Ограничения на открытие филиалов

Большое количество коммерческих банков в США объясняется прошлыми правилами регулирования, ограничивающими открытие филиалов (дополнительных отделений для проведения банковских операций) банковскими финансовыми учреждениями.

Закон Макфаддена и ограничения на открытие филиалов ухудшили условия банковской конкуренции и способствовали созданию многочисленных мелких банков, поскольку крупные не могли открывать свои филиалы. Если конкуренция благотворна для развития экономики, почему же правила регулирования наложили ограничения на открытие филиалов коммерческими банками в США? Самое простое объяснение заключается в том, что американская общественность исторически неприязненно относилась к крупным банкам. В штатах с самыми строгими ограничениями на открытие филиалов в XIX веке наблюдались наиболее ярые популистские настроения, направленные против банков. (Обычно в этих штатах находились крупнейшие фермерские хозяйства, чьи отношения с банками периодически обострялись, когда банки были вынуждены отказывать фермерам в праве выкупа закладной, если они не могли вернуть ссуды.) Таким образом, наследством XIX века стала банковская система с ограничениями на открытие филиалов и, следовательно, чрезмерным количеством мелких банков. Однако, как мы узнаем в дальнейшем из этой главы, ограничения на открытие филиалов были упразднены, в результате чего сформировались предпосылки для появления общенациональных банков.