Деньги и кредит
Для денег характерен не только постоянный, но и растущий спрос. Следовательно, управление количеством денег, находящихся в кругообороте продуктов и доходов, предполагает их рациональное использование и в нормальной производственной деятельности хозяйствующих субъектов (ХС), и в экономике страны в целом.
Коммерческая деятельность любого хозяйствующего субъекта направлена на получение и на максимизацию прибыли, апотому должна отвечать следующим условиям:?производство осуществляется бесперебойно, по принятой технологии, обеспечивая выпуск товарной продукции определенного ассортимента в нужном объеме;
?товарная продукция достаточно быстро и в полном объеме реализуется на рынке по ценам, обеспечивающим необходимый уровень рентабельности (доходности);
?запасы товарно-материальных ценностей гарантируют непрерывность процессов производства и реализации продукции.
В конкретной практике реализация этих условий сопряжена с учетом и предупреждением рисков, связанных с изменениями (нарушениями, срывами) производственно-хозяйственных связей хозяйствующего субъекта с предприятиями-партнерами (потребителями готовой продукции хозяйствующего субъекта и поставщиками средств производства для него). Для погашения возможного ущерба от таких рисков хозяйствующие субъекты вынуждены страховаться, создавая материальные и денежные резервы или пользуясь кредитом. Потребность в кредите возникает у ХС в случаях, когда ему необходимы инвестиции (инновации) для упрочения своего положения на рынке, для совершенствования или развития производства. При этом, как правило, это должны быть «живые» деньги, а не деньги в материализованной (средства производства) или условно-суррогатной (зачет долгов, долговые обязательства, векселя) формах.
Государство испытывает дефицит денежных средств даже вусловиях стабильной экономики. Оно не только обязано выполнять внутренние финансовые обязательства (выплаты заработной платы работникам государственного сектора, пенсий, пособий ит.п.), но и обеспечивать обороноспособность страны (оплата оборонных заказов) и реализацию социальных программ по улучшению жизни населения.
Кроме того, государство несет определенные финансовые обязательства по внешней экономической деятельности и,наконец, оно создает государственные резервы антирискового назначения (в частности, предупреждения и ликвидации последствий чрезвычайных ситуаций).Таким образом, и хозяйствующий субъект, и государство по объективным причинам испытывают потребность в привлечении дополнительных денежных средств. Как получить их, не увеличивая (или почти не увеличивая) общего количества денег, находящихся в обороте продуктов и доходов? Только за счет кредитов как хозяйствующим субъектам, так и государственным финансовым органам и правительству. Хотя общая масса денег относительно устойчива, всегда есть те, кто имеет деньги (сберегатели), и те, кто в них нуждается (инвесторы). Если излишек денег у сберегателей будет тем или иным способом аккумулирован, и будет известен период времени, втечение которого сбережения будут находится в таком качестве, то возможна передача их во временное пользование инвесторам (на регламентированное время и за определенную плату). Таким образом, деньги при кредитовании становятся товаром и одновременно капиталом, поскольку они вновь пускаются в оборот и приносят доход.
Кредит – очень важная форма денег, он непосредственно участвует в воспроизводственном процессе, ускоряя его. Он выдается хозяйствующим субъектам (или государству) для покрытия текущих издержек, и тогда деньги используются как средство обращения, или для развития производства, в этом случае деньги выступают как средство платежа. И в том, и другом случае, это реальные деньги. Кредитные отношения пронизывают товарно-денежные отношения, ускоряя или заменяя кругооборот товаров (продуктов) идоходов, поэтому деньги, обеспечивающие кредитование, так называемые «кредитные деньги», составляют большую часть денежной массы. Кредитные деньги в зависимости от назначения кредита имеют различную скорость обращения, но именно скорость оборота кредитных денег в значительной степени определяет скорость обращения денежной массы. Потому необоснованное (не обеспеченное соответствующим приростом доходов) увеличение кредитных денег нарушает баланс между денежным обращением и кругооборотом продуктов и доходов, что приводит к дополнительной эмиссии икинфляции. Те же экономические последствия влечет за собой инецелевое использование кредита. Например, если вместо кредитов в реальный сектор экономики используются межбанковские кредиты. Такое прокручивание «пустых» кредитных денег сопровождается возрастанием их массы.