ГЛАВА 15. ЭКЗОТИЧЕСКИЕ ОПЦИОНЫ
В настоящей главе рассматриваются экзотические опционы, которые зависят от динамики цены базисного актива за период действия контракта, многофакторные опционы, а также ряд других разновидностей опционов.
Современный рынок опционов насчитывает богатый арсенал торгуемых инструментов. Одни из них лишь незначительно отличаются от обычных опционов колл и пут, другие имеют довольно специфические характеристики. Поэтому их стали именовать экзотическими опционами. Рассмотрим наиболее распространенные разновидности экзотических опционов.
Экзотические опционы можно разделить на две группы разновидностей.
1) Опционы, которые зависят от динамики цены базисного актива за период их действия. В свою очередь их можно разделить на два вида: зависящие от а) среднего значения цены; б) одного или нескольких значений цены.
2) Многофакторные опционы.
Кроме того, имеются другие разновидности экзотических опционов, которые выходят за рамки отмеченной классификации.
Еще по теме ГЛАВА 15. ЭКЗОТИЧЕСКИЕ ОПЦИОНЫ:
- Буренин1 А.Н.. Форварды, фьючерсы, опционы, экзотические и погодные производные М, Научно-техническое общество имени академика С.И. Вавилова, 2005, - 534 + 6 с, 2005
- В настоящей главе приводится общая характеристика опционных контрактов и рассказывается об организации торговли опционами. Мы остановимся на понятиях типов и видов опционов, рассмотрим опционы на покупку и продажу, дадим определение категорий опционов и премии.
- В настоящей главе на примере опционов на акции рассматривается вопрос определения границ премии опционов. Мы ответим на вопрос о стоимости опционов перед истечением срока действия контрактов и выведем формулы для верхних и нижних границ премии опционов, проанализируем целесообразность раннего исполнения американских опционов.
- Экзотические инвестиционные инструменты
- Глава 9 - Опционы
- § 5d. Опционы с последействием.Расчеты в "Русском опционе" или с функциями
- 2.5.2. Оценка внебиржевых опционов по модели Блэка - Шоулса при уклоне волатильности для всех страйков выпускаемых опционов
- 2.3. Предпосылки исследования, обозначения построения опционных продуктов на основе биржевых опционов
- Паритет европейских опционов на акции, по которым выплачиваются дивиденды. Взаимосвязь между премиями американских опционов
- 2.4. Инструментарий построения сложных опционных продуктов на основе обычных биржевых опционов
- В настоящей главе рассматриваются ценовые соотношения, которые должны выдерживаться между премиями опционов. Вначале мы проанализируем зависимости между опционами с разными ценами исполнения, сроками истечения и стандартными отклонениями. После этого остановимся на соотношениях между премиями опционов с одной датой истечения контрактов и докажем паритетные взаимосвязи для европейских опционов колл и пут.
- 4.2.2. Моделирование функции уклона волатильности на основе биржевых опционов на фьючерс РАО «ЕЭС» в момент оценки внебиржевых опционов
- 4.2.1. Моделирование безрисковой ставки на основе пут - колл паритета биржевых опционов на фьючерс РАО «ЕЭС» на момент оценки внебиржевых опционов
- В настоящей главе рассматриваются основные стратегии, которые инвесторы могут формировать с помощью опционных контрактов. Глава начинается с простейших стратегий, представляющих собой покупку и продажу отдельных опционов. После этого мы переходим к более сложным сочетаниям, а именно, комбинациям и спрэдам. В последних параграфах главы раскрываем понятие волатильных стратегий и бокс-арбитража.
- 4.1. Примеры построения разработанных опционных продуктов на основе обычных биржевых опционов на фьючерс РАО «ЕЭС»
- Глава 9. Валютные деривативы (фьючерсы, опционы).
- Нижняя граница премии американского опциона пут. Раннее исполнение американского опциона пут
- Нижняя граница премии американского опциона колл. Раннее исполнение американского опциона колл
-
Инвестиции -
История экономики -
Основы экономики -
Платежные системы -
Политэкономия -
Рынок ценных бумаг -
Ценообразование -
Эконометрика -
Экономика предприятия -
Экономическая теория -
Экономический анализ -
-
Авторское право -
Аграрное право -
Адвокатура -
Административное право -
Административный процесс -
Арбитражный (хозяйственный) процесс -
Аудит -
Банковская система -
Банковское право -
Бухгалтерский учет -
Военное право -
Гражданское право и процесс -
Денежное обращение, финансы и кредит -
Деньги -
Жилищное право -
Земельное право -
Избирательное право -
Инвестиционное право -
Информационное право -
Исполнительное производство -
История -
История государства и права -
История политических и правовых учений -
Конкурсное право -
Конституционное право -
Корпоративное право -
Криминалистика -
Криминология -
Маркетинг -
Медицинское право -
Международное право -
Менеджмент -
Муниципальное право -
Налоговое право -
Наследственное право -
Нотариат -
Обязательственное право -
Оперативно-розыскная деятельность -
Права человека -
Право зарубежных стран -
Право социального обеспечения -
Правоведение -
Правоохранительная деятельность -
Предпринимательское право -
Семейное право -
Страховое право -
Судопроизводство -
Таможенное право -
Теория государства и права -
Трудовое право -
Уголовно-исполнительное право -
Уголовное право -
Уголовный процесс -
Философия -
Финансовое право -
Хозяйственное право -
Хозяйственный процесс -
Экологическое право -
Экономика -
Ювенальное право -
Юридическая техника -
Юридические лица -