Макрофинансовые показатели и индикаторы:

• уровень монетизации экономики;
• индикатор объема и структуры денежного спроса и предложения в экономике;
• уровень обеспечения денежной базы золотовалютными резервами;
• критерий достаточности золотовалютных резервов;
• индикатор минимального (порогового) уровня золотовалютных резервов;
• уровень нелегального оттока капиталов;
• критический уровень изменения реальной процентной ставки, как по кредитным ресурсам, так и по депозитам;
• рентабельность экономики (ключевых отраслей).

Показатели и индикаторы, характеризующие соотношения сбережений и инвестиций в экономике:

• соотношение инвестиций и сбережений в экономике;
• структура сбережений в национальной и иностранной валюте;
• недоиспользование инвестиций для капитальных вложений.

Показатели и индикаторы банковской деятельности:

• отношение совокупных активов банковской системы к ВВП;
• средние сроки привлечения и размещения средств — кредитов и депозитов;
• временная структура кредитов и депозитов;
• отношение иностранной совокупной банковской позиции к совокупному собственному капиталу банковской системы;
• динамика доли активов банковского сектора в ВВП по отношению к уровню монетизации экономики;
• доля кредитного портфеля в активах;
• рентабельность собственного капитала;
• рентабельность активов;
• уровень концентрации банковской системы;
• зависимость банков от межбанковского кредитования.

Показатели и индикаторы, отражающие процессы и состояние на финансовых рынках:

• изменение фондового индекса;
• объем рынка производных финансовых инструментов по отношению к объему рынка первичных финансовых инструментов;
• доля иностранных портфельных инвестиций в ценные бумаги по отношению к иностранным инвестициям в целом;
• темпы прироста капитализации фондового рынка по отношению к темпам прироста ВВП;
• доходность государственных ценных бумаг по отношению к темпам прироста ВВП;
• соотношение темпов роста курса доллара в рублях и темпов роста индекса РТС.

Ценовые индикаторы:

• уровень инфляции;
• динамика цен на различные группы товаров и услуг.

Микропоказатели:

• доход
• прибыль
• кредиторская и дебиторская задолженность и т.д.

Функции в классической и неоклассической теории финансов.

В рамках классического направления в Российской Федерации сложились две основные научные школы финансов:

• Московская (Родионова, Дробозина, Ковалев);
• Санкт-Петербургская (Романовский, Сабанти, Врублевская).

Московская школа считает, что финансы выполняют следующие функции:

1. распределительная функция , т.е.
   финансы сами ничего не создают, а только распределяют и перераспределяют то, что было создано на стадии производства в результате чего создаются доходы различных субъектов, участвующих в распределении.

Различают первичное распределение и перераспределение: то есть финансы участвуют в первичном распределении и последующем перераспределении совокупного общественного продукта. Финансовое распределение охватывает разные уровни экономики (макро уровень, микроуровень), является сложным многоступенчатым, порождая различные виды распределения и регулирования :

• внутрихозяйственное (сохраняется или меняется воспроизводственная структура производимого продукта, обеспечивается финансирование потребностей расширенного воспроизводства на основе установления оптимального соотношения между потреблением и накоплением путем направления денежных средств в целевые фонды)
• внутриотраслевое (между предприятиями одной отрасли за счет отчислений в государственный централизованный фонд и внебюджетные фонды, от государства получают на конкурсной основе финансовые ресурсы)-
• межотраслевое, (предприятия ищут более выгодные зоны для приложения финансовых ресурсов, государство использует бюджет)
• территориальное и межтерриториальное (государственные и муниципальные финансы через систему финансовой помощи, финансирования инвестиционных проектов)
• между сферами общественного производства (изменяются темпы роста отдельных сфер в соответствии с потребностями общества)
• между социальными группами

Финансовое распределение на макро уровне и микро уровне имеет свои особенности, представление о которых дается в курсах «Финансы», «Государственные и муниципальные финансы», «Корпоративные финансы», «Финансовый менеджмент».

2. контрольная функция, так как финансы – это целевые денежные фонды, то за их образованием и исполнением нужен контроль.
   Распределение и перераспределение подразумевает установление определенных пропорций, которых либо нужно достичь, либо поддерживать, а затем оценить степень достижения поставленной цели. Количественная (материальная сторона) финансов позволяет это сделать.

Перед финансовым контролем стоят следующие группы задач:

1. обеспечить соблюдение действующего законодательства в области финансов;
2. обеспечить своевременность и полноту выполнения финансовых обязательств субъектов перед бюджетом;
3. обеспечить своевременность и полноту выполнения финансовых обязательств между хозяйствующими субъектами;
4. обеспечить правильность ведения бухгалтерского учета и отчетности;
5. оценить экономическую эффективность финансовой деятельности и ее целесообразность.

Санкт-Петербургская научная школа считает, что финансам присущи функции:

• распределительная и перераспределительная;
• образования денежных фондов;
• использования денежных фондов.

Контрольная функция с точки зрения Санкт-Петербургской школы – это не функция финансов, а функция государства, которые используют финансы.

Ряд ученых предлагает рассматривать дополнительные функции финансов:

• регулирующую (сознательное выравнивание (изменение) экономических пропорций);
• стимулирующую;
• стабилизирующую.

Неоклассическая теория выделяет функции финансовой системы - удовлетворение потребностей людей в пище, одежде.

Функции государственных финансов

• перераспределительная (перераспределение дохода и богатства – социальная корректировка рыночной системы);
• аллокационная функция (корректировка размещения экономических ресурсов между разными отраслями, регионами);
• стабилизирующая пропорции экономики.

Рассмотрев характеристику финансов, перейдём к сравнению финансов и денег, финансов и кредита. Такое сравнение уместно в рамках классического направления.

Деньги и финансы

Деньги возникли на стадии обмена и являются всеобщим эквивалентом.

У денег и финансов единая денежная форма.

Функции денег и функции финансов различны, в то же самое время деньги могут обращаться в финансы (из стадии обмена в стадию распределения), а финансы – это всегда деньги. (Студенту необходимо самостоятельно вспомнить функции денег.)