3.5. Приемы анализа бухгалтерской (финансовой) отчётности предприятия
Приемы (методы) финансового анализа отчетности:
чтение отчетности по абсолютным показателям;
горизонтальный анализ;
вертикальный анализ;
анализ тенденций (трендовый анализ);
анализ относительных показателей (финансовых коэффициентов).
Чтение отчетности по абсолютным показателям позволяет сделать предварительный обзор результатов деятельности по цифрам отчетности, который начинается с определения профиля предприятия, объема валюты его баланса, реализации продукции, различных финансовых результатов и т.д. Предварительное суждение о работе предприятия осуществляется по важнейшим показателям, характеризующим общие результаты и эффективность деятельности. Это дает возможность в общих чертах охарактеризовать работу предприятия и определить важнейшие направления более углубленного анализа.
Горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. Рассчитывают абсолютное и относительное отклонение (в коэффициентах или в процентах). За базу принимают один из предшествующих периодов.
Вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых, финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.
Здесь выявляются процентные соотношения между различными структурными составляющими и итоговым значением одного и того же комплексного показателя. Для этого итоговая сумма принимается за 100%, а затем вычисляются процентные доли каждой составляющей. С помощью вертикального анализа можно выявлять изменения составленных компонентов и сопоставлять характеристики основной и финансовой деятельности двух предприятий различного масштаба, принадлежащих к одной отрасли экономики.
Трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов.
С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный, прогнозный анализ.Трендовый анализ можно считать разновидностью горизонтального анализа, в котором процентные изменения рассчитываются не за два года, а за несколько последовательных лет. Исследуя длительные периоды времени, можно установить фундаментальные изменения в характере деятельности предприятия.
Анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязей показателей, установления их. Коэффициенты – это ориентиры, упрощенные характеристики., помогающие оценивать финансовое положение и основную деятельность компании и сравнивать их с показателями прошлых лет или других компаний.
Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, которые дают объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его рентабельности, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.