Кредит и кредитная линия

Последнее, что осталось обсудить, чтобы покончить с азами (именно с азами!) кредитной арифметики, — ато разница между собственно кредитом и штукой под названием «кредитная линия».

Если кредитная линия непополпяемая, это значит, что заемщик мо жст лишь вычерпывать имеющийся лимит, с каждым новым займом доступный лимит кредитования уменьшается.

В случае пополняемой (револьверной) кредитной линии заемщик, погашая ранее взятый долг, может восстанавливать размер доступного ему кредитного лимита. Допустим, банк открыл заемщику пополняемую кредитную линию в 100 тыс. руб. Через месяц заемщик воспользовался кредитной линией на 20 тыс. руб. Вскоре он вернул банку 20 тыс. руб. (причем с учетом начисленных процентов) и его кредитный лимит вновь составил 100 тыс. руб.

В некоторых случаях именно кредитная линия оказывается выгоднее кредита (ведь проценты начисляются только на ту часть, которой заемщик воспользовался). Скажем, это удобно при оплате обучения (которая, как правило, производится за каждый семестр) или при финансировании долевого строительства (которое может осуществляться по мере возведения дома).

Пример 13. Стоимость программы обучения в вузе составляет 60 тыс. руб. за семестр. Всего предстоит оплатить 4 семестра (т. е. в общей сложности заплатить нужно 240 тыс. рублей). Сколько заплатит заемщик, если оформит «обыкновенный» кредит, и сколько, если оформит кредитную линию? Срок кредитования — 5 лет, ставка — 12% годовых, выплаты — дифференцированные. Погашение задолженности по кредитной линии — не менее 10% от суммы задолженности.

Для пояснения условий заметим, что в соответствии с договором на открытие кредитной линии заемщик должен полностью вычерпать лимит кредитования в четыре захода (по срокам соответствующих оплате четырех семестров обучения). Каждый новый транш кредита поступает раз в полгода и соответствует стоимости одного семестра обучения — 60 тыс. руб. При этом выплата тела долга осуществляется равными долями в течение 5 лет (60 месяцев) исходя не из фактического долга, а из окончательной суммы заемных средств (60 000 х х 4 = 240 000 руб.) Проценты же начисляются на фактический остаток долга (см. табл.).

Как мы видим, в случае кредитной линии суммарная выплата процентов (51 600 руб.) оказалась практически на 30% ниже уровня выплат по кредиту, выданному в один раз (73 200 руб.).

Важно: Для закрепления материала этой главы обязательно ознакомьтесь с приложением «Краткий практикум по кредитной арифметике с применением Excel».