Кейс 25 ДОРОГОЕ УДОВОЛЬСТВИЕ?[11]

Источник: Голицына А. 500 долл. за квартиру в Москве Ц Ведомости. 2008. 25 марта.

500 долл. за квартиру в Москве

Холдинг «Ренова-Медиа» приобрел 100% акций столичного оператора «Кросснет», оказывающего услуги широкополосного интернет-доступа (broadband).

О сделке «Ведомостям» рассказал председатель совета директоров «Ре- нова-Медиа» Юрий Припачкин. По его словам, «Кросснет» вместе с другими активами будет интегрирован в крупнейший телекоммуникационный актив холдинга — «Комкор-ТВ», оказывающий услуги broadband, кабельного ТВ и цифровой телефонии под брендом «Акадо». Сумму сделки Припачкин не назвал. Источник, близкий к «Ренова-Медиа», оценивает ее примерно в 10 млн долл.

Факт сделки с «Ренова-Медиа» подтвердил гендиректор «Кросснет» Владимир Емельяненко. У его компании 20 000 абонентов в районах Крылатское, Кунцево, Рублево, Филевская пойма, Можайский. Таким образом, исходя из оценки всего «Кросснета» в 10 млн долл., каждая подключенная этой компанией квартира обошлась «Ренова-Медиа» в 500 долл.

«Ренова-Медиа» активно скупает телекоммуникационные сети с прошлого года. Тогда она приобрела компании «Миг-Телеком», «Корпорация.ЕХЕ», «Ортикор», «Икар Инвест», петербургского оператора ТКС «Нева», белорусского «Космос-ТВ». Гендиректор «NetByNet холдинга» Вадим Курин считает 500 долл. за квартиру высокой ценой: его компания тоже вела переговоры о покупке «Кросснет», но предлагала меньшую сумму. Высокую оценку компании Курин объясняет так: «Кросснет» — один из последних крупных игроков на московском рынке broadband. А вот гендиректор «Корбины Телеком» Александр Малис считает цену, уплаченную «Ренова-Медиа», «не такой уж и плохой», напоминая: той же «Ренове» приходилось покупать абонентов и дороже. В самом деле, сделки по покупке «Миг-Телеком» и «Корпорации.ЕХЕ» эксперты оценивали в 600—625 долл.

В Москве еще остались крепкие операторы вроде сети «Бутово.net». Но «Корбина» не планирует покупать такие компании: их сети надо полностью перестраивать, а это добавляет не менее 100 долл. к цене каждого абонента. Вдобавок, считает Малис, 20—30% клиентов «домашних сетей» — «мертвые души», т. е. неактивные абоненты.

В 2007 г количество домашних пользователей broadband в Москве выросло на 80% до 1,9 млн квартир, считает аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов (рис. 5). Но такой рост произошел как благодаря подключению новых абонентов, так и в результате перехода части москвичей от одного провайдера к другому, — говорит он. Только на новых подключениях абонентская база выросла на 55%, считает Анкилов (до 1,6 млн квартир). В денежном отношении московский рынок вырос, по оценке iKS-Consulting, на 49% до 8,5 млрд руб. (332,3 млн долл.).

15%

Рис. 5. Московский рынок broadband (доли операторов по количеству подключенных квартир в конце 2007 г.)

Вдвое за год

5 млн российских квартир были подключены к широкополосным сетям в конце 2007 г., по оценке J\'son amp; Partners

4. млн квартир, подключенных к broadband, обслуживали компании «Связьинвеста» (данные холдинга)

О долях операторов по количеству подключенных квартир в конце 2007 г.

Источник: Ходонова А., Ерохина И. «Комстар» покупает московского провайдера Ц Коммерсантъ. 2007. 10 дек.

Абоненты Crossnet вольются в «Стрим»

Оператор «Комстар-ОТС» ведет переговоры о покупке контрольного пакета интернет-провайдера Crossnet. Эта покупка откроет «Комстару» рынок корпоративных абонентов Подмосковья. Клиенты Crossnet могут быть интегрированы в абонентскую базу дочерней структуры «Комста- ра» — «Комстар-Директ», которая работает под брендом «Стрим» и в последнее время теряет долю рынка в столице.

О том, что «Комстар» намерен приобрести интернет-провайдера Crossnet, «Ъ» рассказали несколько источников, знакомых с ходом переговоров. По их информации, «Комстар» интересует контрольный пакет Crossnet с возможностью дальнейшего увеличения доли в компании. — Изначально этот актив намеревался купить «Комстар-Директ», потом его смотрела «Система Масс-Медиа», но в АФК «Система» приняли решение, что услуги интернета должна продавать одна компания — «Ком- стар-ОТС», — рассказывает собеседник «Ъ». Пресс-служба «Комстара» не стала комментировать факт ведения переговоров. Аналогично поступили и в Crossnet.

ЗАО Crossnet является объединением нескольких компаний ООО «Телекоммуникационная компания РА», ООО «Норлан», ООО «Скайинг-Те- леком». Crossnet предоставляет услуги широкополосного доступа (ШПД) в Internet под торговыми марками NorthNet, «Домонет», Skylng-Telecom в районах Крылатское, Кунцево, Рублево, Филевская пойма, Можайский. По данным «СПАРК-Интерфакс», владельцами всех обществ, входящих в состав Crossnet, являются частные лица, граждане Российской Федерации. По оценкам iKS-Consulting, годовой оборот компании составляет около 3—4 млн долл., компания обслуживает порядка 20—25 тыс. абонентов.

По словам источника «Ъ», рассказавшего о сделке, ее можно рассматривать «как покупку команды с хорошей экспертизой» для экспансии на рынок корпоративных пользователей Московской области. Он напоминает, что «Комстар» планирует к концу 2008 г.

Участники рынка усматривают и другие причины возможной покупки Crossnet «Комстаром»: они считают, что в будущем клиенты этого интернет-провайдера будут интегрированы в абонентскую базу дочерней структуры «Комстара» — «Стрим». — На фоне активного набора абонентской базы «Корбиной» и NetByNet у «Комстара» на московском рынке дела идут явно хуже запланированного, — констатирует гендиректор NetByNet Вадим Курин. — «Стрим» испытывает отток абонентской базы и теряет долю рынка, несмотря на агрессивную рекламу и снижение тарифных планов. По данным iKS-Consulting, по итогам 2006 г доля «Стрим» составляла 34%, в первом квартале 2007 г она снизилась до 33%, во втором — до 32%, в третьем — до 30% (453 тыс. абонентов).

— Для «Комстара» покупка Crossnet — хороший способ в короткие сроки увеличить абонентскую базу на 15—20 тыс. абонентов, которые впоследствии будут причислены к «Стрим», — добавляет вице-президент «Корбины Телеком» Дмитрий Малов. — Если компания хочет развиваться в Подмосковье, то ей стоило бы купить провайдера там, а если хочет отработать технологию Metro Ethernet, по которой Crossnet работает в Москве, то ей необходимо было покупать более качественную сеть, например SU-29 или «Искрателеком». По оценкам г-на Курина, «Комстар» может заплатить за Crossnet порядка 10—12 млн долл.

Источник: Кодачигов В. Оба оператора претендуют на интернет-провайдера Crossnet Ц Коммерсантъ. 2008. 14 февр.

«Ренова» столкнулась с NBN на Рублевке

Как стало известно «Ъ», холдинг «Ренова-Медиа» (РМ) и компания «NetByNet холдинг» ведут переговоры о покупке московского интернет- провайдера Crossnet. Сумма сделки может составить 10—12 млн долл.

Crossnet не в первый раз привлекает внимание крупнейших московских операторов связи; в прошлом году компанию пытались приобрести структуры АФК «Система».

О том, что переговоры о покупке 100% акций Crossnet ведут конкурирующие друг с другом РМ и NetByNet (NBN), «Ъ» рассказал осведомленный источник на московском рынке ШПД. Информацию подтвердил источник, знакомый с планами NetByNet. Один из собеседников «Ъ» отметил, что «Ренова» и NBN сейчас ведут торг с владельцами актива: «Возможно, что за Crossnet будет заплачено 10—12 млн долл.». Директор департамента общественных связей РМ Екатерина Хаустова отказалась комментировать возможное поглощение Crossnet. Еенеральный директор NBN Вадим Курин подтвердил, что Crossnet представляет интерес для его компании: «Через Crossnet мы могли бы закрепиться на западе Москвы». В то же время сообщить что-либо о переговорах по покупке провайдера г-н Курин отказался.

Crossnet — единая торговая марка компаний «Норлан» и «Телекоммуникационная корпорация Ра», работает в районах Крылатское, Кунцево, Рублево, Филевская пойма, Можайский. Компанией владеет группа российских частных лиц. Оборот оператора в 2007 г составил 120 млн руб. Провайдер обслуживает 20 тыс. абонентов.

В офисе компании «Норлан» не смогли прокомментировать ситуацию, сославшись на отсутствие в офисе уполномоченных беседовать со СМИ сотрудников. Crossnet не в первый раз оказывается в фокусе внимания крупнейших московских операторов ШПД. В конце прошлого года стало известно, что переговоры о покупке Crossnet ведут структуры АФК «Система» — «Система Масс-медиа» и «Комстар-ОТС».

— Для структур «Реновы» 12 млн долл. за такую компанию, что адекватно 500—600 долл. за абонента, цена приемлемая, — считает партнер компании ComNews Research Оксана Панкратова. — В ходе предыдущих сделок в Москве, при покупке провайдеров «МиЕ-Телеком» и «Корпорация.ЕХЕ» РМ платила за компании из расчета 600—625 долл. за каждого подписчика.

Аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов, в свою очередь, полагает, что NetByNet больше заинтересован в покупке Crossnet, нежели «Ренова»: «На северо-западе Москвы уже действует центральная компания РМ «Акадо». ANBN там пока что нет».

По мнению аналитика ПК «Финам» Алексея Аверкова, 10—12 млн долл. — слишком высокая плата за Crossnet. — Абонент такой компании стоит столько, сколько приносит оператору в год, 250—300 долл., — отмечает эксперт. — Но в Москве, где выбор инвестиционно привлекательных активов, не входящих в крупные отраслевые группы, ограничен, покупателям приходится платить премию. Также, по мнению господина Аверкова, покупатели небольших провайдеров платят за лояльность абонентов: «Как показывает опыт, их подписчики реже меняют поставщиков услуг, чем абоненты крупных компаний».

Источник: Болецкая К. Кто отбирает долю рынка у крупнейшего столичного провайдера быстрого Интернета Ц SmartMoney 2007. 3 дек.

Замедление «Стрима»

Быстрый, он же широкополосный, доступ в Internet давно уже стал для многих столичных жителей такой же привычной вещью, как телефон или телевизор. Более трех лет бессменным лидером на этом рынке остается компания «Комстар-Директ», работающая под маркой «Стрим». На нее приходится около трети всех подключений в Москве. Однако позиции «Стрима» отнюдь не прочны: за последние полтора года провайдер потерял, по разным оценкам, от 6 до 10% своей рыночной доли. Почему уходит народная любовь?

Однако вскоре стало очевидно, что он не успевает обслуживать клиентов, которые все прибывали.

Жюль Верн. Жангада

На первый взгляд «Комстар-Директ» подвела выбранная технология доступа — доступная и дешевая, но ограниченная по скорости. «Стрим» использует ADSL, подключая абонентов через обычные телефонные линии. Плюс в том, что не надо тянуть дополнительных кабелей. Минус — информация грузится не быстрее 6 Мбит/с. К примеру, реклама конкурирующей «Корбины Телеком», которая за год с небольшим развернула в Москве свою оптоволоконную сеть, обещает абонентам куда большую скорость — 100 Мбит/с. И это работает: с начала 2006 г. «Корбина» подключила более 240 000 абонентов. Но только ли в технологиях дело? 78% абонентов «Корбины» подключены на безлимитные тарифы, которые тоже имеют ограничения по скорости. Лишь 10—15% из них наслаждаются скоростью 8—10 Мбит/с, недоступной «Стриму». А обещанной астрономической скоростью 100 Мбит/с пользуются только оставшиеся 22% клиентов «Корбины». Сергей Приданцев, президент «Комстар-ОТС» — материнской компании «Комстар-Директ», уверен, что все дело лишь в том, что раньше услуги «Стрима» недостаточно хорошо продавали.

Не один в поле

Компания «МТУ-Интел», позже переименованная в «Комстар-Директ», запустила семейство тарифов «Стрим» в 2004 г как дешевый вариант услуг, предоставлявшихся под брендом «Точка Ру». У «МТУ-Интел» был эксклюзивный договор с другой «дочкой» АФК «Система» — Московской городской телефонной сетью (МГТС), владеющей всеми медными телефонными линиями в Москве. Получив доступ к почти четырехмиллионной армии абонентов МГТС, «МТУ-Интел» стала монополистом сегмента ADSL-подключений. Альтернативой «Стриму» долгое время были разве что домовые Ethernet-сети, но они действовали в рамках своих районов и не могли подключать абонентов по всей Москве. К тому же «Стрим» предложил более чем привлекательный безлимит по 20 долл., что было в среднем вдвое дешевле, чем у «домушников».

К концу 2005 г у «Стрима» была уже четверть миллиона абонентов. Именно тогда, по оценке аналитиков J’son amp; Partners, провайдер достиг пика своей рыночной доли — 38,6%. А потом вдруг начал снижать темп подключений. Летом 2007 г, по данным J’son amp; Partners, услугами «Стрима» пользовалось лишь 27% абонентов широкополосного доступа. Исследователи из iKS-Consulting дают более оптимистичную оценку — 31% абонентов, но и они согласны, что «Стрим» теряет позиции. В III квартале, по их данным, доля провайдера снизилась еще немного — до 30%. Аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов объясняет происходящее тем, что к 2006 г свои позиции восстановили домовые сети: они снизили цены, расширили географию присутствия. Активизировались и другие провайдеры — «Комкор-ТВ» (торговая марка «Акадо») и «Центральный телеграф» (Qwerty). И, конечно же, «Корбина Телеком» (см. рис. 6).

50

100

150

200

250

300 Млн долл.

Годы

Года

2007

2006

2005

2004

0

И 27,0

? 32,1

Доля «Стрим» на столичном рынке падает

Итоги года Первое полугодие

3 36,9 Ш38.6

3 32,7

50

3 29,0

«Комстар-Дирекг» (торговая марка «Стрим»)

«Корбина Телеком» (торговая марка «Корбина») Комкор-ТВ

(торговая марка «Акадо»)

«Центральный телеграф» (торговая марка «Qwerty»)

Другие

• 2005 г.
• 2006 г.

¦¦ Первое

полугодие 2007 г.

Рис. 6. Столичный рынок широкополосного доступа на 2007 г. а-денежный поток; б- широкие массы; в - неуверенный лидер; г- «Большая четверка»

Московские провайдеры широкополосного доступа

38,6

МГТС в помощь

Впрочем, поначалу в то, что на рынке широкополосного доступа сможет преуспеть совершенно новый игрок — «Корбина», мало кто верил. Невозможно протянуть оптоволокно по всей Москве за год, уверяли конкуренты. Оказалось, можно — если тянуть его не по земле, а по воздуху. Вместо того чтобы месяцами выбивать у властей разрешение на использование городских подземных коммуникаций, «Корбина» протянула свою сеть между крышами многоэтажек. Благодаря быстрой экспансии она довела свою долю на московском рынке до 16%.

— Но ей все равно не удалось бы так преуспеть, — считает Придан- цев, — если бы «Стрим» вел себя агрессивнее. Провайдер почивал на лаврах монополиста, — сетует он. — На продажи обращали мало внимания, не координировали свои действия с другими компаниями «Системы», а конкуренты в это время обзванивали квартиры и клеили объявления на подъездах.

Поднимать продажи интернет-услуг Приданцев намерен с помощью МГТС, также входящей в «Комстар-ОТС». То, что раньше «Стрим» не использовал огромные дистрибьюторские возможности московского оператора, он называет «колоссальной ошибкой». В конце октября МГТС начала продавать интернет-услуги под собственным брендом. Она предлагает подключение по более низкой цене, чем «Стрим» (от 97 руб. в месяц), но и с более низкой скоростью . «Это такой народный Интернет», — говорит Приданцев. Новые услуги МГТС рекламируют телефонные мастера, посещающие московские квартиры для ремонта или профилактики. Сегодня они уже получают по 2000 заявок на подключение в сутки. С этого стола перепадает и самому «Стриму». Требовательным клиентам мастера готовы предложить подключение и побыстрее.

Спасение лица

Более тесное партнерство с МГТС решит для «Стрима» еще одну проблему. Падение популярности этого провайдера, полагает Анкилов из iKS-Consulting, во многом связано с тем, что компания не смогла переварить тот огромный поток пользователей, который хлынул к ней после введения дешевых безлимитных тарифов. С этим соглашается Григорий Новицкий, который руководил «МТУ-Интел» с середины 2005 г. до осени 2006 г. «В 2005 г. на этом рынке было легко работать, он очень быстро рос, — вспоминает он. — Но чем дальше, тем больше внимания нужно было уделять сервису. А компания очень неохотно перестраивалась».

Порой сроки ожидания подключения растягивались на недели. До провайдера невозможно дозвониться, у него часто возникают технические проблемы, жаловались пользователи. И хотя сервис у «Стрима», по заверениям Приданцева, значительно улучшился, осадок в душах потребителей остался. Как показывает сентябрьское исследование «ГфК-Русь», марка «Стрим» знакома 96% москвичей. Но при этом 16% опрошенных заявили, что не хотят подключаться к «Стриму». Столько негативных эмоций не вызывает ни один столичный провайдер. МГТС в этом смысле — хороший способ начать жизнь с чистого листа. И бренд известный, и отторжения не вызывает. Индекс доверия к нему, по данным той же «ГфК-Русь», составляет 76%.

Скорость плюс

— И все же, — считает аналитик «Тройки Диалог» Андрей Богданов, — одна из главных причин падения доли «Стрима» в том, что компания прозевала более прогрессивную технологию передачи данных по оптоволокну Кроме низкой пропускной способности ADSL страдает таким недостатком, как асимметричность: скорость передачи данных от провайдера к абоненту в несколько раз выше, чем от абонента к провайдеру. А ведь все больше пользователей делятся друг с другом файлами, размещают фото и видео в публичном доступе.

Недавно Приданцев обнародовал программу модернизации сетей «Стрима». Сейчас телефонные станции МГТС соединены медными кабелями с 11 ООО распределительных шкафов, от которых идут медные линии к домам. «Комстар» намерен потратить в 2008—2009 гг около 100 млн долл. на то, чтобы заменить медные кабели от станций до шкафов на оптоволокно. Это позволит «Стриму» продавать услуги интернет-доступа на скорости 20—25 Мбит/с.

Новое оборудование поможет «Стриму» предложить абонентам услуги телевещания высокой четкости (HDTV). Цифровое телевидение стандартного разрешения в пакете с Интернетом уже давно не новость — помимо «Стрима» им занимаются и «Корбина», и Qwerty, и «Акадо». Переход на HDTV поможет не только усилить позиции «Стрима», но и стабилизировать доходы. За последний квартал показатель среднего дохода с линии (ARPL, average revenue per line) упал у «Комстар-Директ» на 10%, до 18,1 долл. Из-за увеличения маркетинговых расходов, кстати, пострадала и рентабельность провайдера — OIBDA снизилась на 20%, до 7,2 млн долл.

Аналитик J’son amp; Partners Григорий Бецков не слишком высоко оценивает шансы «Стрима» вернуться к прежним показателям. Он указывает на еще один недостаток «Стрима» — отсутствие «файловых помоек». В любой домовой сети найдутся локальные серверы, где хранится огромное количество различного контента — фильмов, музыки, игр, которые можно качать совершенно бесплатно. Как правило, 90% такого контента имеет пиратское происхождение, но наших пользователей это не особо волнует. Ни модернизация, ни более тесное партнерство с МГТС, считает Богданов, не помогут — «Стрим» и дальше будет терять долю московского рынка. Через пару лет «Комстар» может рассчитывать лишь на 10% подключений. Аналитик «Уралсиба» Константин Чернышев, впрочем, с коллегой не согласен. Он уверен, что все беды «Стрима» были связаны с плохим управлением, а поэтому вполне разрешаемы.

Для Приданцева проект «Стрим» имеет принципиальное значение. На «Комстар-Директ» приходится около 11% оборота всей «Комстар-ОТС». При этом общая выручка группы за последний квартал упала на 2%, а доходы от интернет-услуг хоть немного, но выросли (на 1%, до 38,9 млн долл.). Приданцев уверен, что новая стратегия позволит «Комстару» к 2011 г. получить 50% московского рынка. Она уже работает: за полтора последних месяца МГТС и «Комстар-Директ» подключили около 100 000 пользователей. Это на порядок больше, чем «Стрим» подключал в прошлом году. С такими темпами заявленный план — 650 000 пользователей к концу года — кажется выполнимым. Только сможет ли в этот раз «Стрим» переварить новую волну абонентов, не навлекая на свою голову проклятий за резко ухудшившийся сервис?

Вопросы

1. Охарактеризуйте рыночную структуру отрасли услуг широкополосного интернет-доступа (broadband) в Москве. На какие данные вы будете при этом опираться?
2. Как изменилась доля «Ренова-Медиа» после покупки «Кросснет»? А концентрация в отрасли? Насколько существенным является это изменение? Каковы цели этого приобретения?
3. Почему «NetByNet холдинг» и «Комстар-ОТС» отказались от покупки «Кросснет», хотя тоже вели переговоры о ней?
4. На основании данных публикаций отметьте особенности поведения фирм при данной рыночной структуре во взаимосвязи с текущим состоянием и динамикой рынка.

Рекомендации

В зависимости от формы, конкретной темы и продолжительности занятия можно использовать не весь кейс целиком, а только его часть (например, первые два-три вопроса).

ДОПОЛНИТЕЛЬНЫЕ МАТЕРИАЛЫ[12]

Эти материалы также могут быть использованы в дополнительных примерах в лекциях и как отдельные ситуации для обсуждения на семинарах, для составления домашних заданий, в качестве источников для написания экономических эссе, разработки деловых игр.

Раскинув широкие сети

Источники: Нынешнего лидера рынка высокоскоростного интернет-доступа может подвести скорость Ц SmartMoney. 2006. № 1 (1). 13 марта; http:/www.smoney.ru/article.shtml?2006/03/13/113; «Комстар» вложит 150 млн долл. в реанимацию «Стрима» Ц Вебпланета. 2007. 18 аир.; http^webp lanet.ru/news/telecom/2007/04/18/comstar.html

«Нафта» надеется успеть

«Национальные кабельные сети» хотят получить в столице 280 000 интернет-абонентов.

Источники: Конкуренты предупреждают, что рынок уже занят Ц Ведомости. 2007.

№ 216 (1990). 15 нояб.; http:/www.vedomosti.ru/newspaper/article.shtml? 2007/ 11/15/136 114)

«Корвет» пришвартовался к «Нафте»

ОАО «Национальные телекоммуникации» (НТК) приобрело 100% акций одного из крупнейших московских интернет-провайдеров «Корвет». «Дочка» группы «Нафта-Москва» заплатила за актив 30 млн долл., т. е. 1 тыс. долл. за каждого абонента.

Источники: ОАО НТК побило ценовой рекорд для поглощений на рынке широкополосного доступа в интернет (ШПД) и при этом сильно переплатило, говорят эксперты Ц Коммерсантъ. 2007. № 236 (3812). 21 дек.; http://www.kommersant.ru/doc.aspx?fromsearch=faed237d-06de-4aea-a9 ЬЗ-50 504f4154clamp;docsid=838 704

Ставка на ТВ

Источники: «Мостелеком» построил сеть, на базе которой «Национальные кабельные сети» (ИКС) планируют оказывать услуги платного ТВ и широкополосного интернет-доступа (broadband) Ц Ведомости. 2007. № 242 (2016). 21 дек.; http:/4vww.vedomosti.ru/newspaper/ article.shtml? 2007/12/21/138 600

Московский рынок домашнего широкополосного доступа

Итоги 3Q07. Версия iKS-Consulting

В 3Q07 рост на рынке домашнего широкополосного доступа оставался на уровне предыдущих кварталов.

Абонентская база увеличилась на 160 тыс. и достигла 1510 тыс., а уровень проникновения составил 38% от общего числа домохозяйств столицы.

Источники: Пресс-релиз компании iKS-Consulting. 2007. 29 нояб.; http:/wwwmforum.ru/ sub/071 129_IKS_MForum.pdf

«Центральный телеграф» вывел услуги Triple Play под брендом QWERTY в Балашиху и Одинцово

В ноябре 2007 г. начались продажи услуг QWERTY в подмосковных Балашихе и Одинцово. Тем самым число подмосковных городов, подсоединенных к «Единой мультисервисной сети» достигло пяти, ранее услуги стали предоставляться в Красногорске, Химках и Лобне.

Источники: Пресс-релиз компании «Центральный телеграф». 2007. 4 дек.; http: /4ww.mforum.ru/sub/071 204_ct_MForum.pdf

МГТС выходит на рынок с пакетным предложением «МГТС. Телефон + Интернет»

Компания «Московская городская телефонная сеть», входящая в группу компаний «Комстар — Объединенные ТелеСистемы», ввела в действие пакетный тарифный план «МГТС. Телефон + Интернет». Анонс нового предложения МГТС совпал с моментом, когда ряд московских абонентов «Стрим» вот уже четвертые сутки лишены возможности получения услуг этого провайдера.

Источники: Пресс-релиз компании «Московская городская телефонная сеть». 2007. 18 дек.; http:/www.mforum.ru/sub/071 218_MGTS_MForum.pdf

МГТС активно продвигает услуги по подключению к Сети

МГТС (холдинг «АФК Система») начала активное продвижение услуг по подключению к Сети.

Источники: CNews. 2007. 28 дек.; http:/www.cnews.m/news/line/index.shtml? 2007/ 12/28/281 829

Пошел в наступление

С января по июнь 2007 года доля «Комстар — Объединенные телесис- темы» на московском рынке широкополосного доступа (broadband) по числу клиентов сократилась, по оценке JP, на 4 п. п. до 27,3%. Зато в IV квартале «Комстар» поставил рекорд — подключил 198 000 квартир, — рассказал «Ведомостям» его президент Сергей Приданцев.

Источники: Кварталом ранее прибавка не составила и 30 000 Ц Ведомости. 2008.

№ 6 (2028). 16янв.; http://www.vedomosti.ru/newspaper/article.shtml? 2008/01/16/139 772

Ответы

1. Прежде всего, это данные о долях крупнейших продавцов товара отрасли:

35% «Комстар-ОТС»/МГТС, 18% «Корбина Телеком», 18% «Ренова- Медиа», 8% «NetbyNet холдинг», 6% «Центральный телеграф» на конец 2007 г (см. рис. 5. «Московский рынок broadband. Доли операторов по количеству подключенных квартир на конец 2007 г.»),

«По данным iKS-Consulting, по итогам 2006 г доля «Стрим» [«Комстар-ОТС» — М. Л.\\ составляла 34%, в первом квартале 2007 г она снизилась до 33%, во втором — до 32%, в третьем — до 30%».

К концу 2005 г у «Стрима» была уже четверть миллиона абонентов. Именно тогда, по оценке аналитиков J\'son amp; Partners, провайдер достиг пика своей рыночной доли — 38,6%. А потом вдруг начал снижать темп подключений. Летом 2007 г, по данным J’son amp; Partners, услугами «Стрима» пользовалось лишь 27% абонентов широкополосного доступа. Исследователи из iKS-Consulting дают более оптимистичную оценку — 31% абонентов, но и они согласны, что «Стрим» теряет позиции. В III квартале, по их данным, доля провайдера снизилась еще немного — до 30% (см. рис. 5в, г).

«Корбина» протянула свою сеть между крышами многоэтажек. Благодаря быстрой экспансии она довела свою долю на московском рынке до 16%.

Это уже однозначно определяет отрасль как олигополию. Но еще и данные о поведении этих крупнейших продавцов:

1. они сильно зависят от действий друг друга

«такой рост произошел как благодаря подключению новых абонентов, так и в результате перехода части москвичей от одного провайдера к другому»;

«Однако позиции «Стрима» отнюдь не прочны: за последние полтора года провайдер потерял, по разным оценкам, от 6 до 10% своей рыночной доли. Почему уходит народная любовь?... реклама конкурирующей «Корбины Телеком», которая за год с небольшим развернула в Москве свою оптоволоконную сеть»;

«Летом 2007 г., по данным J’son amp; Partners, услугами «Стрима» пользовалось лишь 27% абонентов широкополосного доступа. Исследователи из iKS-Consulting дают более оптимистичную оценку — 31% абонентов, но и они согласны, что «Стрим» теряет позиции. ВIII квартале, по их данным, доля провайдера снизилась еще немного — до 30%. Аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов объясняет происходящее тем, что к 2006 г. свои позиции восстановили домовые сети: они снизили цены, расширили географию присутствия. Активизировались и другие провайдеры — «Комкор-ТВ» (торговая марка «Акадо») и «Центральный телеграф» (Qwerty). И конечно же, «Корбина Телеком»;

«Провайдер почивал на лаврах монополиста, — сетует он. — На продажи обращали мало внимания, не координировали свои действия с другими компаниями «Системы», а конкуренты в это время обзванивали квартиры и клеили объявления на подъездах»;

2. внимательно следят за конкурентами, разрабатывают стратегии реагирования на их акции и т. д. — все то, что и называется стратегическим поведением и составляет главную отличительную особенность олигополии.

2. Доля «Ренова-Медиа» на конец 2007 г. составляла 18% от 1 900 000 абонентов. После получения 20 000 абонентов в результате сделки она

увеличилась на 20 000 / 1 900 000 = 1,053% до 19,053%. Индекс концентрации CR5 вырос на эти же 1,053%. Это не очень существенное изменение, однако оно значимо в плане противостояния членов «Большой пятерки» и их дальнейшего продвижения на рынке, причем не только Москвы, но и Подмосковья (недаром трое из пяти ведущих игроков стремились к этой покупке):

«По словам источника «Ъ», рассказавшего о сделке, ее можно рассматривать «как покупку команды с хорошей экспертизой» для экспансии на рынок корпоративных пользователей Московской области. Он напоминает, что «Комстар» планирует к концу 2008 года выйти в 18 районов Подмосковья и стать вторым игроком после «Центртелекома»... — Крупные игроки («Центральный телеграф», «Корбина») только начинают свою экспансию в Московскую область, — говорит аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов. — «Комстару» нельзя упускать момент, поэтому он планирует осваивать технологии подключения абонентов в области с помощью команды Crossnet»... «На фоне активного набора абонентской базы «Корбиной» и NetByNet у «Комстара» на московском рынке дела идут явно хуже запланированного, — констатирует гендиректор NetByNet Вадим Курин. — «Стрим» испытывает отток абонентской базы и теряет долю рынка, несмотря на агрессивную рекламу и снижение тарифных планов». По данным iKS-Consulting, по итогам 2006 г доля «Стрим» составляла 34%, в первом квартале 2007 года она снизилась до 33%, во втором — до 32%, в третьем — до 30%».

Еще один важный момент — существенное удорожание увеличения своей рыночной доли в будущем:

«По мнению экспертов, «Кросснет» — один из последних крупных активов на этом рынке... «Ренова-Медиа» активно скупает телекоммуникационные сети с прошлого года... Гендиректор «Корбины Телеком» Александр Малис считает цену, уплаченную «Ренова-Медиа», «не такой ужи плохой», напоминая: той же «Ренове» приходилось покупать абонентов и дороже. В самом деле, сделки по покупке «Миг-телеком» и «Корпорации.ЕХЕ» эксперты оценивали в 600—625 долл. за абонента.

В Москве еще остались крепкие операторы вроде сети «Бутово.net». Но «Корбина» не планирует покупать такие компании: их сети надо полностью перестраивать, а это добавляет не менее 100 долл. к цене каждого абонента»;

«Недавно Приданцев обнародовал программу модернизации сетей «Стрима». Сейчас телефонные станции МГТС соединены медными кабелями с 11 000 распределительных шкафов, от которых идут медные линии к домам. «Комстар» намерен потратить в 2008—2009 гг. около 100 млн долл.

на то, чтобы заменить медные кабели от станций до шкафов на оптоволокно.

Это позволит «Стриму» продавать услуги интернет-доступа на скорости 20—25 Мбит/с.

Новое оборудование поможет «Стриму» предложить абонентам услуги телевещания высокой четкости (HDTV). Цифровое телевидение стандартного разрешения в пакете с Интернетом уже давно не новость — помимо «Стрима» им занимаются и «Корбина», и Qwerty, и «Акадо». Переход на HDTV поможет не только усилить позиции «Стрима», но и стабилизировать доходы. За последний квартал показатель среднего дохода с линии (ARPL, average revenue per line) упал у «Комстар-Директ» на 10%, до

1. долл. Из-за увеличения маркетинговых расходов, кстати, пострадала и рентабельность провайдера — OIBDAснизилась на 20%, до 7,2 млн долл.».

Об этом же говорится в дополнительных материалах:

«Комстар» вложит 150 млн долл. в реанимацию «Стрима» от 18 апреля 2007 г.

«Вчера «Комстар-ОТС» опубликовала финансовый отчет за прошедший год. Он подтвердил пессимистичные прогнозы аналитиков по поводу замедления роста интернет-подразделения компании. Как сообщает DP.ru, оператор планирует наверстать разницу с конкурентами за счет модернизации телефонных сетей МГТС.

После объявления финансовых результатов «Комстара» акции компании на Лондонской фондовой бирже упали на 4,3%. Низкая доходность подразделения альтернативной связи (обслуживает корпоративных клиентов компании, присоединенных к его сетям операторов, и «квартирных» абонентов «Стрима») огорчали инвесторов весь прошлый год, а итоговый рост выручки всего на 15% повлек падение курса акций и «Комстара», и всей АФК «Системы».

«Стрим», лидировавший по количеству новых абонентов широкополосного доступа в прошлом году, за три месяца этого года уступил первое место «Корбине». По мнению аналитиков, рост доходов от Интернета для «Комстара» связан с освоением регионального рынка — а это вопрос долгосрочной перспективы.

Некоторые из них, впрочем, считают что «Стрим» еще не достиг своего «потолка» в Москве, и стимулировать его рост поможет модернизация телефонных сетей. По данным DP.ru, сейчас к цифровым АТС подключены лишь 42% московских квартир. 150 млн, которые «Комстар» планирует вложить в этом году в модернизацию МГТС, дадут «Стриму» возможность серьезно прирастить абонентскую базу.

3. Главная причина — высокая цена:

«Гендиректор «NetByNet холдинга» Вадим Курин считает 500 долл. за квартиру высокой ценой: его компания тоже вела переговоры о покупке «Кросснет», но предлагала меньшую сумму»;

«Для структур «Реновы» 12 млн долл. за такую компанию, что адекватно 500—600 долл. за абонента, цена приемлемая, — считает партнер компании ComNews Research Оксана Панкратова. — В ходе предыдущих сделок в Москве, при покупке провайдеров «МиГ-Телеком» и «Корпорация. ЕХЕ» РМ платила за компании из расчета 600—625 долл. за каждого подписчика». Аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов, в свою очередь, полагает, что NetByNet больше заинтересован в покупке Crossnet, нежели «Ренова»: «На северо-западе Москвы уже действует центральная компания РМ «Акадо». ANBN там пока что нет».

По мнению аналитика ПК «Финам» Алексея Аверкова, 10—12 млн долл. — слишком высокая плата за Crossnet. «Абонент такой компании стоит столько, сколько приносит оператору в год, 250—300 долл., — отмечает эксперт. — Но в Москве, где выбор инвестиционно привлекательных активов, не входящих в крупные отраслевые группы, ограничен, покупателям приходится платить премию».

У располагающего меньшими, чем «Ренова-Медиа», ресурсами (с меньшей долей на рынке) «NetByNet холдинга» таких возможностей, судя по несостоявшейся сделке, не нашлось.

То же отмечается для «Комстара-ОТС»:

«В конце прошлого года стало известно, что переговоры о покупке Crossnet ведут структуры АФК «Система» — «Система Масс-Медиа» и «Комстар-ОТС». Предполагалось, что Crossnet станет для одной из них трамплином для экспансии на ШПД-рынок Подмосковья. Но сделка не состоялась. Как утверждает близкий к Crossnet источник, цену 12 млн долл. в «Системе» сочли чрезмерной. Директор департамента по связям с общественностью «Комстара» Елена Серегина заявила «Ъ», что стратегия компании не предусматривает покупку мелких провайдеров в Москве: цены на них неоправданно завышены».

В свете указанных выше осуществляемых и запланированных расходов «Комстар-ОТС» на модернизацию своих сетей в сотни миллионов долларов это становится более понятным.

4. Прежде всего о рынке. Это новый и быстро растущий сегмент сферы

услуг в телекоммуникациях:

«В 2007 г. количество домашних пользователей broadband в Москве выросло на 80% до 1,9 млн квартир, — считает аналитик iKS-Consulting

Константин Анкилов. — Но такой рост произошел как благодаря подключению новых абонентов, так и в результате перехода части москвичей от одного провайдера к другому, говорит он. Только на новых подключениях абонентская база выросла на 55%, — считает Анкилов (до 1,6 млн квартир). В денежном отношении московский рынок вырос, по оценке iKS-Consulting, на 49% до 8,5 млрд руб. (332,3 млн долл.)»;

«Компания «МТУ-Интел», позже переименованная в «Комстар-Ди- рект», запустила семейство тарифов «Стрим» в 2004 г как дешевый вариант услуг, предоставлявшихся под брендом «Точка Ру». К концу 2005 г у «Стрима» была уже четверть миллиона абонентов»;

«...за полтора последних месяца МГТС и «Комстар-Директ» подключили около 100 000 пользователей. Это на порядок больше, чем «Стрим» подключал в прошлом году. С такими темпами заявленный план — 650 000 пользователей к концу года — кажется выполнимым».

В таких условиях очень важны конкурентные преимущества:

«У «МТУ-Интел» был эксклюзивный договор с другой «дочкой» АФК «Система» — Московской городской телефонной сетью (МГТС), владеющей всеми медными телефонными линиями в Москве. Получив доступ к почти четырехмиллионной армии абонентов МГТС, «МТУ-Интел» стала монополистом сегмента ADSL-подключений. Альтернативой «Стриму» долгое время были разве что домовые Ethemet-сети, но они действовали в рамках своих районов и не могли подключать абонентов по всей Москве. К тому же «Стрим» предложил более чем привлекательный безлимит по 20 долл., что было в среднем вдвое дешевле, чем у «домушников».

К концу 2005 г у «Стрима» было уже четверть миллиона абонентов. Именно тогда, по оценке аналитиков J’son amp; Partners, провайдер достиг пика своей рыночной доли — 38,6%».

И в дополнительных материалах:

Раскинув широкие сети

Источник: SmartMoney. 2006. № 1(1). 13 марта.

«Самым простым вариантом подключения до сих пор была услуга «Стрим» компании «Комстар — Объединенные Телесистемы». Вашу телефонную линию за пару дней проверяют, продают вам цифровой ADSL-модем — и вы уже в Интернете. Именно благодаря этой простоте «Комстар» и захватил больше 30% столичного рынка широкополосного доступа. Больше технологию ADSL никто не использует. Владелец «Комстара» — АФК «Система» — контролирует и «Московскую городскую телефонную сеть» (МГТС), а потому она вряд ли захочет подпустить к своим линиям другого ADST-провайдера».

Что же смогли противопоставить этому конкуренты?

«Аналитик iKS-Consulting Константин Анкилов объясняет происходящее тем, что к 2006 г. свои позиции восстановили домовые сети: они снизили цены, расширили географию присутствия. Активизировались и другие провайдеры — «Комкор-ТВ» (торговая марка «Акадо») и «Центральный телеграф» (Qwerty)».

«И конечно же, «Корбина Телеком». Впрочем, поначалу в то, что на рынке широкополосного доступа сможет преуспеть совершенно новый игрок — «Корбина», мало кто верил. Невозможно протянуть оптоволокно по всей Москве за год, уверяли конкуренты. Оказалось, можно — если тянуть его не по земле, а по воздуху. Вместо того чтобы месяцами выбивать у властей разрешение на использование городских подземных коммуникаций, «Корбина» протянула свою сеть между крышами многоэтажек. Благодаря быстрой экспансии она довела свою долю на московском рынке до 16%».

Следующий фактор:

«И все же, — считает аналитик «Тройки Диалог» Андрей Богданов, — одна из главных причин падения доли «Стрима» в том, что компания прозевала более прогрессивную технологию передачи данных по оптоволокну. Кроме низкой пропускной способности ADST страдает таким недостатком, как асимметричность: скорость передачи данных от провайдера к абоненту в несколько раз выше, чем от абонента к провайдеру. А ведь все больше пользователей делятся друг с другом файлами, размещают фото и видео в публичном доступе».

«Комстар-Директ» подвела выбранная технология доступа — доступная и дешевая, но ограниченная по скорости. «Стрим» использует ADST, подключая абонентов через обычные телефонные линии. Плюс в том, что не надо тянуть дополнительных кабелей. Минус — информация грузится не быстрее 6 Мбит/с. К примеру, реклама конкурирующей «Корбины Телеком», которая за год с небольшим развернула в Москве свою оптоволоконную сеть, обещает абонентам куда большую скорость — 100 Мбит/с. И это работает: с начала 2006 г. «Корбина» подключила более 240 000 абонентов».

«ADST-провайдер и впрямь не может предложить своим абонентам скорость выше 8 Мб/с (это теоретический максимум, а в реальности скорость еще ниже)».

«Мы будем расти еще быстрее, — агрессивен Малис [вице-президент «Корбины Телеком» — М. Л.]. — Будущее рынка — за оптоволокном.

Только оно позволит обеспечить массовый доступ к мультисервисным услугам, ІР-телевидению и IP-телефонии. Время ADSL прошло, из возможностей этой технологии уже выжат максимум».

«Скорости 100 Мб/с хватит, чтобы вести телевещание в формате IP-TV. «Абоненты жаждут развлечений, и тот, кто первым предоставит доступ к большому пакету телеканалов, сразу обойдет конкурентов», — полагает Василий Масловский из Ассоциации домовых сетей и компьютерных клубов».

Еще фактор:

«Аналитик J’son amp; Partners Еригорий Бецков не слишком высоко оценивает шансы «Стрима» вернуться к прежним показателям. Он указывает на еще один недостаток «Стрима» — отсутствие «файловых помоек». В любой домовой сети найдутся локальные серверы, где хранится огромное количество различного контента — фильмов, музыки, игр, которые можно качать совершенно бесплатно. Как правило, 90% такого контента имеет пиратское происхождение, но наших пользователей это не особо волнует. Ни модернизация, ни более тесное партнерство с МЕТС, считает Богданов, не помогут — «Стрим» и дальше будет терять долю московского рынка. Через пару лет «Комстар» может рассчитывать лишь на 10% подключений».

«В ход идут старые проверенные методы домовых сетей — листовки в подъездах, рекламные щиты. В них помимо прочего «Корбина» доносит до будущих клиентов еще одну мысль: «Мы — большие». Для интернет- провайдера размер сети — особый показатель. Одно из главных преимуществ локальных сетей — их внутренние ресурсы. Сейчас большинство провайдеров отказываются от создания собственных «файловых помоек» (серверов, на которые выкладываются доступные любому программы, фильмы или музыка — все, как правило, пиратское). Зато пользователи сети могут свободно обмениваться таким контентом между собой. И чем больше у сети абонентов, тем больше у них совокупные ресурсы».

Еще один фактор — поведение лидера:

«Корбина» протянула свою сеть между крышами многоэтажек. Благодаря быстрой экспансии она довела свою долю на московском рынке до 16%.

Но ей все равно не удалось бы так преуспеть, считает Приданцев, если бы «Стрим» вел себя агрессивнее. «Провайдер почивал на лаврах монополиста, — сетует он. — На продажи обращали мало внимания, не координировали свои действия с другими компаниями «Системы», а конкуренты в это время обзванивали квартиры и клеили объявления на подъездах».

«Но только ли в технологиях дело? 78% абонентов «Корбины» подключены на безлимитные тарифы, которые тоже имеют ограничения по скорости. Лишь 10—15% из них наслаждаются скоростью 8—10 Мбит/с, недоступной «Стриму». А обещанной астрономической скоростью 100 Мбит/с пользуются только оставшиеся 22% клиентов «Корбины». Сергей Приданцев, президент «Комстар-ОТС» — материнской компании «Ком- стар-Директ», уверен, что все дело лишь в том, что «раньше услуги «Стрима» недостаточно хорошо продавали».

«Ни модернизация, ни более тесное партнерство с МГТС, считает Богданов, не помогут — «Стрим» и дальше будет терять долю московского рынка. Через пару лет «Комстар» может рассчитывать лишь на 10% подключений. Аналитик «Уралсиба» Константин Чернышев, впрочем, с коллегой не согласен. Он уверен, что все беды «Стрима» были связаны с плохим управлением, а поэтому вполне разрешаемы».

Наконец, все большее значение приобретает качество услуг и связанное с ним отношение потребителей:

«Падение популярности этого провайдера [«Стрима» — М. Л.], полагает Анкилов из iKS-Consulting, во многом связано с тем, что компания не смогла переварить тот огромный поток пользователей, который хлынул к ней после введения дешевых безлимитных тарифов. С этим соглашается Григорий Новицкий, который руководил «МТУ-Интел» с середины 2005 г до осени 2006 г — В 2005 г на этом рынке было легко работать, он очень быстро рос, — вспоминает он. — Но чем дальше, тем больше внимания нужно было уделять сервису А компания очень неохотно перестраивалась.

Порой сроки ожидания подключения растягивались на недели. До провайдера невозможно дозвониться, у него часто возникают технические проблемы, — жаловались пользователи. И хотя сервис у «Стрима», по заверениям Приданцева, значительно улучшился, осадок в душах потребителей остался. Как показывает сентябрьское исследование «ГфК-Русь», марка «Стрим» знакома 96% москвичей. Но при этом 16% опрошенных заявили, что не хотят подключаться к «Стриму». Столько негативных эмоций не вызывает ни один столичный провайдер».

МГТС выходит на рынок с пакетным предложением «МГТС. Телефон + Интернет»

18 декабря 2007 г.

«Анонс нового предложения МГТС совпал по времени с моментом, когда ряд московских абонентов «Стрим» вот уже четвертые сутки лишены возможности получения услуг этого провайдера».

Естественно, «Комстар-ОТС» ищет контрмеры:

«Поднимать продажи интернет-услуг Приданцев намерен с помощью МЕТС, также входящей в «Комстар-ОТС». То, что раньше «Стрим» не использовал огромные дистрибьюторские возможности московского оператора, он называет «колоссальной ошибкой». В конце октября МГТС начала продавать интернет-услуги под собственным брендом. Она предлагает подключение по более низкой цене, чем «Стрим» (от 97 руб. в месяц), но и с более низкой скоростью. «Это такой народный Internet», — говорит Приданцев. Новые услуги МГТС рекламируют телефонные мастера, посещающие московские квартиры для ремонта или профилактики. Сегодня они уже получают по 2000 заявок на подключение в сутки. С этого стола перепадает и самому «Стриму». Требовательным клиентам мастера готовы предложить подключение и побыстрее».

«Компания «Московская городская телефонная сеть», входящая в группу компаний «Комстар — Объединенные ТелеСистемы», ввела в действие пакетный тарифный план «МГТС. Телефон + Интернет». Тарифный план «МГТС. Телефон + Интернет» включает в себя безлимитный Интернет на скорости 1024 кбит/с и безлимитную местную телефонную связь. Стоимость пакета составляет 627 руб. в месяц. Новый тарифный план стал логичным продолжением проекта «Интернет от МГТС», в рамках которого компания МГТС с сентября 2007 г. предоставляет своим абонентам широкополосный доступ в Интернет под собственным брендом.

— Пакетирование услуг в едином тарифном плане, позволяющее абоненту сэкономить средства при использовании двух и более услуг — это традиционный мировой опыт, опробованный крупнейшими операторами связи разных стран, — заявил генеральный директор ОАО МГТС Алексей Гольцов. — Наша компания имеет достаточно возможностей и ресурсов, чтобы реализовать этот опыт и помочь абоненту максимально эффективно использовать домашнюю телефонную линию», — добавил он».

МГТС активно продвигает услуги по подключению к Сети

Источник: CNews. 2007. 28 дек.

«Аналитик финансовой корпорации «Открытие» Кирилл Тищенко считает, что МГТС и «Стрим» будут не конкурировать, а дополнять друг друга. «Они не будут конкурировать друг с другом. Дело в том что, он [«Стрим»] занимает другую ценовую нишу, более высокую. МГТС сейчас предлагают подключение к широкополосному Internet, если я не ошибаюсь, стоимость услуг в месяц составляет порядка 97 руб. То есть дешевле 100 руб. вы получаете безлимтный доступ в Internet, правда, с ограничением по скорости, это определенный демпинг».

И это уже приносит свои плоды:

«Приданцев уверен, что новая стратегия позволит «Комстару» к 2011 г. получить 50% московского рынка. Она уже работает: за полтора последних месяца [с середины октября по ноябрь 2007 г. — М. Л.\\ МГТС и «Комстар-Директ» подключили около 100 000 пользователей. Это на порядок больше, чем «Стрим» подключал в прошлом году. С такими темпами заявленный план — 650 000 пользователей к концу года — кажется выполнимым».

Пошел в наступление

Источник: Ведомости. 2008. № 6 (2028). 16 янв.

С января по июнь 2007 г. доля «Комстар — Объединенные телесисте- мы» на московском рынке широкополосного доступа (broadband) по числу клиентов сократилась, по оценке JP, на 4 п. п. до 27,3%. Зато в IV квартале «Комстар» поставил рекорд — подключил 198 000 квартир, рассказал «Ведомостям» его президент Сергей Приданцев. Кварталом ранее прибавка не составила и 30 000.

Рывок в конце года Приданцев объясняет сменой команды «Комстар-Директ» (продает интернет-доступ), увеличением числа каналов и точек продаж с 800 до более 1100, сокращением срока подключения абонента, расширением call-центра, запуском программы «Телефонный мастер» и прямых продаж под брендом МГТС (с конца сентября на доступ от МГТС подписались 66 000 квартир). Приданцев напомнил о планах занять к 2011 г. 50% московского рынка broadband, отметив: у «Комстара» есть доступ к 3,6 млн из 3,8 млн квартир столицы и частоты на мобильный WiMax.

Основные конкуренты — «Корбина Телеком» и «Комкор-ТВ» («Акадо») в IV квартале подключили по 60 000—65 000 домохозяйств, говорят их представители. Число подключенных ими квартир увеличилось примерно до 350 000 и 250 000 соответственно, а у «Комстара» — до 695 000. Гендиректор «Корбины» Александр Малис удивлен: за три месяца «Комстар» подключил вдвое больше клиентов, чем за предыдущие девять.

Всего, по оценке iKS-Consulting, число пользователей broadband в столице выросло в 2007 г. на 850 000 до 1,9 млн.

Помимо новой маркетинговой стратегии, «Комстар-ОТС» занялся и модернизацией своих сетей:

«Недавно Приданцев обнародовал программу модернизации сетей «Стрима». Сейчас телефонные станции МГТС соединены медными кабелями с 11 ООО распределительных шкафов, от которых идут медные линии к домам. «Комстар» намерен потратить в 2008—2009 гг около 100 млн долл. на то, чтобы заменить медные кабели от станций до шкафов на оптоволокно. Это позволит «Стриму» продавать услуги интернет-доступа на скорости 20—25 Мбит/с.

Новое оборудование поможет «Стриму» предложить абонентам услуги телевещания высокой четкости (HDTV). Цифровое телевидение стандартного разрешения в пакете с Интернетом уже давно не новость — помимо «Стрима» им занимаются и «Корбина», и Qwerty, и «Акадо». Переход на HDTV поможет не только усилить позиции «Стрима», но и стабилизировать доходы. За последний квартал показатель среднего дохода с линии (ARPL, average revenue per line) упал у «Комстар-Директ» на 10%, до

1. долл. Из-за увеличения маркетинговых расходов, кстати, пострадала и рентабельность провайдера — OIBDA снизилась на 20%, до 7,2 млн долл.

В этих условиях активной конкурентной борьбы и становится понятной готовность еще одного крупного поставщика услуг широкополосного интернет-доступа — «Ренова-Медиа» — заплатить за приобретение «Кросснет» цену («Сумму сделки Припачкин не назвал. Источник, близкий к «Ренова-Медиа», оценивает ее примерно в 10 млн долл.»), на которую не согласились ни «NetByNet холдинг», ни «Комстар-ОТС». Это вписывается в рамки проводимой «Ренова-Медиа» конкурентной стратегии: «Ренова-Медиа» активно скупает телекоммуникационные сети с прошлого года. Тогда она приобрела компании «Миг-телеком», «Корпорация.ЕХЕ», «Ортикор», «Икар-инвест», петербургского оператора ТКС «Нева», белорусского «Космос-ТВ».

«По мнению экспертов, «Кросснет» — один из последних крупных активов на этом рынке... Гендиректор «Корбины Телеком» Александр Ма- лис считает цену, уплаченную «Ренова-Медиа», «не такой уж и плохой», напоминая: той же «Ренове» приходилось покупать абонентов и дороже. В самом деле, сделки по покупке «Миг-телеком» и «Корпорации.ЕХЕ» эксперты оценивали в 600—625 долл. за абонента».

В сравнении с этим «500 долл. за квартиру в Москве» оказались вполне приемлемыми для «Ренова-Медиа», особенно на фоне последних «рекордов» в сфере слияний и поглощений.

Источник: «Корвет» пришвартовался к «Нафте» / Коммерсантъ. 2007. № 236 (3812).

21 дек.

«ОАО «Национальные телекоммуникации» (НТК) приобрело 100% акций одного из крупнейших московских интернет-провайдеров «Корвет». «Дочка» группы «Нафта-Москва» заплатила за актив 30 млн долл., т. е. 1 тыс. долл. за каждого абонента. ОАО НТК побило ценовой рекорд для поглощений на рынке широкополосного доступа в интернет (ШПД) и при этом сильно переплатило, говорят эксперты».