52. Рынок кредита

Кредитный рынок – форма взаимосвязи кредитора и заемщика по поводу удовлетворения потребности в кредитных продуктах с учетом спроса и предложения.

Для КР характерны следующие элементы:

1.

2. предложение на кредитные продукты;

3. цена кредитного продукта, которая определяется величиной процента. Величина % формируется под влиянием множества факторов. Различают цену спроса, цену предложения и равновесную цену.

Равновесная цена может быть:

- мгновенная – предложение кредитных продуктов не может увеличиваться вслед за ростом спроса и в итоге повышается равновесная цена.

- краткосрочная – возможное увеличение предложения кредитного продукта за счет роста факторов, определяющих цену кредита, в результате которого возникает небольшой рост цены.

- долгосрочная – рост предложения за счет роста всех факторов и как следствие устанавливается долгосрочное равновесие и более низкая равновесная цена.

4. конкуренция (чистая конкуренция, чистая монополия, монополистическая конкуренция, олигополия)

5. среда для реализации кредитных продуктов(полнота информации, минимальная взаимозависимость, взаимозаменяемость и возможность выбора, доверие и прозрачность(транспарентность), платонамеренность, платоспособность, соответствие портрету идеального участника, обладание интерпритативной рациональностью)

Отношения между кредитором и заемщиком предполагают возврат ссужаемой стоимости по истечению какого-то срока с определенной индексацией.

Выплата % кредитору с учетом степени риска и объема оказанных услуг.

Так как на кредитном рынке совершается обмен с разрывом во времени, то характерной чертой кредитного рынка является доверие и время.

При реализации кредитных продуктов отношения должны строиться с учетом платонамеренности, платоспособности и механизме платопредупреждения.

Условия возникновения КР: общественное разделение труда возникновение денег возникновение специфического товара – кредитного продукта как одной из форм движения ссудного капитала экономическая обособленность товаропроизводителя дискретность воспроизводственного процесса и потребность в его непрерывности формирование банковских и других финансовых посредников

Особенности КР: Срочность и разрыв во времени экономическая самостоятельность и независимость кредитора и заемщика совпадение интересов кредитора и заемщика степень доверия добровольность принятия решений возможность выбора конкуренция прозрачность среда для реализации кредитных продуктов (благоприятная, неблагоприятная)

Структура определяется следующими функциями: политические правовые экономические исторические

По институциональному признаку: рынок банковского кредита рынок коммерческого кредита рынок ростовщического кредита рынок гос кредита рынок международного кредита

По функциональному признаку: рынок инвестиционного кредита рынок ипотечного кредита рынок кредита на тех.цели рынок расчетных кредитов рынок платежных кредитов

По сроку: рынок краткосрочных кредитов рынок долгосрочных кредитов рынок среднесрочных кредитов

По масштабу: региональный рынок национальный рынок международный рынок

С точки зрения предложения:

1. рынок коммерческих кредитов

2.

3. рынок межбанковских кредитов

4. рынок международных кредитов

5. рынок кредитов центрального банка

С точки зрения спроса:

1. спрос на кредит со стороны фирм и предприятий

2. населения (потребительский)

3. государства (государственный)

4. международных институтов

По отраслевому признаку: Кредиты промышленности Кредиты сельскому хозяйству Кредиты торговли Биржевые кредиты

Все сегменты КР тесно связаны и переплетены между собой. Этому способствует следующее: один и тот же объект на различных рынках – капитал или деньги кредитные продукты могут переходить с 1 сегмента на другой; могут трансформироваться из единичных в комплексные изменение положения на одном сегменте кредитного рынка вызывает изменение на другом недостаток долгосрочных ресурсов вызывает спрос на краткосрочные с надеждой на рефинансирование и пролонгацию кредитный рынок связан с денежным рынком; с депозитным и рынком ценных бумаг

Функции КР: посредническая – кредиторы и заемщики обособлены друг от друга. Они должны найти друг друга и обменяться результатами своей деятельности. Без рынка это сделать невозможно. Без рынка невозможно определить привлекательность кредитных продуктов и выгодность. ценообразующая – на КР формируется цена кредита в зависимости от спроса и предложения. Чем они разнообразнее, тем точнее цена. информационная – КР сообщает о постоянно меняющихся ставках что позволяет заемщикам и кредиторам сверять свой бизнес с условиями КР. регулирующая(стимулирующая) – КР позволяет влиять на денежное кредитование, являющее инструментом денежно-кредитной политики, способствует внутриотраслевой и межотраслевой конкуренции, способствует переливу капиталов из одной сферы экономики в другую, сохраняет и поддерживает конкурентную среду санирующая – КР очищает экономически неустоявшихся, нежизнеспособных заемщиков и дает зеленый свет более предприимчивым и эффективным заемщикам. В результате функционирования КР часть банков прекращает свою деятельность не выдержав конкурентной борьбы, а часть достигает успехов.