Ресурсы коммерческих банков

В общей сумме ресурсов коммерческих банков преобладающую часть составляют привлеченные ресурсы. Дискуссионным остается вопрос: может ли коммерческий банк сам создавать для себя ресурсы путем предоставления кредита с зачислением валюты ссуд на расчетные счета предприятий-ссудозаемщиков? Этот вопрос имеет существенные научное и практическое значение.

В частности, высказано мнение о том, что при банковской операции путем дебета ссудного счета клиента и кредита его расчетного счета «волевым решением председателя правления банка увеличиваются кредитные ресурсы на расчетных счетах, хотя никакого нового притока заемных средств в банк не произошло, и одновременно на ту же сумму увеличиваются кредитные вложения (ссудная задолженность), хотя клиент пока еще кредитом не воспользовался»1.

Изложенная позиция вызывает некоторые замечания. Рассмотрим ее на шести вариантах гипотетического примера2.

Предположим, что деятельность коммерческого банка № 1, имеющего уставный фонд в сумме 2 млрд руб. и основные средства в сумме 0,5 млрд руб., только начинается. На балансе банка зафиксированы следующие активы и пассивы (суммы в млрд руб.).

Вариант первый

1. Финансовая газета. 1995. № 4. С. 12.
2. В вариантах мы абстрагируемся от нормативов ликвидности и обязательных резервов.

Банк начинает процесс кредитования, и на этом этапе очевидно, что в распоряжении банка есть собственный неиспользованный ресурс в сумме 1,5 млрд руб.

Вариант второй

Валюта баланса увеличилась с 2,0 млрд до 3,5 млрд руб., но свободный ресурс остался в сумме, равной 1,5 млрд руб. Изменилось качество: собственный ресурс банка передан заемщику на условиях кредита, т.е. превратился в заемный ресурс.

Затем предприятие А использовало полученную ссуду для оплаты счетов поставщика — предприятия Б в банке № 2. После этой операции баланс банка № 1 примет следующий вид.

Вариант третий

Свободные ресурсы, имевшиеся в банке № 1 в сумме 1,5 млрд руб., сведены к нулю; произошел перелив их в банк № 2.

Далее предположим, что банк № 1 выдал дополнительную ссуду предприятию А в сумме 1,0 млрд руб. и зачислил ее на его расчетный счет в банке. Баланс изменится следующим образом.

Вариант четвертый

Означает ли создавшаяся ситуация, что банк сформировал себе дополнительный ресурс в сумме 1 млрд руб.? Нет, не означает. Банк № 1 не может за счет этого «ресурса» выдать, например, новую ссуду предприятию Адля направления ее в банк № 2 на оплату счетов предприятия Б, так как у банка № 1 нет денег на его корреспондентском счете в центральном банке. Это свидетельствует о том, что дополнительной суммой кредита в размере 1,0 млрд руб. банк создал не ресурс, а прототип кредитных денег, или кредитное обязательство. Оно может выйти за пределы банка лишь «переодевшись» в другую форму — в форму банковского векселя, платежная сила которого намного уступает платежной силе ликвидных денег.

В двух последних вариантах заложен ключ к раскрытию сущностного содержания кредитных обязательств, созданных за счет кредита коммерческого банка.

Предположим, что предприятие А, получив дополнительную ссуду в сумме 1,0 млрд руб., перечисляет их за товар предприятию В в том же банке. По итогу этой операции баланс банка примет следующий вид.

Вариант пятый

Созданные за счет ссуды остатки средств на расчетном счете могут быть использованы как платежное средство во внутрибанковском обороте путем перечисления средств с расчетного счета плательщика на расчетный счет получателя.

Точно также могут сложиться условия функционирования в качестве средства платежа тех кредитных обязательств, которые эмитированы в виде банковских векселей.

Предположим, что предприятие А первоначально получило дополнительно ссуду в сумме 1,0 млрд руб. в виде банковского векселя. Баланс банка преобразуется следующим образом.

Вариант шестой

Получив на основе кредита банковский вексель, плательщик — предприятие А может использовать его в качестве средства платежа в расчетах за товар с предприятием В в случае, если последний предоставляет плательщику коммерческий кредит, т.е. ссужает ему свой кредитный ресурс. Ликвидные деньги предприятие А передает банку в канун погашения векселя.

Таким образом, созданные коммерческим банком не связанные с ликвидными деньгами кредитные обязательства, или кредитные деньги, не являются кредитным ресурсом банка-эмитента.

Кредитные обязательства банка сходны с его ресурсами. Более того, обязательства банка имеют внешнюю форму ресурсов в той части, в какой они отражены в пассиве его баланса. Порой без специального анализа трудно отличить остаток средств на расчетном счете предприятия, образованный путем поступления денежной выручки, от остатка средств на том же счете, созданного за счет кредита банка при отсутствии у него ликвидных денег. Отличия привлеченных ресурсов банка от его обязательств, не являющихся ресурсами, состоят в следующем.

Во-первых, привлеченный ресурс — это, с одной стороны, часть стоимости, созданной в процессе воспроизводства, высвобожденной в денежной форме и переданной банку на условиях кредита, а с другой — обязательство банка по кредиту, полученному от кредитора. Речь идет о двух сторонах одной и той же абсолютной суммы. Отсюда вытекает, что привлеченный ресурс представляет собой сплав ликвидных денег и обязательства банка о получении этих денег в кредит. Что касается обязательств в чистом виде, то они зачастую не имеют надежного денежного обеспечения. Более того, такие обязательства создаются банками взамен ликвидных денег.

Во-вторых, привлеченные ресурсы являются одной из основ банковского кредита и по времени предшествуют акту кредитования. Обязательства в чистом виде, наоборот, возникают в результате акта кредитования банком предприятий.

В-третьих, привлеченные ресурсы четко очерчены количественно. В любом коммерческом банке в каждый данный момент можно с точностью до рубля определить сумму имеющихся кредитных ресурсов. В то же время экономические границы эмитируемых обязательств, не являющихся ресурсами, размыты. Границы устанавливаются центральным банком в виде нормативов ликвидности баланса банка и обязательного резерва.

Привлеченные ресурсы, использованные для целей кредитования и переведенные в другие банки, утратили свое первоначальное содержание и превратились в ссудную задолженность, а также в кредитные обязательства заемщика перед банком и банка — перед его кредитором.

Следовательно, любой факт чрезмерности кредита приводит к тому, что остатки обязательств банка по расчетным счетам его клиентов как бы «оголяются», уменьшается их денежная база в виде остатков денег на корреспондентском счете в центральном банке.

Коммерческие банки — это первый после центрального банка кредитный эшелон, испытывающий потребность хозяйства в платежных средствах. В этой связи кредитные обязательства играют двойственную роль. С одной стороны, благодаря эмитируемым кредитным обязательствам коммерческих банков в ряде случаев производятся платежи путем передачи долгов. Кроме того, операция банка по дебету ссудного счета и кредиту расчетного счета дает возможность банку, не выходя за его пределы, передавать своим клиентам во временное пользование часть своего собственного капитала.

Эмитируемые банком и передаваемые заемщику кредитные обязательства в ряде случаев позволяют ему привлечь в свой оборот средства его поставщиков путем оплаты поставляемых ими товаров.

Кризис ликвидности ряда коммерческих банков вызван не самой возможностью эмитировать кредитные обязательства с направлением их на расчетные счета клиентов, а чрезмерностью такой эмиссии по сравнению с ликвидными средствами банка.

Эмитируемые в меру имеющихся ликвидных ресурсов кредитные обязательства коммерческих банков способствуют, с одной стороны, активизации сферы обращения. С другой стороны, потребность в кредитных обязательствах банков во многих случаях является результатом убытков и утраты предприятиями оборотных средств. Возникнув на этой почве, кредитные обязательства банков усугубляют кризисные положения в хозяйстве. Следовательно, кредиты коммерческих банков подразделяются на ресурсонасыщенные кредиты и кредиты, не покрытые ресурсами. В свою очередь безресурсные кредиты подразделяются на обеспеченные и необеспеченные ингредиенты.

Кредиты, обеспеченные залогами, товарами и гарантиями, но не покрытые кредитными ресурсами, представляют собой основу платежеспособного спроса коммерческих банков на рефинансирование в центральном банке. С другой стороны, кредиты, не обеспеченные и не покрытые кредитными ресурсами, способствуют нарушениям ликвидности коммерческих банков. Отсюда возникает объективная потребность более глубокого регулирования эмиссии кредитных денег системой коммерческих банков. В частности, необходимо в плане счетов бухгалтерского учета кредитных организаций выделить активные счета банковских кредитов, не покрытых кредитными ресурсами. Такая мера позволит чаще выявлять и устранять факты кризисных ситуаций и таким образом укреплять устойчивость банковской системы.

В связи с проблемой ресурсов коммерческих банков возник вопрос

0. свободных ресурсах. Злободневность этого вопроса связана с определением потенциальных возможностей банков в деле кредитования хозяйства.

В экономической печати высказано мнение о том, что, как правило, коммерческий банк, несмотря на наличие у него свободных платежных средств, не имеет свободных ресурсов, что «существование якобы свободных или неиспользуемых ресурсов, как это ни странно, игнорирует реальную равновеликость ресурсов и кредитных вложений, которая фиксируется в бухгалтерском балансе банка»1. Более конкретно этот вопрос следующим образом изложен применительно к межбанковскому кредиту: «...получение МБК не предоставляет в распоряжение банка-заемщика дополнительные ресурсы. В самом деле, при получении МБК в данном банке делается бухгалтерская запись: Д"\' корреспондентского счета или счета РКЦ и К"1 счета банка- кредитора. Естественно, в результате такой операции в распоряжении банка, получившего МБК, никакие дополнительные ресурсы не появляются, что подтверждается равновеликим увеличением актива и пассива баланса»2.

Мысль о равновеликое™ актива и пассива баланса коммерческого банка, подтверждающей отсутствие у него свободного ресурса, проистекает из мнения о том, что «пассивы — это по существу ресурсы банков»3, а активы — размещение ресурсов. Однако, как показано ранее, не все пассивы баланса банка отражают его ресурсы. Что касается активов, то необходимо учесть следующее: не всякое размещение ресурсов идентично их использованию. Часть ресурсов, будучи размещенной, остается свободной для ведения ссудных и других операций.

1. Деньги и кредит. 1994. № 11, 12. С. 69.
2. Там же. 1996. Ns 1. С. 48.
3. Антонов Н.Г., Пессель М.А. Денежное обращение, кредит и банки. М.: Финстатин- форм, 1995. С. 97.

К таким ресурсам относится часть ссудного капитала, представленная деньгами в кассах коммерческих банков и на их корреспондентских

счетах в центральном банке.

Функциональная структура центрального банка включает ряд взаимосвязанных систем, в том числе расчетную, кредитную, валютную и прочие системы. Крупнейшая из них — расчетная система. Например, во втором квартале 2009 г. платежной системой Банка России проведено платежей на сумму 170,0 трлн руб., или 73,0% всей суммы платежей, проведенных платежной системой Российской Федерации.

При взносе денег на свой корреспондентский счет в Банке России коммерческий банк помещает в нем часть своих свободных ресурсов. Это обстоятельство не исключает возможностей кредитования коммерческим банком центрального банка, а также использования центральным банком при соответствующих условиях ресурсов коммерческих банков, в частности, при взносах ими денег в срочные депозиты. Деньги, внесенные в срочные депозиты, качественно отличаются от денег на корреспондентских счетах коммерческих банков

в центральном банке.

Во-первых, деньги на корреспондентских счетах имеют бессрочный характер в отличие от срочных депозитов на соответствующих счетах.

Во-вторых, по остаткам денег на срочных депозитах центральный банк начисляет проценты, а по деньгам на корреспондентских счетах проценты, как правило, не начисляются.

В-третьих, деньги на корреспондентских счетах выполняют главным образом функцию средства платежа, а в срочных депозитах деньги функционируют в основном как средство накопления.

Таким образом, деньги на корреспондентских счетах коммерческих банков в центральном банке в большинстве случаев не представляют собой использованный ресурс коммерческих банков. Равновеликость активов и пассивов бухгалтерского баланса коммерческого банка сама по себе не отрицает наличия свободных банковских ресурсов.

Банковские ресурсы органически связаны с платежным оборотом банка. В частности, превышение поступлений денег над их расходованием образует прирост свободных банковских ресурсов либо направляется на сокращение ссудной задолженности банка по МБК; наоборот, превышение платежей над суммой поступивших денег осуществляется за счет роста МБК либо сокращения денежных резервов.

В движении банковских ресурсов отражаются основные пропорции платежного оборота, его сбалансированность в целом по банку и по отдельным платежным потокам, их внутренние и внешние связи.

Формы движения банковских ресурсов многообразны и порою противоречивы. Контуры этого движения можно определить путем сравнения пассивов банковских балансов с их активами. Трудность состоит в том, что по правилам бухгалтерского учета пассивы равны активам и вследствие двойного учета банковских операций создается видимость полной сбалансированности платежного оборота. Например, при поступлении денег предприятия на его расчетный счет банковская операция учитывается дважды: путем увеличения суммы средств в пассиве баланса и увеличения суммы денег в его активе. Банковский баланс разделяется не только на активы и пассивы. Он фактически содержит две неразрывно связанные учетные части: расчетную и денежную. Расчетная часть включает все пассивы и активы, кроме ликвидных денег. Денежная часть представлена ликвидными деньгами банка.

Величину денежных потоков, т.е. преимущественного элемента движения свободных ресурсов банка, можно определить непосредственно по оборотам его кассы и корреспондентского счета коммерческого банка в центральном банке. Более полную картину движения денег, раскрывающую содержание этого движения, можно получить путем косвенного расчета на основе сравнения приростов (снижения) занятых активов банка с приростом (снижением) его пассивов. Для определения занятых активов следует из общей суммы активов вычесть неиспользованную часть ресурсов в виде денег коммерческого банка в его кассе и на корреспондентском счете в центральном банке.

Формы соотношения сумм занятых активов и сумм пассивов коммерческих банков можно представить в следующем виде (табл. 3.6).

Таблица 3.6

Модели определения оттоков и притоков денег коммерческих банков

Окончание

Примечания. 1. В связи с противоположным характером сумм занятвіх активов и сумм пассивов прирост и снижение занятых активов и пассивов выражены соответственно противоположивши алгебраическими знаками.

2. Обозначения форм:

—ДА3 — прирост суммві занятых активов:

+ДП — прирост суммві пассивов:

+ДА3 — уменвшение суммві занятых активов;

—ДП — уменвшение суммві пассивов.

3. ДеНБГИ Б моделях представленві ЛИКВИДНБІМИ денвгами.

В модели I              —              АА3 = + ДП;              (—АА3) + (+ДП) = О

прирост прирост занятых пассивов активов

и модели II +АА3 = -ДП;              (+АА3)              + (-ДП) = О

отражены соотношения, возникающие как результат полного совпадения платежей и поступлений денег в целом по платежному обороту банка. При этом в первом случае совпадение произошло на базе роста кредитных отношений, например, путем зачисления валюты ссуд на расчетные счета предприятий-заемщиков, а во втором — на основе сужения кредитной сферы. Последнее может иметь место в отдельных периодах при снижении объема производства и соответствующего сокращения массы оборотных средств, т.е. достижения сбалансированности на суженной основе. Случаи полной сбалансированности платежного оборота банка носят исключительный характер, так как каждый коммерческий банк представляет собой звено единой банковской системы, в которой постоянно колеблются объемы платежей и поступлений средств. В силу этого обстоятельства в платежном обороте систематически складывается превышение платежей над поступлениями денег и наоборот.

—АА3; АП = 0;

В модели III

(—АА3) + 0 = -Д

прирост

занятых

активов

пассивы без изменений

+ДА3; АП = 0;

и модели IV

(+АА3) + 0 — +Д

изложены теоретически мыслимые случаи, когда объем занятых активов увеличился (модель III) или уменьшился (модель IV), а сумма пассивов осталась неизменной. Такая ситуация могла сложиться вследствие соответственно роста или снижения кредитных и финансовых вложений без изменения банковских пассивов. В первом из этих двух случаев произошел отток денег, который равен превышению платежей над суммой поступлений свободных ресурсов; второй случай характеризуется притоком денег, вызванным превышением поступлений их над размером платежей и направлением этого превышения, например, на уменьшение задолженности по МБК. Тот же результат (приток денег) определяется в модели V, когда изменение суммы занятых активов равно нулю, а сумма свободных банковских ресурсов возрастает.

Модель V              0              +              (+АП) = +Д

Ситуация модели V может быть обусловлена привлечением в банк вкладов и депозитов.

Превышение платежей над поступлением денег может быть также вызвано отливом средств с расчетных и текущих счетов клиентов банка в процессе, например, оплаты расчетныхдокументов предприятий - плателыциков, имеющих счета в других банках. В этом случае изменение занятых активов равно нулю, а свободные ресурсы уменьшились. Отношение показателей можно описать следующим образом:

модель VI              0              +              (—АП) = -Д

Отток денег может также происходить при уменьшении занятых активов, когда размер уменьшения пассивов превышает величину снижения занятых активов +ААз lt; —АП. В этом случае возникает положение модели VII (+ААз) + (-АП) = -Д. Здесь отток денег равен разности между суммой уменьшения пассивов и суммой уменьшения занятых активов.

Если снижение занятых активов (+ААз) больше, чем снижение пассивов (—АП), то оно обычно связано с притоком денег и может быть представлено формулой модели VIII (+ААз) + (-АП) = +Д.

В моделях VI и VII создается необычная ситуация, когда происходит отток денег без увеличения кредита, лишь на основе миграции де- нег или трансформации безналичныхденег в наличные. В иных случаях превышение платежей над поступлениями средств связано с ростом кредитных и финансовых вложений и, в частности, с предоставлением ссуд, валюта которых направляется в другие банки или на цели выдачи наличных денег. При этом прирост занятых активов (—ДАз) превышает прирост пассивов (+АП), а отток денег выступает в форме модели DC: (—ААз) + (ДП) = —Д. Данное положение может осложниться при условии, что прирост занятых активов сочетается со снижением пассивов, т.е. создаются обстоятельства модели X: (—ДАз) + (—АП) = -Д. И наоборот, когда поступления средств превышают платежи происходят приток денег и соответственно рост денежных резервов и (или) погашение банковского кредита. Этот процесс может совершаться и при абсолютном росте ссудной задолженности банка, когда прирост пассивов превышает прирост банковского кредита (см. модель XI), т.е. (—ААз) + (+АП) = +Д. Возможен также вариант, когда прирост пассивов (+АП) параллельно сочетается с уменьшением занятых активов (+ДАз) по модели XII: (+ДАз) + (+ДП) = +Д.

Совокупность приведенных двенадцати моделей дает общее представление о движении ресурсов в платежном обороте коммерческого банка. Эти модели основаны на второй форме движения платежей - по горизонтали. Их можно детализировать в зависимости от факторов движения ресурсов по отдельным банкам, регионам, в целом по стране и использовать в целях повышения эффективности денежно-кредитного регулирования.

Наиболее тревожной является модель X в тех случаях, когда вследствие возникшей диспропорции возрастают кредитные вложения в объеме занятых активов и происходит отлив денежных резервов в банках, ниже величины, обеспечивающей минимальный уровень их ликвидности.

Движение банковских ресурсов плотно связано с процессом мультипликации депозитов в платежном обороте.