Принцип рассредоточения прибылей
При вывозе доходов в большинстве стран взимаются дополнительные налоги, ставка которых колеблется в зависимости от статуса и местонахождения получателя. В связи с этим помимо ставки подоходного налога на компании, а также факторов политической стабильности при выборе района и формы зарубежных инвестиций должен учитываться уровень налогообложения вывозимых доходов. При этом следует стремиться к тому, чтобы все расчеты «проходили» по наиболее благоприятному соглашению об устранении двойного налогообложения,
В современном бизнесе уже сложились стандартные операции, позволяющие менеджерам облегчать налоговое бремя компании. Как инструменты в таком регулировании могут использоваться стандартные типы фирм, размещаемых в льготных налоговых юрисдикциях. Мировые юрисдикции можно разделить на группы по уровню «стоимости содержания» компании. В «стоимость содержания» компании включается налогообложение, строгость бухгалтерской отчетности, сложность образования компании, требования, накладываемые на управление компанией, и проч. Все страны, с этой точки зрения, можно условно разделить на три группы.
В первую группу входят крупнейшие промышленно развитые страны, в том числе США, ФРГ, Япония, Великобритания, Франция, Италия.
Налог на прибыль здесь может составлять 40-50% чистой прибыли. Деятельность хозяйственных субъектов строго регламентирована, действуют специальные правовые нормы, ограничивающие внутрифирменные операции и использование зарубежных фирм с целью уклонения от налогов.Ко второй группе относятся юрисдикции, где при достаточно высоком уровне подоходного налога применяется система специальных налоговых льгот, касающихся:
а) деятельности компаний определенных типов, в том числе холдинговых, финансовых и торговых;
б) механизма перевода доходов и репатриирования прибылей.
Налоги, взимаемые в этих странах при вывозе и репатриировании дивидендов, банковского процента, платежей роялти и некоторых других видов дохода, здесь обычно значительно снижены. Страны этой группы отличаются либеральными валютными и
таможенными режимами. Этими обстоятельствами определяется характер деловых операций размещенных здесь дочерних фирм, через которые осуществляется «транзит» капиталов и доходов от них. Примером стран с умеренной налоговой системой являются Нидерланды, Швейцария (некоторые кантоны), Ирландия, Люксембург, Австрия, Лихтенштейн и некоторые другие.
В третью группу входят государственные образования и административные территории, в которых предельно упрощен порядок регистрации юридических лиц и значительно снижены (или отсутствуют) налоги на прибыль. Они обычно именуются «налоговыми гаванями» или «налоговым раем». Как правило, это карликовые государства Европы, бывшие колониальные владения или обособившиеся от развитых стран самоуправляемые территории. Аналогичные условия существуют в «свободных экономических зонах», созданных для привлечения иностранных инвестиций, а также в отдельных штатах, округах, кантонах и других административных образованиях, обладающих признаками «налоговых гаваней».
В качестве типичных примеров «налоговых гаваней» в Европе можно привести Гибралтар, о. Мэн, так называемые «Острова канала» - Джерси, Гернси, Сарк (Великобритания), карликовые государства Европы - Лихтенштейн, Мальта, Андорра, Монако.
В США это штаты Делавер, Невада, Вайоминг. Большое количество «налоговых гаваней» имеется в третьем мире. Среди них - Панама, Коста-Рика, Нидерландские Антиллы, Аруба, Бермудские, Каймановы, Виргинские, Багамские острова, Барбадос, Антигуа и Барбуда, Белиз, Теркс и Кайкос, Либерия, о. Маврикий, Западное Самоа, Науру.Дочерние фирмы создаются в «налоговых гаванях» с целью снижения налогов на репатриируемые доходы. Такие фирмы, как правило, выступают в качестве конечного звена корпоративной цепочки. Здесь накапливаются доходы, «хранятся» резервы международной компании.
В соответствии с этой схемой доходы из компаний в различных странах мира переводятся через страны с низким уровнем налогов «у источника» в безналоговые юрисдикции - «налоговые гавани», где они аккумулируются с целью дальнейшего инвестирования. В качестве примера приведем следующую схему: доходы из США, ФРГ, Великобритании могут быть переведены в Нидерланды, а затем на Нидерландские Антилы или Остров Мэн. Подобным образом создается оптимальный с точки зрения налоговых потерь маршрут репатриирования доходов и накопления прибыли.
Российские компании также имеют определенные возможности для включения льготных и оффшорных компаний в международные корпоративные схемы. «Связь» между российской и зарубежной частью российского международного холдинга по многим мотивам целесообразно организовывать (пока это возможно) через компанию в Калмыкии, Ингушетии или на Алтае. Это, пожалуй, одна из наиболее реальных и «полезных» сфер применения внутренних оффшоров. Российские предприниматели нуждаются в льготных плацдармах ведения международного бизнеса. Такими плацдармами и могут быть «внутренние» оффшоры.