияние динамики обменных курсов на деятельность транснациональных компаний

10.4 Роль транснациональных компаний в деятельности мировогофинансового рынка

10.5 Основные виды валютных операций транснациональныхкомпаний

Срочные валютные сделки

10.6 Опционная сделка

10.7 Операции типа своп и арбитражные операции

Арбитражные операции.

10.8 Управление валютными рисками в транснациональныхкомпаниях

10.8.1 Классификация валютных рисков

10.8.2 Управление операционным валютным риском

Распределение риска.

Диверсификация.

Получение дополнительной информации для принятия решения о валютных инвестициях.

Резервирование средств на покрытие рисковых расходов.

Хеджирование операционного риска.

10.8.3 Управление трансляционным (консолидированным) валютнымриском

Монетарный/немонетарный метод валютной трансляции.

Текущий/нетекущий метод валютной трансляции

10.9 Прогнозирование валютных курсов на основе международныхпаритетов

Краткосрочный прогноз

Долгосрочный прогноз

10.9.1 Абсолютный и относительный паритеты покупательнойспособности

Абсолютный и относительный ППС.

10.9.2 Паритет процентных ставок

10.9.3 Международное отношение Фишера

Международное отношение Фишера.

10.9.4 Паритет срочного курса

10.9.5 Синтез паритетных условий мировых финансовых рынков

10.9.6 Фундаментальный и технический анализ валютного рынка

Состояние экономики анализируемой страны.

Денежно-кредитная политика в ведущих странах мира.

Информация о смежных рынках.

Политические и природные факторы.

Технический анализ валютного рынка.

10.10 Национальное регулирование валютных операций транснациональных компаний

Вопросы для повторения

Глава 11. ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКИЕ ФАКТОРЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНЫХКОМПАНИЙ

11.1 Позитивные и негативные аспекты деятельности транснациональных компаний

11.2 Межгосударственное регулирование общественной полезности транснациональных компаний

11.3 Слияния транснациональных компаний и ограничение ихрыночной власти

11.3.1 Классификация слияний и поглощений

дружественные слияния

враждебные слияния

корпоративные альянсы

корпорации

производственные слияния

чисто финансовые слияния

11.3.2 Ограничение рыночной власти транснациональных компаний

11.4 Регулирование международной торговли транснациональныхкомпаний

11.4.1 Тарифные методы регулирования международной торговли Тариф как средство борьбы с демпингом.

Фактический уровень защиты национального производства.

Тарифная эскалация.

11.4.2 Нетарифные барьеры международной торговли

Технические и административные барьеры.

Политика государственных закупок.

Внутренние налоги и сборы.

11.5 Международное регулирование цен на сырьевые ресурсы

11.6 Государственное регулирование межстрановой мобильности факторов производства

11.6.1 Модель свободной миграции рабочей силы

11.6.2 Государственное регулирование миграции рабочей силы

Профессиональная квалификация.

Ограничения личного характера.

Количественное квотирование.

Экономическое регулирование.

Временные ограничения.

Географические приоритеты.

Запреты.

11.6.3 Прямые инвестиции и транснациональные компании

11.6.4 Регулирование международного движения капитала

Право входа.

Прекращение контракта.

Урегулирование споров.

Вопросы для повторения

Книги и учебники по дисциплине Основы экономики:

- Инвестиции - История экономики - Основы экономики - Платежные системы - Политэкономия - Рынок ценных бумаг - Ценообразование - Эконометрика - Экономика предприятия - Экономическая теория - Экономический анализ -

- Авторское право - Аграрное право - Адвокатура - Административное право - Административный процесс - Антимонопольно-конкурентное право - Арбитражный (хозяйственный) процесс - Аудит - Банковская система - Банковское право - Бизнес - Бухгалтерский учет - Вещное право - Государственное право и управление - Гражданское право и процесс - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги - Дипломатическое и консульское право - Договорное право - Жилищное право - Земельное право - Избирательное право - Инвестиционное право - Информационное право - Исполнительное производство - История - История государства и права - История политических и правовых учений - Конкурсное право - Конституционное право - Корпоративное право - Криминалистика - Криминология - Маркетинг - Медицинское право - Международное право - Менеджмент - Муниципальное право - Налоговое право - Наследственное право - Нотариат - Обязательственное право - Оперативно-розыскная деятельность - Права человека - Право зарубежных стран - Право социального обеспечения - Правоведение - Правоохранительная деятельность - Предпринимательское право - Семейное право - Страховое право - Судопроизводство - Таможенное право - Теория государства и права - Трудовое право - Уголовно-исполнительное право - Уголовное право - Уголовный процесс - Философия - Финансовое право - Хозяйственное право - Хозяйственный процесс - Экологическое право - Экономика - Ювенальное право - Юридическая деятельность - Юридическая техника - Юридические лица -

Pravo.studio

Pravo.studio ©

info@pravo.studio