ФОРМИРОВАНИЕ ПОЗИЦИИ С ЗАДАННОЙ ДЕЛЬТОЙ И ВЕГОЙ
Инвестор хотел бы сформировать позицию с определенными значениями дельты и веги, включив в нее европейские опционы колл и пут. В этом случае дельта и вега позиции соответственно равны:
 ИЛИ |
 L |
Таким образом, для формирования позиции с требуемыми значениями дельты и веги, следует открыть позиции по опционам колл и пут в количестве, заданном системой уравнений (11.16).
Если инвестор формирует дельта-нейтральную позицию с определенным значением веги, то система уравнений (11.16) принимает вид: |
11.2.
Еще по теме ФОРМИРОВАНИЕ ПОЗИЦИИ С ЗАДАННОЙ ДЕЛЬТОЙ И ВЕГОЙ:
- * В настоящей главе рассматриваются коэффициенты чувствительности премии опционов: дельта, гамма, вега, тета и ро. Мы охарактеризуем каждый из показателей, остановимся на вопросах формирования дельта-нейтральной, гамма-нейтральной, вега-нейтральной позиций, а также дельта- и гамма-нейтральной позиции и формирования позиций с заданной дельтой и вегой.
- Формирование позиции по делу
- Позиция 1. Формирование команды проекта.
- Дельта-хеджирование
- Общая характеристика дельты
- Дельта-хеджирование \'
- Дельта-ритм: глубокий сон и бессознательное состояние
- В настоящей главе рассматривается понятие и техника формирования синтетических позиций с помощью опционов. Мы остановимся на синтетических опционах, синтетической акции, синтетической фьючерсной позиции и синтетической облигации.
- Управление размером отдельных позиций
- Закрытие позиций
-
Инвестиции -
История экономики -
Основы экономики -
Платежные системы -
Политэкономия -
Рынок ценных бумаг -
Ценообразование -
Эконометрика -
Экономика предприятия -
Экономическая теория -
Экономический анализ -
-
Law -
Авторское право -
Аграрное право -
Адвокатура -
Административное право -
Административный процесс -
Антимонопольно-конкурентное право -
Арбитражный (хозяйственный) процесс -
Аудит -
Банковская система -
Банковское право -
Бизнес -
Бухгалтерский учет -
Вещное право -
Государственное право и управление -
Гражданское право и процесс -
Денежное обращение, финансы и кредит -
Деньги -
Дипломатическое и консульское право -
Договорное право -
Жилищное право -
Земельное право -
Избирательное право -
Инвестиционное право -
Информационное право -
Исполнительное производство -
История -
История государства и права -
История политических и правовых учений -
Конкурсное право -
Конституционное право -
Корпоративное право -
Криминалистика -
Криминология -
Маркетинг -
Медицинское право -
Международное право -
Менеджмент -
Муниципальное право -
Налоговое право -
Наследственное право -
Нотариат -
Обязательственное право -
Оперативно-розыскная деятельность -
Права человека -
Право зарубежных стран -
Право социального обеспечения -
Правоведение -
Правоохранительная деятельность -
Предпринимательское право -
Семейное право -
Страховое право -
Судопроизводство -
Таможенное право -
Теория государства и права -
Трудовое право -
Уголовно-исполнительное право -
Уголовное право -
Уголовный процесс -
Философия -
Финансовое право -
Хозяйственное право -
Хозяйственный процесс -
Экологическое право -
Экономика -
Ювенальное право -
Юридическая деятельность -
Юридическая техника -
Юридические лица -