Прибыль к собственному капиталу

. Собственный капитал - наиболее стабильная часть ресурсов коммерческого банка. Поэтому стабильность или рост прибыли на рубль собственного капитала в прошлые периоды гарантирует в определенной мере сохранение уровня рентабельности банка в будущем.
Наконец, данный коэффициент интересует учредителей, акционеров или пайщиков, так как показывает эффективность их инвестиций.

Методика расчета коэффициентов прибыльности собственного капитала при:


Методика расчета коэффициентов прибыльности собственного капитала при:


+++1 Налоги, отражаемые как затраты по дебету счета 970.
===133===

Основополагающим в системе коэффициентов прибыльности является показатель прибыль/активы.


Основополагающим в системе коэффициентов прибыльности является показатель прибыль/активы.

Фактическое значение этого показателя не является единственным критерием для оценки эффективности (рентабельности) функционирования банка. Это объясняется, во-первых! тем, что высокая прибыль сопряжена, как правило, с большим
+++1См.: Валравен К.Д. Управление рисками коммерческого банка. ИЭР Мирового банка. - Вашингтон, 1992. - С. 75.\r\n2 Банки на развивающихся рынках: В 2-х т.:Пер. с англ. Т 2. Интерпретирование финансовой отчетности/К. Дж. Барлтроп, Д. МакНотон. - М.; Финансы и статистика, 1994.-С.9.
===134===
риском. Поэтому очень важно одновременно принимать во внимание степень защиты банка от риска. Во-вторых, принципиальное значение имеют те экономические явления, которые кроются за факторами, определяющими динамику названного коэффициента прибыльности.
Для разъяснения первого положения рассмотрим оценку прибыльности коммерческого банка в американской системе КЭМЕЛ
Основой оценки уровня прибыльности банка по системе КЭМЕЛ являются количественные и качественные параметры.

Для количественной оценки прибыльности банков из многочисленных показателей уровня их доходов и прибыли избран коэффициент эффективности использования активов:


Для количественной оценки прибыльности банков из многочисленных показателей уровня их доходов и прибыли избран коэффициент эффективности использования активов:


Нормативный уровень этого коэффициента устанавливается по группам банков, в основе выделения которых лежит объем активов. Все банки делятся на пять групп:
I - активы менее 100 млн долл.
II - от 100 до 300 млн долл.
III - от 300 до 1000 млн долл.
IV - от 1 до 5 млрд долл.
V - свыше 5 млрд долл.
По каждой из названных групп устанавливается средняя величина коэффициента эффективности использования активов на основе фактического уровня за 3 года. Для выявления наиболее и наименее прибыльных банков данной группы используется следующий подход. Он основывается на убывающем ряде фактических средних значений названного коэффициента за 3 года по банкам данной группы.
Норматив прибыльности высшего рейтинга (5.1) соответствует средней величине самых высоких коэффициентов начала ряда, количество которых составляет 15% общего количества коэффициентов данной группы банков. Среднее значение следующих коэффициентов в количестве 50% является нормативным уровнем для удовлетворительного уровня (2); 20% - посредственного уровня (3) и 15% -предельного уровня (4). При убытках дается рейтинг 5 - неудовлетворительный.
Иначе говоря, уровни, которые разделяют полученный перечень средних значений коэффициента эффективности использования активов на 15% наивысшего уровня, 50%удовлетворительного уровня, 20% -посредственного уровня и 15% предельного (низшего) уровня, используются для установления исходных пропорций.
Использование исходных фактических значений коэффициента за три года уменьшает воздействие на стандарты прибыльности банка краткосрочного эффекта спада или роста доходов, связанных с динамикой хозяйства. Критерии прибыльности становятся более стабильными и менее подверженными циклическим колебаниям.
===135===

Таблица 5 5 Ориентиры прибыльности банка, используемые в системе банковского надзора США (%)


Таблица 5 5 Ориентиры прибыльности банка, используемые в системе банковского надзора США (%)


Представитель банковского надзора сравнивает значение коэффициента эффективности использования активов с нормативным уровнем, чтобы дать предварительную оценку рейтинга банка по его уровню прибыльности. Для окончательной оценки учитывается качество и структура доходов, степень защиты банка от риска В частности, в зависимости от того, как данная величина прибыли банка связана с недостаточным резервом для покрытия убытков по ссудам, подвержена воздействию доходов от ценных бумаг, отсрочек по уплате налогов, неординарных доходов, количественная оценка прибыльности банка может повышаться или понижаться.
В соответствии с этим существует следующая шкала для определения рейтинга банка по уровню прибыльности (табл. 5.6)
Таким образом, метод оценки уровня прибыльности по системе КЭ-МЕЛ позволяет сделать следующие принципиальные выводы
банк не может получить высокого рейтинга только на основании высокого количественного значения коэффициента прибыльности, если он не защищен от риска адекватностью собственного капитала и достаточностью резерва для покрытия потерь по ссудам,
при оценке уровня прибыльности наряду с количественными параметрами принимается во внимание стабильность источников дохода;
важным приемом оценки уровня прибыльности является анализ динамики соответствующего коэффициента
Факторный анализ прибыли банка может производиться разными способами.
Во-первых, основные факторы рентабельности банка вытекают из содержания числителя и знаменателя коэффициента прибыльности (прибыль к активам). Методом подстановки выявляется основной фактор, определивший динамику коэффициента, - изменение абсолютной ве-
===136===
Таблица 5.6

В зависимости от этого далее определяются основные повышающие или понижающие факторы размера прибыли или активов.


личины прибыли и активов.

В зависимости от этого далее определяются основные повышающие или понижающие факторы размера прибыли или активов.


В качестве основных факторов абсолютного размера прибыли банка можно выделить:
соотношение темпов роста (снижения) доходов и расходов банка,
средняя доходность отдельных активных операций банка;
доля активов, приносящих доход, в активах банка (доля работающих активов);
движение процентных ставок по активным и пассивным операциям банка,
структура активов, приносящих доход;
структура кредитного портфеля;
доля рисковых активных операций банка в активах;
прибыльность отдельных видов активных операций.
Во-вторых, приемом факторного анализа уровня прибыли банка
является разложение коэффициентов прибыльности на сомножители.
===137===

В качестве примера возьмем два коэффициента:


В качестве примера возьмем два коэффициента:


Сравнение динамики трех коэффициентов в течение года показывает, что падение общего коэффициента прибыльности объяснялось в основном сокращением доходности активных операций банка. Это могло быть связано с изменением процентных ставок и уровня комиссионного вознаграждения, а также изменением доли активов, приносящих доход (доли работающих активов).

Последнее характеризуется коэффициентом эффективности:


Последнее характеризуется коэффициентом эффективности:


В свою очередь, коэффициент чистой прибыли к активам также раскладывается на два сомножителя, как это было показано в первом примере. В результате уравнение приобретает следующий вид:
+++1 Балансовая, или чистая.\r\n2 ROЕ - Return on Equity (чистый доходХ\r\n3 ROA - Return on Assets (чистый доход на активы).
===138===

Соотношение чистой прибыли и собственного капитала, представленное в виде трех сомножителей, известно в мировой практике как формула Дюкона.


Соотношение чистой прибыли и собственного капитала, представленное в виде трех сомножителей, известно в мировой практике как формула Дюкона.

Она показывает основные направления роста доходности инвесторов коммерческого банка и обеспечения стабильной рентабельности банка. Факторы роста доходности активов были указаны в первом примере. Рост доходной маржи зависит от уровня процентных ставок и комиссий, соотношения темпов роста доходов и расходов банка, стоимости ресурсов и т.д.
Улучшение коэффициента левеража зависит от роста привлеченных ресурсов банка. При этом наиболее выгодно расширение депозитной базы банка, что обеспечивает относительную дешевизну ресурсов и меньшую зависимость банка от колебания процентных ставок на денежном рынке.
===139===
<< | >>
Источник: О.И. Лаврушин. Банковское дело: Учебник . - 2-е изд., перераб. и доп. Под ред. О.И. Лаврушина . - М.: Финансы и. статистика,2005.-672с.. 2005

Еще по теме Прибыль к собственному капиталу:

  1. Сущность и структура собственных средств предприятия. Управление собственным капиталом. Управление собственным капиталом.
  2. Глава 5 Управление собственным капиталом. Роль дивидендной политики в управлении собственным капиталом
  3.   ПРОЦЕНТ ПРИБЫЛЕЙ ЗА 1 942 ГОД НА ИНВЕСТИРОВАННЫЙ КАПИТАЛ  
  4. § 3. Пассивы акционерных коммерческих банков. — Роль собственных капиталов, депозитов, переучета и перезалога, корреспондентских счетов. — Средства казны в пассивах банков. — Иностранные капиталы в пассивах банков.
  5. 1.9.4 Управление собственным капиталом
  6. Тема 6. Управление собственным капиталом
  7. 3.2. УПРАВЛЕНИЕ СОБСТВЕННЫМ КАПИТАЛОМ
  8. Управление собственным капиталом коммерческого банка
  9. 3.3.3. Оценка эффективности управления собственным капиталом
  10. Тема 3.3. Управление собственным капиталом
  11. 83. Рентабельность активов,основного и собственного капиталов
  12. §7. Приток капиталов „изнутри" от активной группы капиталистов. — Влияние смены сезонов.—Влияние несоответствия между ростом прибылей и расширением предприятий. — Товарный кредит.
  13. § 5. Пассивные операции. — Собственные капиталы. — Вклады и текущие счета. — Чековая система. — Рас- счетные палаты. — Переучет и перезалог. — Корреспонденты. — Акцепты.
  14. §5. Ссудные капиталы и вещные капиталы. Понятие „накопления" в применении к ссудным капиталам.
  15. 3.4.4 Метод оценки стоимости интеллектуальной собственности "избыточных прибылей" ("гудвил")
- Авторское право - Адвокатура - Административное право - Административный процесс - Антимонопольно-конкурентное право - Арбитражный (хозяйственный) процесс - Аудит - Банковская система - Банковское право - Бизнес - Бухгалтерский учет - Вещное право - Государственное право и управление - Гражданское право и процесс - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги - Дипломатическое и консульское право - Договорное право - Жилищное право - Земельное право - Избирательное право - Инвестиционное право - Информационное право - Исполнительное производство - История государства и права - История политических и правовых учений - Конкурсное право - Конституционное право - Корпоративное право - Криминалистика - Криминология - Маркетинг - Медицинское право - Международное право - Менеджмент - Муниципальное право - Налоговое право - Наследственное право - Нотариат - Обязательственное право - Оперативно-розыскная деятельность - Права человека - Право зарубежных стран - Право социального обеспечения - Правоведение - Правоохранительная деятельность - Предпринимательское право - Семейное право - Страховое право - Судопроизводство - Таможенное право - Теория государства и права - Трудовое право - Уголовно-исполнительное право - Уголовное право - Уголовный процесс - Философия - Финансовое право - Хозяйственное право - Хозяйственный процесс - Экологическое право - Экономика - Ювенальное право - Юридическая деятельность - Юридическая техника - Юридические лица -