ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК ЕГО ФУНКЦИИ АКТИВНЫЕ И ПАССИВНЫЕ ОПЕАРЦИИ ЦБ
На ранних стадиях развития капитализма отсутствовало четкое разграничение между центральными (эмиссионными) и коммерческими банками. Затем произошла централизация банкнотной эмиссии в руках немногих надежных банков.
Такие банки стали определять как эмиссионные. И, наконец, в конце 19 века начале 20 века в большинстве стране эмиссия всех банкнот была сосредоточена в одном эмиссионном банке, который стал называться центральным эмиссионным или центральным.Центральные банки подразделяются на:
- государственные банки, капитал которых принадлежит государству (например, ЦБ в Великобритании, ФРГ, Франции, Канаде, России).
- Акционерные (например, США)
- Смешанные – акционерные общества, часть капитала которых принадлежит государству (в Японии, Бельгии).
Центральный банк или банк банков, выполняет 3 основные задачи:
1. Обеспечивает стабильность функционирования банковской и финансовой систем. Прежде всего, он должен предупреждать возникновение финансовой паники, когда многие финансовые институты, банки близки к банкротству. Для этого ЦБ регулирует и контролирует деятельность коммерческих банков. Это не значит, что ЦБ должен вмешиваться в текущую деятельность коммерческих банков. Но он должен следить за управлением коммерческими банками, поддержанием их платежеспособности, защищать интересы вкладчиков (это достигается с помощью системы контрольных нормативов, которые доводятся до коммерческих банков).
2. Задача ЦБ – проведение такой денежной политики, при которой был бы обеспечен низкий уровень инфляции, безработицы создавались бы условия для экономического роста.
3. Задача – обеспечить возможность расчетов между коммерческими банками. Сам же ЦБ непосредственно с населением, предприятиями, как правило, не работает.
Исходя из задач, определяются основные функции ЦБ
1) Эмиссия банкнот (т.е. общенациональных кредитных денег, которые являются общепризнанным окончательным средством погашения долговых обязательств)
2) Хранение свободной денежной наличности коммерческих банков, т.е.
их кассовых резервов, кредитование коммерческих банков (для коммерческих банков ЦБ является банком банков, кредитор на крайний случай, так как Кредиты ЦБ по более высокой ставке чем рыночные).3) Функция банкира правительства. ЦБ тесно связан с государством, выступает как кассир и кредитор правительства, в нем открыты счета правительства и правительственных ведомств.
4) Функция хранения специальных золотовалютных резервов страны.
5) Регулирование валютного курса.
6) На основании перечисленных функций ЦБ выполняет общую функцию регулирования всей денежно-кредитной системы страны (и всей экономики)
7) С регулирующей функцией тесно связана функция банковского надзора и контроля.
Свои функции ЦБ осуществляет через банковские операции - пассивные и активные.
ПАССИВНЫМИ называются операции, с помощью которых образуются банковские ресурсы.
АКТИВНЫМИ называются операции по размещению банковских ресурсов.
Пассивные операции, они же источники ресурсов. Главным источником ресурсов ЦБ является:
¨ эмиссия банкнот (от 54 до 85% всех пассивов). Эта пассивная операция тесно связана с активными операциями, так как обеспечивают банкнотную эмиссию активы ЦБ и размеры пассивной операции «эмиссия банкнот» зависят от его активных операций: ссуд банкам, казначейству (Министерству финансов), покупки иностранной валюты и золота (эти активные операции ЦБ первичны по отношению к пассивным).
¨ Когда кредиты ЦБ не связаны с новым выпуском банкнот, а зачисляются на счета коммерческих банков и казначейства, открытые в ЦБ, то происходит депозитная эмиссия ЦБ
¨ Зачисление вкладов коммерческих банков и их обязательных резервов на специальные счета.
¨ Зачисление вкладов казначейства (средства госбюджета).
¨ Зачисление собственного капитала банка (обычно 4 %) Активные операции ЦБ 1. Учетно-ссудные операции
¨ Ссуды коммерческим банкам и государству под залог коммерческих векселей (акцептованных надежным банком), казначейских векселей, государственных облигаций и др.
¨ Учетные операции – покупка Центральным банком векселей у государства и коммерческих банков (переучет, т.к. вторичная покупка, первая – коммерческие банки купили векселя у своих клиентов) Разница суммы при покупке у коммерческого банка и ставка по которой Центральный банк предоставляет ссуды (рефинансирование) коммерческим банкам и переучитывает их векселя называется официальной учетной ставкой Центрального банка.
2. Банковские инвестиции – это покупка ЦБ ценных бумаг. В развитых странах – это практически единственная форма кредитования правительства (нет прямого кредитования государства). Основными кредиторами государства там выступают коммерческие банки, компании, население (они покупают ценные бумаги государства). В России все еще, в основном прямое кредитование, поэтому большой государственный долг.
3. Операции с золотом (покупка, продажа).
4. Операции с иностранной валютой (сделки).
В настоящее время банковская система России переживает процесс реструктуризации, что выражается в сокращении числа вновь возникающих банков, появлении транснациональных банковских финансово-промышленных образований. По состоянию на 1 июля 1998 года в стране действовало 1519 кредитных организаций, имеющих право на осуществление банковских операций. Банковская система России в основном представлена небольшими банками с уставным фондом до 5 млн. руб. и средними банками с уставным капиталом от 5,5 млн. руб. до 20 млн. руб. (40%), то есть удельный вес мелких и средних банков равен 85%. Крупные банки имеют уставный фонд свыше 20 млн. руб. (15%) растут более высокими темпами. Сейчас минимальный размер уставного капитала – 5 млн. евро
14