Учет выкупаемых собственных акций и оценка выбывающих цен­ных бумаг в целях бухгалтерского учета и налогообложения.

Акционерное общество имеет право выкупить у акционеров оплачен­ные ими акции с целью их последующего аннулирования, перепродажи, рас­пространения среди своих работников, ограничения количества акций в об­ращении и увеличения такого показателя, как прибыль на одну акцию, фор-

255

мирования пакета акций для приобретения других компаний, предупрежде­ния скупки контрольного пакета акций другими лицами.

Довольно часто выкуп акций используется для изменения в качествен­ной и количественной структуре акционерного капитала, при этом после вы­купа такие акции распространяются лишь среди работников и акционеров компании. Фактически происходит концентрация контрольных и управлен­ческих полномочий в руках одного или нескольких владельцев.[88]

При изменении уставного капитала за счет изменения количества ак­ций существующей номинальной стоимости и при обмене облигаций на ак­ции дополнительного выпуска счет 321 “Акции собственной эмиссии” ис­пользуется как транзитный. По дебету данного счета показывается увеличе­ние количества акций собственной эмиссии, а по кредиту - их оплата (за счет дополнительных взносов участников, индексации балансовой стоимости ос­новных средств, реинвестирования прибыли, дивидендов, обмена на облига­ции и т.п.) (Приложение 7).

Выкуп собственных акций - это положительный сигнал рынку, повы­шающий привлекательность акций, поскольку увеличивается величина при­были на одну акцию. Положительной является тенденция, когда акционерное общество проводит выкуп собственных акций по требованию акционера - такая операция свидетельствует об использовании выкупа как механизма за­щиты прав инвестора на отечественном рынке.[89]

С целью защиты прав акционеров законодательством Украины преду­смотрены конкретные случаи, когда эмитент обязан выкупать собственные акции. Так, Положением “О порядке регистрации выпуска акций и информа­ции об их эмиссии во время реорганизации обществ” (решение ГКЦБФР от 30.12.98 г.

Выкупленные акции должны быть реализованы или аннулированы на протяжении года. В этот период распределение прибыли акционерного об­щества, а также голосование и определение кворума на общем собрании ак­ционеров осуществляется без учета изъятых из обращения собственных ак­ций.

В момент выкупа акций должник и кредитор совпадают в одном лице, а все права и обязанности относительно выпущенных акций прекращаются (ст. 219 Гражданского кодекса Украины). Итак, акция, как ценная бумага, после

выкупа не имеет владельца, даже если сертификат акции попадет после вы­купа к эмитенту. Акция как ценная бумага начнет свое новое существование только после продажи или размещения среди акционеров. С целью детализа­ции и конкретизации учетной информации для учета выкупленных акций предлагается открыть к счету 32 “Ценные бумаги, предназначенные для об­ращения” дополнительный субсчет 322 “Тиражные акции”. Тиражные акции - это акции, изъятые из обращения, которые не имеют владельца. По дебету данного счета будет отражаться увеличение количества выкупленных акций, а по кредиту - их аннулирование или повторный выпуск в обращение, при­чем при повторном выпуске в обращение субсчет 322 “Тиражные акции” бу­дет закрываться субсчетом 321 “Акции собственной эмиссии”. То есть при повторном выпуске в оборот акции снова становятся объектом права собст­венности и реализуются инвесторам.

Согласно действующей методике, АО учитывает лишь количество вы­купленных акций (оприходует в кассу по описи, указывая их вид, номер, се­рию и номинальную стоимость, и содержит в кассе как денежные докумен­ты), а в балансе такие акции показываются как сумма, уменьшающая собст­венный капитал.

Итак, разница, возникающая между ценой приобретения и номиналь­ной (продажной) стоимостью акции на этапе выкупа, отражается в балансе в составе фактической себестоимости. Но что с такой разницей делать в даль­нейшем - при аннулировании или продаже акций? Нужно ли отражать их в отчете о финансовых результатах? В национальных стандартах нет четкого ответа на данный вопрос. Согласно МСФО 32 “Финансовые инструменты: раскрытие и представление” (приложение А8) и рекомендациям Постоянного комитета по толкованию международных стандартов (ПКТ-16), приобрете­ние собственных акций, их продажа или аннулирование отражается в финан­совой отчетности как изменение капитала и не отражается в отчете о финан­совых результатах.[90] При этом расходы на приобретение собственных акций могут быть представлены в балансе одним из способов, например:

• общие расходы показывают как коррекцию капитала (одной строкой);

• номинальную стоимость (если она есть) показывают как вычита­ние с акционерного капитала с корректированием премий или дисконтов по другим категориям капитала и т. п.

В настоящее время существуют компании, имеющие на балансе ценные бумаги, приобретенные несколько лет назад и более не обращающиеся на ор­ганизованном рынке. Такие компании при определении стоимости выбы­

вающих ценных бумаг зачастую сталкиваются с проблемой их правильной оценки в целях бухгалтерского учета и налогообложения.

Правильная трактовка действующих норм Российского налогового за­конодательства, а также правил бухгалтерского учета позволит избежать ошибок в применении установленных методов оценки стоимости выбываю­щих ценных бумаг. Нормами Налогового кодекса (НК) РФ установлен сле­дующий порядок[91]: при реализации или ином выбытии ценных бумаг налого­плательщик самостоятельно в соответствии с принятой в целях налогообло­жений учетной политикой выбирает один из следующих методов списания на расходы стоимости выбывших ценных бумаг: по стоимости первых по вре­мени приобретений (ФИФО); по стоимости последних по времени приобре­тений (ЛИФО); по стоимости единицы.

Содержание методов и порядок их применения при учете ценных бумаг раскрыт в приложении к специальному отраслевому документу - в «Прави­лах отражения профессиональными участниками рынка ценных бумаг и ин­вестиционными фондами в бухгалтерском учете отдельных операций с цен­ными бумагами», утвержденному Постановлением ФКЦБ № 40 от 27.11.1997 г. Трактовка понятия и порядок применения методов по версии ФКЦБ в пол­ной мере соответствует аналогичному определению, включенному в новый бухгалтерский стандарт - Положение по бухгалтерскому учету «Учет финан­совых вложений» ПБУ 19/02, утвержденному Приказом МФ РФ от 10.12.2002 № 126н (введен в действие с бухгалтерской отчетностью за 2003 г.). Например указанными документами дано следующее определение методу ФИФО применительно к учету движения ценных бумаг: оценка ценных бу­маг при способе ФИФО основана на допущении что, ценные бумаги прода­ются в течении месяца в последовательности их поступления (приобрете­ния), то есть ценные бумаги, первыми поступившие в продажу, должны быть оценены по первоначальной стоимости первых по времени приобретения с учетом стоимости ценных бумаг, числящихся на начало месяца. При приме­нении этого способа, оценка ценных бумаг, находящихся в остатке на конец месяца, производится по фактической стоимости последних по времени приобретения, а в стоимости продажи (выбытия) ценных бумаг учитывается стоимость ранних по времени приобретения (приложение 2 к ПБУ 19/02). Данное определение, а также сопровождающие его цифровые примеры по­зволят сделать следующий вывод: оценка по методу ФИФО предусматривает списание выбывающих ценных бумаг по цене каждого пакета в хронологиче­ской последовательности их приобретения исходя из количества акций, вхо­дящих в каждый пакет.

Необходимо отметить, что приведенное определение методов оценки и в трактовке ФКЦБ, и в трактовке МФ РФ в ПБУ 19/02 предполагает осуще­ствление расчета за каждый месяц, а не с момента возникновения ценных бумаг на балансе компании. Например, оценка ценных бумаг при методе ФИФО основана на допущении что, ценные бумаги продаются в течении

месяца в последовательности их поступления (приобретения), то есть цен­ные бумаги, первыми поступившие в продажу, должны быть оценены по первоначальной стоимости первых по времени приобретения с учетом стои­мости ценных бумаг, числящихся на начало месяца.

Себестоимость реализованных (выбывших) ценных бумаг определяется путем вычитания из суммы себестоимости остатков ценных бумаг на начало месяца и себестоимости поступивших за месяц ценных бумаг, себестоимо­сти остатка ценных бумаг на конец месяца (приложение 2 к «Правилам», ут­вержденным Постановлением ФКЦБ № 40).

Описание порядка применения методов оценки ценных бумаг, содер­жащееся в «Правилах» ФКЦБ, в точности совпадает с порядком, изложенным МФ РФ в бухгалтерском стандарте ПБУ 19/02: в качестве периода для расче­та установлен месяц, по окончании которого определяется средняя себестои­мость ценных бумаг в остатке на начало следующего месяца. Применительно к организации налогового учета ценных бумаг это может означать следую­щее. В случае, если в следующем месяце имели место операции приобрете­ния и выбытия ценных бумаг, расчет производится исходя из первых по вре­мени приобретения пакетов цен. Таким образом, для тех случаев, когда на протяжении нескольких месяцев (лет) движения ценных бумаг не происхо­дит, оценка выбывающего пакета производится на основании имеющейся в бухгалтерском учете информации о средней цене конкретных ценных бумаг, числящихся в остатке на начало того месяца, в котором произошло их выбы­тие (то есть в этом случае данные бухгалтерского учета будут совпадать с данными налогового учета).

Нормами НК РФ предусматривается, что понятия и термины граждан­ского, семейного и других отраслей законодательства Российской Федера­ции, не содержащиеся в НК РФ, применяются в том значении, в каком они используются в этих отраслях законодательства (п.1 ст. 11). Принимая во внимание тот факт, что существующие нормы НК РФ не раскрывают порядок применения методов списания на расходы стоимости выбывших ценных бу­маг, а также отсутствие методических указаний и разъяснений МНС РФ по данному вопросу, считаем допустимым руководствоваться изложенным при определении цены реализации (выбытия) ценных бумаг. При условии, что изложенный порядок будет предусмотрен приказом об учетной политике компании в целях налогообложения (то есть в учетной политике должен быть конкретизирован период, признаваемый расчетным при определении стоимо­сти выбывающих ценных бумаг для целей налогообложения).

259