<<
>>

7.2. Показатели, формируемые из внешних источников информации.

Систему показателей информационного обеспечения финансового менеджмента, формируемых из внутренних источников, делят на две группы:

Первичная информация:

формы бухгалтерской отчетности, а также отчетность, формируемая в соответствии с международными стандартами;

оперативный финансовый и управленческий учет.

Система этих показателей применяется при финансовом анализе, планировании, разработке финансовой стратегии и политики по основным аспектам финансовой деятельности.

2. Информация, полученная при финансовом анализе:

горизонтальный анализ;

вертикальный анализ;

сравнительный анализ;

анализ финансовых коэффициентов и др.

Таким образом, для успешной реализации финансовой политики предприятия руководству необходимо, во-первых, обладать достоверной информацией о внешней среде и прогнозировать ее возможные изменения; во-вторых, иметь сведения о текущих параметрах внутреннего финансового положения; в-третьих, систематически проводить анализ, позволяющий получить оценку результатов хозяйственной деятельности отдельных ее аспектов, как в статике, так и в динамике.

Понятия «норма» и «норматив»

Свободные рыночные отношения основаны на взаимодействии законов и нормативов, необходимых плановых требований и показателей, учитывающих интересы производителей и потребителей товаров. Любой из фундаментальных вопросов рыночной экономики (типа: Что производить? Сколько выпускать? Когда поставлять и др.) может быть наиболее успешно решен с помощью системы планово-экономических нормативов и норм, нацеливающих всякое производство товаров, выполнение работ и оказание услуг на удовлетворение потребностей людей и получение высокого конечного результата производственно-финансовой деятельности.

Точность и обоснованность принимаемых на всех уровнях управления решений во многом зависит от качества используемых на различных этапах планирования экономических норм и нормативов.

Нормы и нормативы – это исходная, научно обоснованная информация для обязательного ее учета при разработке планов. Она устанавливается предприятием исходя из требований законодательства, нормативно-методических материалов ведомственных, региональных и местных органов управления, надзора и контроля, а также разрабатывается на основе показателей производственных заданий, рабочих проектов, технологических регламентов и других документов по обеспечению непрерывности производственного цикла, охраны труда и безопасности производства, социальных условий труда.

Нормы и нормативы призваны упорядочить производственную деятельность предприятия, подчинить ее научно обоснованным закономерностям.

Нормы – это плановые или временно утвержденные для разработки планов производств показатели: обслуживания средств труда, удельных величин расхода материалов, трудовых, финансовых ресурсов.

Нормативы – это показатели, используемые при расчете норм или поэлементные составляющие норм (нормативы оборотных средств), а также коэффициенты, характеризующие качественную сторону элементов производства; степень использования рабочего времени, орудий или предметов труда.

Управленческий и финансовый учет – основа системы информационного обеспечения финансового менеджмента

Для того, чтобы определить роль управленческого и финансового учета в системе информационного обеспечения финансового менеджмента, необходимо вспомнить, что это за науки, и почему на их участии в финансовом менеджменте нужно ставить акценты.

Переход экономики страны на рыночные отношения требует эффективного ведения хозяйства, активного и последовательного внедрения достижений информационных технологий, всего нового и прогрессивного. В этих условиях неизмеримо возрастает роль бухгалтерского учета, поскольку требуется не только соизмерять произведенные затраты с полученными доходами, но и вести активный поиск эффективного использования каждого вложенного рубля в производственную, коммерческую и финансовую деятельность предприятий и организаций.

Так, в Федеральном законе «О бухгалтерском учете» дано определение бухгалтерскому учету, согласно которому, «бухгалтерский учет представляет собой упорядоченную систему сбора, регистрации и обобщения информации в денежном выражении об имуществе, обязательствах организации и их движении путем сплошного, непрерывного и документального учета всех хозяйственных операций» (ст.1, п. 1).

Бухгалтерский учет, будучи ключевым источником финансовой и другой хозяйственной информации, позволяет создать целостную картину экономической деятельности организации, необходимую для управления. Современный бухгалтерский учет занимает одно из главных мест в системе управления организации. Он должен отвечать требованиям международных стандартов, удовлетворять потребностям внутренних и внешних пользователей информации, выявлять резервы повышения эффективности производства и быть «языком бизнеса». Очевидно, что для удовлетворения перечисленных выше требований необходимо использовать различные методы сбора, обработки и отражения информации. В экономически развитых странах, а сегодня и у нас в России, эта проблема решается, благодаря делению свей системы бухгалтерского учета на две подсистемы: финансовую и управленческую.

Итак, бухгалтерский учет охватывает информацию, которая используется не только для внутреннего управления, но и сообщается контрагентам, т.е. сторонним пользователям. Эта информация должна удовлетворять потребностям, как фискальных органов, так и акционеров компаний, держателей акций и других ценных бумаг, потенциальных инвесторов и других партнерских групп организации. Нормы и правила его ведения регулируются национальными стандартами, разработанными на основе международных стандартов.

В российской экономике пока не существует федерального закона об управленческом учете, зато в отдельных законодательных актах предусматривается возможность его ведения на предприятиях.

Управленческий учет предназначается для решения внутренних задач управления организации и является ее «ноу-хау». В отличие от бухгалтерского учета, управленческий субъективен и конфиденциален, но именно этот учет несет основную нагрузку обеспечения принятия управленческих решений, и им занимаются профессионалы высокого уровня.

По оценкам специалистов в экономически развитых странах фирмы и компании 90% рабочего времени и ресурсов в области бухгалтерского учета тратят на постановку и ведение управленческого учета, в то время как на традиционный финансовый учет уходит только оставшаяся часть. В отечественных предприятиях это соотношение, к сожалению, выглядит пока с точностью до наоборот.

Таким образом, роль бухгалтерского учета в системе информационного обеспечения финансового менеджмента высока потому, что к бухгалтерской информации традиционно предъявлялись такие требования, как объективность, достоверность, своевременность и точность. Однако на современном этапе совершенствования управления этого не вполне достаточно, именно поэтому в последнее время возрастает роль управленческого учета  в системе информационного обеспечения финансового менеджмента на предприятиях, как системы, позволяющей обеспечить высокое качество информации, гарантировать эффективность ее использования, а также удовлетворять потребностям как внешних, так и внутренних пользователей информации. Кроме того, благодаря управленческому учету, можно получать информацию не только  о показателях, полученных за отчетный период времени, но и работать с информацией, в которой сформированы (спланированы, спрогнозированы) будущие показатели компании.

Финансовые отчеты часто являются ключевым источником информации для финансовых решений.

Балансовый отчет – это бухгалтерский документ, отражающий финансовое положение предприятия на определенную дату. Это удобное средство организации и обобщения того, чем владеет фирма (ее активы), и того, что фирма должна (ее пассивы), а также разницы между этими величинами (собственный капитал) в данный момент времени.

Активы. Активы классифицируются на оборотные (или текущие) активы и основные средства (или фиксированные активы). Они могут быть материальными, например, грузовик или компьютер, или нематериальными, например, торговая марка, патент или гудвилл. Срок жизни оборотных активов – менее года.

Это означает, что такой актив будет превращен в деньги не более, чем в течение 12 месяцев. Например, товарные запасы обычно закупаются и продаются в течение одного года и поэтому они относятся к оборотным активам. Сами денежные (не кредитные) активы относятся к оборотным. Дебиторская задолженность или счета к получению (сумма задолженности клиентов фирме) также относится к оборотным активам.

Пассивы и собственный капитал владельцев. Пассивы фирмы подразделяются на текущие и долгосрочные обязательства. Текущие обязательства, также как и оборотные активы, существуют меньше года (т.е. должны быть выплачены в течение года). Кредиторская задолженность, или счета к уплате (сумма задолженности фирмы поставщикам и подрядчикам), - один из примеров текущих обязательств.

Задолженность, которая не подлежит уплате в текущем году, не относится к долгосрочным пассивам. Пример долгосрочной задолженности – ссуда, которую фирма будет погашать в течение пяти лет. Фирмы занимают деньги на большие сроки из разных источников. Для указания на долгосрочные долги и долгосрочных кредиторов можно использовать термины «облигации» и «владельцы облигаций».

По определению, разница между общей суммой активов (оборотных и основных) и общей суммой обязательств (текущих и долгосрочных) - это собственный капитал акционеров, который также называют общим собственным капиталом или собственным капиталом владельцев. Эта величина баланса должна отражать тот факт, что, если фирме нужно продать все активы и использовать деньги для оплаты своих долгов, остаточная стоимость принадлежит акционерам. Таким образом, баланс уравновешен, так как стоимость левой стороны всегда равна стоимости правой: стоимость активов фирмы равна стоимости пассивов и собственного капитала акционеров.

Примечание: термины «собственный капитал владельцев», «собственный капитал акционеров» и «собственный капитал пайщиков» взаимозаменяемы, когда речь идет о доле собственности в компании. Уравнение балансового отчета;

Активы = Пассивы  + Собственный капитал

Чистый оборотный капитал.

Разница между оборотными средствами фирмы и ее текущими обязательствами называется чистым оборотным капиталом. Чистый оборотный капитал существует, когда оборотные средства выше текущих обязательств. Это значит, что сумма денег, которые будут получены в течение 12 месяцев, больше суммы денег, которые должны быть выплачены в течение этого же периода. В благополучных фирмах чистый оборотный капитал всегда положителен.

Структура активов конкретной фирмы отражает сферу ее деятельности, решения руководства относительно количества денежных средств и товарных запасов в наличии, а также кредитную политику, приобретение основных средств и т.д.

При оценке баланса необходимо обращать внимание на ликвидность, заемный/собственный капитал, рыночную стоимость/балансовую стоимость.

Ликвидностью называется способность превращения актива в наличные деньги (платежное средство). Золото является относительно ликвидным активом, а производственные мощности покупателя – нет. В действительности ликвидность имеет два измерения: простоту конвертации и потерю стоимости. Если достаточно снизить цену, то любой актив можно быстро превратить в деньги. Высоколиквидным является такой актив, который может быть быстро продан без существенной потери стоимости. Неликвидный актив невозможно быстро превратить в наличность без существенного снижения цены.

В балансовом отчете активы обычно перечисляются в порядке снижения ликвидности, т.е. наиболее ликвидные указаны первыми. Оборотные средства относительно ликвидны, они включают денежные средства и те активы, которые планируется превратить в деньги в течение 12 месяцев.

<< | >>
Источник: Э.А. Диваева. УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКИЙ КОМПЛЕКС ПО ДИСЦИПЛИНЕ ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ МАЛОГО БИЗНЕСА Москва 2010. 2010

Еще по теме 7.2. Показатели, формируемые из внешних источников информации.:

  1. 1. Информационная база (система) финансового менеджмента
  2. 1.6.4. Основные внутренние источники вторичной информации в финансовом менеджменте
  3. 1. Задачи анализа и источники информации
  4. 1. Задачи анализа материальных ресурсов и источники информации
  5. 1. Задачи и направления анализа себестоимости продукции. Источники информации
  6. Система сбора внешней текущеймаркетинговой информации
  7. Источники информации
  8. Описать три общих источника информации, собранной участниками рынка.
  9. Данные отчетности как источник информации для принятия финансовых решений
  10. 15.1. Источники информации о финансово - хозяйственной деятельности экономического субъекта при осуществлении аудиторской проверки
  11. 7. Система информационного обеспечения финансового менеджмента.
  12. 7.2. Показатели, формируемые из внешних источников информации.
  13. СПИСОК ОСНОВНОЙ ЛИТЕРАТУРЫ и ИСТОЧНИКИ ИНФОРМАЦИ
- Авторское право - Аграрное право - Адвокатура - Административное право - Административный процесс - Антимонопольно-конкурентное право - Арбитражный (хозяйственный) процесс - Аудит - Банковская система - Банковское право - Бизнес - Бухгалтерский учет - Вещное право - Государственное право и управление - Гражданское право и процесс - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги - Дипломатическое и консульское право - Договорное право - Жилищное право - Земельное право - Избирательное право - Инвестиционное право - Информационное право - Исполнительное производство - История - История государства и права - История политических и правовых учений - Конкурсное право - Конституционное право - Корпоративное право - Криминалистика - Криминология - Маркетинг - Медицинское право - Международное право - Менеджмент - Муниципальное право - Налоговое право - Наследственное право - Нотариат - Обязательственное право - Оперативно-розыскная деятельность - Права человека - Право зарубежных стран - Право социального обеспечения - Правоведение - Правоохранительная деятельность - Предпринимательское право - Семейное право - Страховое право - Судопроизводство - Таможенное право - Теория государства и права - Трудовое право - Уголовно-исполнительное право - Уголовное право - Уголовный процесс - Философия - Финансовое право - Хозяйственное право - Хозяйственный процесс - Экологическое право - Экономика - Ювенальное право - Юридическая деятельность - Юридическая техника - Юридические лица -