2.1 Формы и структура основного капитала предприятий в условиях перехода к экономике, основанной на знаниях

Термин «экономика знаний» был введен в научный оборот австро-американским ученым Ф. Махлупом в 70-х гг. XX века [100] применительно к одному из секторов экономики. Сейчас этот термин, наряду с терминами «экономика, основанная на знаниях», «инновационная экономика», «интеллектуальная экономика» и т.п., используется для определения типа экономики, в которой знания играют решающую роль, а производство знаний является основой роста.

Экономика знаний имеет две принципиальные особенности. Первая - дискретность знания как продукта. Т.е. знание может быть создано, либо нет. Знание не может быть дробным, оно едино. Вторая особенность знания: по своей природе это информационный продукт, а информация после того, как ее потребили, не исчезает, как обычный материальный продукт [90, С. 450].

В современной экономике технологическая революция и развитие интеллектуального капитала (знания) приобретают все большее значение для формирования, накопления и использования основного капитала предприятий.

Капитал является базой, с которой начинается хозяйственная деятельность предприятия. Поскольку целью этой деятельности является, как правило, получение прибыли, то основная задача функционирования капитала - его увеличение, или его расширенное воспроизводство.

Изначально латинское слово «капитал» (capitalis) было связано с архитектурой (строительством) и означало «главенство, доминирование» (стены, колонны и т.п.) [151, С. 25]. Постепенно оно стало приобретать переносные значения, определяя «главное имущество», которое в самом общем виде определяется как блага, использование которых позволяет увеличивать производство будущих благ.

Сущностное понимание категории «капитал» изменялось в течении длительного времени, развиваясь в зависимости от развития различных сфер экономической деятельности.

Современные экономисты по-разному подходят к определению капитала. М. Фишер определяет капитал как «дисконтированный поток дохода», т.е. любой элемент богатства, приносящий его владельцу регулярный доход на протяжении длительного времени [163, С. 153]. В большинстве же исследований капитал определяется в большей мере по своей натуральной форме как капитальные блага. Так, Д. Хайман дает следующее определение: «Капитал – это ресурс длительного пользования, создаваемый с целью производства большего количества товаров и услуг» [168, С. 203].

С развитием науки и техники, а также усилением зависимости результатов производства от активности внедрения результатов труда в 60-е годы XX столетия появилась и быстро развивается теория человеческого капитала (Т. Шульц, Г.С. Беккер, Л. Турроу). Например, по мнению Т. Шульца, «концепция капитала исходит из наличия нечто реально существующего, что обладает экономическим свойством оказывать будущие услуги, позволяет приступить к последующему делению целого на две части, а именно: на человеческий капитал и нечеловеческий» [199, С. 48]

Переход от индустриализма к информационализму способствовал появлению новых секторов экономики, таких как, информационная промышленность, основанная на наукоемких технологиях, инновационности; информационная сфера услуг, основанная на компьютерных технологиях и телекоммуникационных связях.

Во всех отраслях приложения капитала можно выделить две формы его движения: основной и оборотный капитал.

Основной капитал – это часть капитальных средств, участвующих в производстве в течение многих циклов, при этом затраты относятся к нескольким периодам (разносятся на несколько производственных циклов), и учитываются в издержках не сразу и не полностью, а определенными частями, соответствующим доле участия в создании блага. Оборотный капитал, о котором речь пойдет чуть позже, – это определенная часть хозяйственных сил и факторов, участвующих в производстве блага, которая полностью используется (потребляется) в производственном цикле, а расходы на такие факторы производства непосредственно учитываются в затратах данного цикла [110, С. 50-51].

Дж. С. Милль определял основной капитал как «значительную часть капитала, заключенную в орудиях производства, отличающихся более или менее длительным существованием и выполняющих свою роль в производстве, не выключаясь из него, а, оставаясь в нем, причем функция этой части капитала не исчерпывается одноразовым употреблением… Капитал, который существует в любой из таких долговечных форм, и доход, от которого поступает на протяжении соответственно продолжительного периода, называется основным капиталом» [103, С. 195].

Суть основного капитала сводится к тому, что – это, прежде всего часть производительного капитала [94, С.139, 193, 222]. При этом определенность основного капитала вытекает не из вещественных свойств средств труда, таких как долговечность, неподвижность, длительность функционирования и т.д., а из той определенной роли, которую они играют в процессе труда и создания стоимости.

Содержательную характеристику категории «капитал» дает И.А. Бланк [32, С. 12-19], выделяя следующие наиболее значимые с нашей точки зрения сущностные аспекты основного капитала:

1. Основной капитал как накопленная ценность. В этом качестве основной капитал в наиболее обобщенном виде характеризуется как ранее накопленный запас продуктов прошлого труда, запас экономических благ на определенный момент времени.

2. Основной капитал как производственный ресурс. В этом качестве под основным капиталом понимается совокупность капитальных благ, используемых длительное время и по частям, переносящим свою стоимость на готовый продукт. Как производственный ресурс основной капитал характеризуется определенной производительностью.

3. Основной капитал как источник дохода. Способность приносить доход является одной из важнейших характеристик капитала в целом, и основного капитала в частности. Размер доходов от основного капитала составляет источники формирования затрат на его привлечение и использование в хозяйственной деятельности предприятия. Вместе с тем, потенциальная способность основного капитала приносить доход не реализуется автоматически, а обеспечивается лишь в условиях эффективного использования.

4. Основной капитал как источник самовоспроизводства через амортизацию. Цикл воспроизводства основного капитала характеризует повторяемость за определенный период двух взаимосвязанных процессов, следующих один за другим: ввод (замена) и производительное потребление основного капитала (износ). Для нормального процесса простого воспроизводства основного капитала величина амортизации должна соответствовать реальному участию применяемых средств труда в образовании новой стоимости.

5. Основной капитал как объект собственности. Отношения собственности реализуются в трех основных правовых формах: владении, распоряжении и пользовании. В современных условиях предприниматель, использующий основной капитал в хозяйственной деятельности, может иметь права распоряжаться им без права владения. Таким образом, основной капитал как объект владения выступает, прежде всего, как накопленная ценность, а как объект распоряжения и использования выступает производственным ресурсом. Основной капитал как объект собственности может выступать носителем всех форм собственности.

6. Основной капитал как носитель фактора риска. Носителем фактора риска основной капитал выступает как источник доход в процессе его использования в предпринимательской деятельности. Применяя капитал как производственный ресурс в целях получения дохода, предприниматель осознанно идет на экономический риск, связанный с возможностью снижением суммы ожидаемого дохода, а также возможной потерей вложенного капитала.

7. Основной капитал как носитель фактора ликвидности. Основной капитал предприятия характеризуется определенной ликвидностью, т.е. способностью быть реализованным по своей рыночной стоимости. Это обеспечивает возможность «перелива капитала» при неблагоприятных условиях его использования.

На основании вышеизложенного, можно представить основной капитал промышленных предприятий как экономическую категорию собственности, отражающей отраслевую специфику формирования запаса производственных ресурсов, функционирование которых в течение определенного времени посредством частичного переноса своей стоимости на вновь созданные товары и услуги обеспечивает процесс самовоспроизводства в стоимостной и натуральной форме, и в условиях эффективного использования является источником регулярного дохода предприятий.

Состав основного капитала любого предприятия отличается исключительным многообразием материальных и нематериальных форм, и исследование структуры в плане такой детализации представляется весьма сложной и практически трудновыполнимой задачей.

Структура основного капитала рассматривается как совокупность материальных и нематериальных производственных ресурсов, а преобладание каждых из них менялось вместе с социально-экономическим развитием общества. В доиндустриальном обществе приоритет отдавался природным и трудовым ресурсам, в индустриальном - материальным, в постиндустриальном - интеллектуальным и информационным ресурсам. Разные сочетания способов увеличения производительности основного капитала хозяйствующих субъектов определяют структуру капитала и динамику его развития. К. Маркс считал, что «экономические эпохи различаются не тем, что производится, а тем, как производится, какими средствами труда» [92, С. 190].

В этой связи значимость отдельных видов структурных элементов основного капитала в настоящий момент изменяется, по мере перехода общества на качественно новый уровень экономики, основанной на знаниях, где источником эффективности хозяйственной деятельности становится интеллектуальный капитал, как совокупность знаний, трудовых навыков, опыта конкретных людей (человеческий капитал), а также нематериальные ресурсы, стоимость которых составляет разность рыночной цены фирмы и стоимости её материальных активов. По мнению К. Маркса, «Развитие основного капитала является показателем того, до какой степени всеобщее общественное знание превращается в непосредственную производительную силу, и отсюда - показателем того, до какой степени условия самого общественного жизненного процесса подчинены контролю всеобщего интеллекта и преобразованы в соответствии с ним» [95, С. 215].

Это во многом подтверждают исследования П. Друкера, который отмечал, что «знание стало ключевым экономическим ресурсом и доминантой - и возможно даже единственным источником конкурентного преимущества» [193, С. 271]. А. Маршалл, также утверждал, что знания и организация, в большей степени составляющие капитал, являются самым мощным двигателем производства [98].

Все вышесказанное подтверждает тот факт, что в настоящий момент структура основного капитала должна быть значительно расширена с учетом всех новых факторов производства и появлением относительно новых видов нематериального капитала.

В натуральном выражении к основным средствам относят здания, сооружения, технологическое оборудование, вычислительную технику, интеллектуальные активы.

Согласно бухгалтерскому подходу можно выделить следующие характерные признаки отнесения средств к основному капиталу [2]:

а) объект предназначен для использования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для предоставления организацией за плату во временное владение и пользование или во временное пользование;

б) объект предназначен для использования в течение длительного времени, т.е. срока продолжительностью свыше 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

в) организация не предполагает последующую перепродажу данного объекта;

г) объект способен приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем.

В декабре 2007г. было принято Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007), согласно которому были выделены следующие условия принятия к бухгалтерскому учету нематериальных активов [3]:

а) объект способен приносить организации экономические выгоды в будущем, в частности, объект предназначен для использования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для использования в деятельности, направленной на достижение целей создания некоммерческой организации (в том числе в предпринимательской деятельности, осуществляемой в соответствии с законодательством Российской Федерации);

б) организация имеет право на получение экономических выгод, которые данный объект способен приносить в будущем (в том числе организация имеет надлежаще оформленные документы, подтверждающие существование самого актива и права данной организации на результат интеллектуальной деятельности или средство индивидуализации - патенты, свидетельства, другие охранные документы, договор об отчуждении исключительного права на результат интеллектуальной деятельности или на средство индивидуализации, документы, подтверждающие переход исключительного права без договора и т.п.), а также имеются ограничения доступа иных лиц к таким экономическим выгодам (далее - контроль над объектом);

в) возможность выделения или отделения (идентификации) объекта от других активов;

г) объект предназначен для использования в течение длительного времени, т.е. срока полезного использования, продолжительностью свыше 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

д) организацией не предполагается продажа объекта в течение 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

е) фактическая (первоначальная) стоимость объекта может быть достоверно определена;

ж) отсутствие у объекта материально-вещественной формы.

К нематериальным активам относятся, например, произведения науки, литературы и искусства; программы для электронных вычислительных машин; изобретения; полезные модели; селекционные достижения; секреты производства (ноу-хау); товарные знаки и знаки обслуживания и т.п..

В составе нематериальных активов учитывается также деловая репутация, возникшая в связи с приобретением предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части) [3].

Однако, с нашей точки зрения, современное понятие нематериальных активов должно трактоваться несколько шире.

Так, С. Полозков, Т. Семенов указывают, что «…в начале 1980-х гг. индекс Доу-Джонса стал показывать возрастающий отрыв рыночной капитализации некоторых фирм от стоимости реальных активов – зданий, сооружений, оборудования, запасов…» [116,С 46]. При этом указанный рост, по их мнению, не может быть связан только со спекулятивным разогревом рынка ценных бумаг, а в большей степени, с высокой стоимостью, используемых фирмами, идентифицируемых нематериальных активов.

Так как под активами предприятия традиционно понимаются средства, приносящие ей прибыль, то можно было предположить, что если компания получает по итогам отчетного периода прибыль, норма которой на вложенный капитал выше, чем у предприятий аналогичной отрасли, то компанией используется принадлежащий ей актив, стоимость которого в данный период времени не оценена и не отражена в финансовом учете фирмы. Авторы называют эти нематериальные активы гудвилл. В англо-русском экономическом словаре гудвилл переводится: и как условная стоимость деловых связей (фирмы), и как цена накопленных нематериальных активов фирмы, и как денежная оценка неосязаемого капитала (опыт деловых связей), а также в качестве неосязаемого основного капитала [14, С. 322].

В электронной свободной энциклопедии «Википедия» встречается множество различных определений гудвилла. Обобщенно гудвилл можно трактовать как экономический термин, используемый в бухучёте, торговых операциях для отражения рыночной стоимости компании без учёта стоимости материальных активов. Он относится к нематериальным активам, т.е. капиталу фирмы, не поддающемуся материальному измерению (престиж, деловая репутация, техническая компетенция, связи, маркетинговые приемы, клиенты и кадры компании, влияние и пр.), но имеющие свою финансовую стоимость.

Существует два основных способа исчисления гудвилла. Согласно первому: проводится сравнение стоимости чистых материальных активов и поддающихся идентификации нематериальных активов с оговоренной ценой приобретения компаний. Разница между двумя величинами считается стоимостью гудвилла. В данном случае гудвилл представляет собой остаток или превышение стоимости над истинной стоимостью приобретенных чистых активов, которые могут быть идентифицированы. Второй метод основан на оценке тех доходов, которые могут быть получены сверх результатов использования материальных активов и поддающихся идентификации нематериальных активов. Теоретически стоимость любых активов представляет собой дисконтированную стоимость потоков чистых денежных средств, получение которых ожидается в будущем в результате использования этих активов. Следовательно, дисконтированная стоимость ожидаемого в будущем превышения над средней прибыльностью и является стоимостью неучтенных нематериальных активов [189].

По мнению Т.В. Тепловой, следует выделять четыре группы активов, формирующих нематериальные активы фирмы: человеческий, организационный, клиентский и инновационный капитал [148, С. 173].

Стоит также отметить исследования японского специалиста Х. Итами, который в своей работе «Невидимые активы» изучая синергизм, как процесс повышения эффективности использования ресурсов фирмы [73, С. 29], выделяет два вида ресурсов: физические (материальные) активы (производственные мощности) и невидимые (нематериальные) активы. Под последними понимаются неосязаемые ресурсы, которыми могут выступать марочное имя, знание потребителей (брэнд-капитал), обладание технологиями (инновационный капитал), высокая вовлеченность сотрудников в хозяйственную деятельность (организационный капитал), корпоративная культура (социальный капитал). Х. Итами считал эти ресурсы наилучшими долгосрочными источниками конкурентных преимуществ компании. Их нельзя приобрести за деньги, они могут использоваться и развиваться в различных подразделениях фирмы, они могут комбинироваться или использоваться в новых направлениях, обеспечивая рост компании. В силу своей уникальности данные виды капитала по ряду элементов воспроизводятся и совершенствуются, как правило, только внутри самой организации и не имеют аналогов, что делает их достаточно ценными, а любой материальный элемент капитала может быть произведен предприятием конкурентом.

Основываясь на понятии традиционной структуры основного капитала, и дополнив ее такими специфическими формами основного капитала как бренд-капитал, человеческий, организационный, инновационный и социальный капитал, мы предлагаем к рассмотрению расширенную структуру основного капитала предприятия (рисунок 8).

Таким образом, к составу основного капитала промышленного предприятия можно отнести:

1. Здания - к ним относятся корпуса и строения, занятые различными цехами, мастерскими, гаражами, паровозными и вагонными депо или установками для выполнения производственных функций. В эту группу включают и строения, необходимые для выполнения административно-хозяйственных, снабженческих и сбытовых функций предприятия (конторы, склады, кладовые и т.п.). К зданиям относят и все примыкающие к ним пристройки, в т.ч. внутренние системы отопления, освещения, водо, газо, теплопроводы и т.п.

2. Сооружения - мосты, эстакады, дороги, тоннели, хранилища, водопроводные башни, стоящие отдельно от зданий, гидромелиоративные сооружения, дамбы и т.п.

3. Передаточные устройства - линии электропередачи и связи, нефте- и газопроводы, водопроводные и канализационные сооружения, трансмиссии и т.д.

4. Машины и оборудование - средства, предназначенные для выработки и преобразования энергии (генераторы, двигатели, силовые трансформаторы и т.п.). Рабочие машины и оборудование - все виды рабочих машин, агрегатов и оборудования, используемые для непосредственного воздействия на предмет труда при изготовлении продукции (оказании услуг) или на его перемещение (станки, конвейеры, краны и др.). Измерительные и регулирующие приборы и устройства, лабораторное оборудование - приборы для измерения давления, модности и других величин, имеющие самостоятельное значение и не являющиеся составной частью другого инвентарного объекта. Вычислительная техника - различные ЭВМ, управляющие, аналоговые, клавишные и другие машины. Прочие машины и оборудование - машины, аппараты и оборудование, не вошедшие в перечисленные выше группы (оборудование телефонных станций, пожарные и другие машины).

5. Транспортные средства - различные средства для перевозки грузов и людей (подвижной состав всех видов транспорта, кроме транспортеров и других средств, включаемых в состав производственного оборудования).

6. Инструменты всех видов - зажимы, тиски, оправки и т.д. - со сроками их использования свыше одного года.

7. Производственный инвентарь и принадлежности - различные предметы для облегчения выполнения производственных операций (столы, верстаки), охраны труда (ограждения, вентиляторы) и хранения предметов (стеллажи, тара, резервуары). Хозяйственный инвентарь - гардеробы, столы, пишущие машинки, копировальные устройства и др.

8. Нематериальные активы, представленные такими формами капитала как человеческий, организационный, инновационный, социальный и бренд- капитал.

9. Прочие соответствующие объекты - библиотечные фонды, музейные экспонаты и т.д.

В структуру основного капитала входят также капитальные вложения в арендованные объекты основного капитала, земельные участки, объекты природопользования (вода, недра и другие ресурсы).

Следует отметить также, что введение в состав основного капитала человеческого капитала представляется нам обязательным. Уже в работах Адама Смита трудовые навыки, знания и способности включаются в «основной капитал как бы реализующийся в личности». Он писал, что расходы капиталиста на обучение работников в данном отношении приравниваются к другим капитальным затратам и тем самым становятся структурной частью капитала. Эти же идеи развиваются в работах Д. Рикардо, А. Маршалла. К. Маркс также отмечал, что развитие человека можно рассматривать как производство основного капитала лица [36, С. 10]. А в настоящее время современные ученые предлагают различные варианты включения человеческого капитала в состав нематериальных активов предприятия, варианты его стоимостной оценки, учета в бухгалтерском балансе и т.п. Например, Скоблякова И.В. считает, что если оценить всю величину человеческого капитала за трудоспособный период жизни человека, то годовая величина его заработной платы, включая выплаты на социальное страхование, может рассматриваться как годовой размер амортизации, начисляемой за ежегодный экономический износ человеческого капитала, оцененного за все годы предстоящего трудоспособного периода. Ежегодная величина экономического износа в размере годовой амортизации должны включаться в нематериальные активы предприятия и отражаться в соответствующих счетах бухгалтерского учета [138, С. 103]. Также соглашаясь с мнением А. Смита, мы считаем, что затраты на обучение и повышение квалификации сотрудников, можно включать в стоимость человеческого капитала, а не рассматривать как текущие расходы организации.

Говоря об основном человеческом капитале, мы подразумеваем тем самым образование работников, их профессиональные знания, персональную сертификации (признанность), которые целесообразно используются в производстве, накапливаются и развиваются в результате вложения инвестиций, служат длительное время, переносят свою стоимость на продукт в течение всего времени своей службы. Иначе говоря, обладают всеми атрибутивными признаками категории «основной капитал». К слову, остальные, введенные нами в основной капитал виды нематериальных элементов, также соответствуют данным признакам.

Все это послужило основанием о включении человеческого капитала в структуру основного в виде его нематериальных элементов. Однако следует обратить внимание на то, что принципиальным отличием человеческого капитала является условность его присвоения предприятием, мы полностью разделяем позицию Т.В. Тепловой, что это наиболее мобильный ресурс с точки зрения перемещения между компаниями [148, С. 174]. Поэтому, данные виды активов, мы позиционируем как «общефирменные», подчеркивая их отчуждение от носителя к компании.

Немаловажное значение в современной экономике отводится также такой форме капитала как социальный капитал. Наибольшую известность понятие «социальный капитал» получило в трактовке Дж. Коулмена, согласно которому - это потенциал взаимного доверия и взаимопомощи, целерационально формируемый в межличностных отношениях: обязательства и ожидания, информационные каналы и социальные нормы [192, С. 95-120]. Исходя из данного определения, мы рассматриваем социальный капитал фирмы как сложившиеся в коллективе формы общения, сотрудничества, взаимодействия, взаимного доверия и взаимопомощи, а также коммуникационные новации в отношении общественных и экологических организаций; знания по защите окружающей среды.

Социальный капитал, по словам П. Бурдьё - это социальные связи, которые могут выступать ресурсом получения выгод [42, С.60-74]. В таком понимании социальный капитал фирмы выступает фактором экономических выгод, и является ресурсом компании, который не может быть измерен на индивидуальном уровне. А. Портес в своих работах высказывает мнение, что способность к накоплению социального капитала не является индивидуальной характеристикой личности, она является особенностью той сети отношений, которую выстраивает индивид [107]. Следовательно, социальный капитал предприятия – это продукт включенности человека в экономическую структуру, выступающий как фактор ее эффективного развития. По мнению Р. Патнэма «когда доверие и социальные сети хорошо развиты, индивиды, фирмы, районы и даже нации процветают» [194], что, на наш взгляд, достигается за счет роста социально-экономической репутации.

Репутация фирмы в чем-то сродни производственной мощности, хотя является более сложным и многогранным понятием. Репутация компании, как результат эффективного использования социального капитала, в частности, сам социальный капитал, способствует повышению уровня дохода предприятия, а также спроса на его продукцию и получает рыночную оценку в составе нематериальных активов. Репутация фирмы может оцениваться как качественными, так и количественными показателями. В качестве примера количественного показателя можно назвать стоимостную оценку деловой репутации, используемую в российской экономической практике при бухгалтерском учёте нематериальных активов: стоимость деловой репутации определяется как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на момент совершения [3].

Также следует отдельно сказать о роле коммуникационных новаций в отношении общественных и экологических организаций в структуре социального капитала[1]. В соответствии с новым мышлением, конкурентоспособность основана на повышении производительности в использовании ресурсов. В связи с этим практически все формы загрязнения окружающей среды являются проявлением экономической расточительности, примером которой служит неэффективное использование ресурсов или истощение источников ценного сырья [121, С. 30]. В то же время более бережное и совершенное использование ресурсов посредством новых технологий и методов часто повышает производительность и компенсирует (полностью или частично) расходы на совершенствования процессов и продуктов производства, что зачастую также повышает спрос на продукцию данной компании. Данный факт отчасти подтверждается и тем, что в последнее время даже в России на телевидении можно видеть рекламу таких компаний как «Газпром», «Лукойл», в которой акцент сделан на экологичность производства.

Анализируя структуру основного капитала, следует отметить так же и возрастающую роль такого вида как бренд-капитал, включающего ценность корпоративного имени, товарных марок, приверженности клиентов и устойчивость портфеля заказов, подтверждение в соглашениях франшизы или лицензиях. Значимость данного вида капитала определяется тем, что в современных условиях хозяйствования уменьшается потребность в физическом основном капитале, поскольку многие работы передаются сети партнеров. Британский профессор П. Дойль, высказывая свое мнение по поводу вклада брендов в создание стоимости компании, отметил, что ускоряют денежные потоки и увеличивают их дальнейшую стоимость [60, С. 48].

Бренды помимо влияния на структуру капитала предприятия обладают еще и собственной стоимостью. Данный факт находит свое выражение при оценке капитализации компаний-брендов. Имеющиеся данные убедительно показывают, что доля бренда в стоимости компаний поистине велика, но для разных фирм данный показатель разнится. Так, для компании «Xerox» доля бренда достигает 93%, для «Kodak» - 82%, «Danone» - 73%, «BMW» - 66%, «Coca-Cola» - 61%, «Microsoft» - 17% [129, С. 260]. Это подтверждает тот факт, что значение бренд-капитала для современных компаний-лидеров является действительно огромной.

По словам Е.В. Балацкого даже при полной «чистке» бренда, когда уходит его старое содержание, жизнь бренда не прекращается. В этот момент запускается процедура ребрендинга, предполагающая полную замену «начинки» старой марки, после чего старая брендовая «оболочка» позволяет быстро коммерциализировать новое содержание компании. Тем самым бренд оказывается более долговечным, чем лежащие в его основе идеи, а также люди, генерирующие и продвигающие эти идеи. Соответственно и сам бренд как некий символ обладает рыночной самоценностью, независимо от своего временного содержания [27, С.27-52]. Другими словами, бренд как структурный элемент основного капитала может не просто самовоспроизводиться, но и воспроизводиться на качественно новом уровне, что в свою очередь тоже является одним из атрибутивных признаков категории «основной капитал».

Для собственников бренд является источником дохода, в виде дивидендов, а также катализатором роста капитализации активов. Удачный брендинг приводит не только к увеличению прибылей, но и к увеличению капитализации фирмы. Поэтому, на наш взгляд, в современной экономике роль бренд-капитала в структуре капитала предприятий, достаточно высока.

Еще одной формой нематериальных активов предприятия является организационный капитал - это систематизированная и формализованная компетентность компании плюс системы, усиливающие ее творческую эффективность, а также организационные возможности, направленные на создание продукта и стоимости [141].

Организационный капитал - один из наиболее перспективных и важных видов. Умение управлять, создавать и вести успешный бизнес, новаторство, организаторские способности и высокая ответственность, чувство бережливости и экономии, умение разумно рисковать, достаточно сложная задача, изучением которой занимается много ученых экономистов.

Организационный капитал составляют знания, которыми владеет организация, а не ее отдельные работники. Это знания, которые включают в себя определенную информацию, которая записана в базах данных, в инструкциях и стандартах по выполнению процедур, или же неписаные знания, которыми можно овладеть, обменяться или, насколько возможно, кодифицировать их [18, С. 71-72].

Также нельзя не отметить такой формы нематериальных активов как инновационный капитал, который можно определить, как способность предприятий производить наукоемкую продукцию, отвечающую требованиям мирового рынка, представленную в виде осуществления и реализации научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, проектов, перспективных разработок, опытных образцов, приобретенных новаций и различных ноу-хау. Причем, в основном балансе предприятия в составе нематериальных активов, инновационный капитал можно отражать как стоимость интеллектуальной собственности, различных патентов и лицензий, приобретенных инновации, различного ПО и т.д.

Таким образом, в состав основного капитала следует включать обособленный продукт, возникающий в процессе развития трудовой, интеллектуальной, предпринимательской и других видов человеческой деятельности. В современной экономике конкурентные преимущества и устойчивость бизнеса зависят от используемого человеческого капитала фирмы, интеллектуальных активов, инновационной активности, знаний и компетентности сотрудников, деловой активности менеджеров и других личностных характеристик персонала.

Анализ структуры основного капитала предприятия с позиций его расширенной трактовки позволяет выделить особенности функционирования таких его структурных элементов как нематериальные активы. В работе Л.И. Лукичевой, посвященной анализу интеллектуального капитала [88, С. 116], дан сравнительный анализ характеристик материальных и нематериальных активов (таблица 4), подтверждающий тезис о необходимости анализа воспроизводства специфических форм капитала в составе основного капитала предприятий.

Таблица 4 – Сопоставление основных характеристик активов материального и нематериального характеров [88, С. 116]

По мнению Л.И. Лукичевой самое главное отличие НМА от материальных активов состоит в отсутствии у них натурально-вещественной формы и, вследствие этого, право пользования нематериальным объектом может передаваться неограниченному кругу лиц на основании специального разрешения (лицензионного договора) при сохранении всех прав собственности у правообладателя. Этот факт обусловливает особый «веерный» характер продажи товаров – ОИС (объектов интеллектуальной собственности) и высокую доходность сделок с такими товарами. Существенным отличием с точки зрения управления финансовыми средствами выступает сложность определения стоимостных характеристик НМА и всех тех показателей, которые рассчитываются исходя из стоимости активов [88, С. 117].

Для осуществления эффективного воспроизводства основного капитала, необходимо хорошо знать его структуру, особенности каждой составляющей, характер качественных и функциональных зависимостей от определяющих факторов. Важнейшей задачей для современных российских промышленных предприятий является оптимизация структуры основного капитала, соотношение его составных частей и улучшение качественных характеристик.

В качестве выделения групповых различий в структуре основного капитала следует выделить следующие ключевые принципы: выделение видовой структуры, анализ технологической и возрастной структуры основного капитала.

Видовая структура основного капитала промышленного предприятия определяется рядом таких факторов, как технологические особенности производства и ассортимента выпускаемой продукции, размеры предприятия и его организационно-правовая форма, технических уровень и форма организации производства, качество менеджмента предприятия, особенности организации транспортного и жилищного хозяйства и др. Технологические особенности производства определяются отраслевыми различиями, поэтому в разных отраслях промышленности складывается различная видовая структура основного капитала.

Оценивая роль отдельных групп имущества, составляющих основной капитал предприятия, можно разделить их по степени участия в процессе производства на активный и пассивный основной капитал. Такие группы основного капитала, как машины и оборудование, инструменты и силовые установки имеют непосредственное производственное назначение. Характерными признаком перечисленных групп, отличающим их от остального основного имущества, является то, что изменение технико-экономических параметров составляющих эти группы элементов оказывает непосредственное влияние на объем и состав производимых товаров. Указанное обстоятельство обусловило необходимость отнесения рабочих машин и оборудования вместе с энергетическими машинами, инструментами и приборами к активной части основного капитала. Пассивную же часть составляют основные средства не участвующие непосредственно в производственном процессе, однако, обеспечивающие общие условия производства.

Состав и структура основного капитала могут быть различны по отраслям промышленности и внутри отрасли, в зависимости от специализации, технологии и организации производства, технической оснащенности. Анализ статистических данных показывает преобладание пассивной части основного капитала в структуре основных средств отраслей добывающей (70%) и обрабатывающей (45%) промышленности, для сферы энергоснабжения (70%) [8].

Кроме того, на видовую структуру основного капитала оказывают влияние климатические условия и географическое расположение промышленного предприятия. Данные факторы в достаточной мере обуславливают удельный вес стоимости зданий и сооружений.

Так, хозяйственно неосвоенный, удаленный район с суровыми климатическими условиями способствует повышению удельного веса зданий, сооружений, транспортных средств, силового оборудования и т.д. Трудные природно-климатические условия бизнеса в России требуют больших затрат на здания, инженерные сети, технику безопасности - отопление, очистку воздуха. Это приводит к тому, что активная часть капитала, которая непосредственно используется в производстве продукции, составляет в промышленности всего 40-45%. Однако следует отметить, что превышение пассивной части ведет к снижению объема производства, увеличению, так называемого, «мертвого» капитала, изъятию из оборота средств. И, следовательно, может вызывать определенные проблемы в процессе воспроизводства основного капитала.

Видовая структура основного капитала предприятия связана с его воспроизводственной структурой, которая может быть представлена как соотношение различных групп расходов, направленных на поддержание и расширение основного капитала. Большинство расходов, связанных с основным капиталом можно разделить на две категории: капитальные затраты и производственные затраты. К производственным затратам относят содержание и ремонт, амортизацию, страхование. К капитальным затратам относятся увеличение объемов основного капитала, их обновление или замена, усовершенствование или модернизация.

Необходимо уделить внимание еще одной весьма серьезной проблеме. Известно, что технический уровень и, соответственно, эффективность производства во многом зависят от величины и динамики возрастных характеристик основных фондов и, прежде всего - их наиболее активной части - машин и оборудования.

Из статистических данных видно, что степень износа основных фондов на начало 2009г. составил 43,6%, при этом удельный вес полностью изношенных основных фондов на конец 2008г. достиг 13,1% от общего объема основных фондов. Следует отметить тот факт, что наибольшая степень износа приходится именно на активную часть основных фондов. Так износ машин и оборудования составил: в отраслях добычи полезных ископаемых 53,9%, в обрабатывающих производствах - 48,0, в строительстве – 49,0%, в торговле -69,3% [8, С. 332].

Увеличение морального и физического износа элементов основного капитала ведет к ухудшению структуры национальной экономики России. Устаревшие технологии производства обуславливают выпуск продукции низкого качества, не способной конкурировать с импортными аналогами, тормозят экономическое развитие.

В современных условиях возросло значение совершенствования структуры основного капитала, поскольку только его оптимальная структура позволяет предприятию наиболее полно реализовать свои производственные возможности. Оптимизация структуры основного капитала является необходимым условием для снижения издержек производства, повышения отдачи инвестиций, а также ускорения оборота капитала и, в конечном счете, ведет к повышению доходов предприятия [36, С. 22].

С нашей точки зрения первоочередной задачей является проблема совершенствования воспроизводственной структуры основного капитала промышленных предприятий, характеризующей меру его обновления. Важно увеличивать долю капитала, направляемого на его развитие, расширение и обновление. Это становиться возможным лишь при условии освоения высоких технологий и вывода из состава основных фондов устаревшей техники и технологии, а также оптимизации размеров и структуры оборотного капитала.