2. Виды процентов, порядок их начисления и уплаты.
Наиболее распространенной формой ссудного процента является банковский %, когда в качестве субъекта возникает банк
Классификация форм ссудного %
| По формам кредита | - коммерческий- банковский- потребительский- % по лизинговым сделкам- % по государственному кредиту |
| По видам кредитных учреждений | - ставка рефинансирования ЦБ РФ- банковский %- % по операциям ломбардов |
| По видам инвестиционных кредитов | - % % по кредитам в оборотные средства - % по инвестициям в основные фонды - % по инвестициям в ценные бумаги |
| По срокам кредитования | - - % по краткосрочным ссудам - % по среднесрочным ссудам - % по долгосрочным ссудам |
| По видам операций кредитного учреждения | - депозитный- вексельный- учетный % банка- % по ссудам- МБК |
Система %-х ставок включает:
-базовая банковская ставка (прайм-рэйт).
Ставка высококлассным заемщикам. Ниже, чем для всех остальных, от нее отталкиваются при определении надбавок.-% ставки денежного рынка. Ставки по краткосрочным долговым финансовым инструментам (облигации эмитентов)
-% ставка по казначейским векселям. По ней ЦБ западных стран продают казначейские векселя на открытом рынке
-Учетная ставка (ставка рефинансирования). Ставка, по которой ЦБ кредитует коммерческие. В РФ носит индикативный характер, т.е. если она повышается. Это связано с тем, что ЦБ предоставляет денежные средства преимущественно краткосрочного характера, т.е. внутридневные кредиты или кредиты «овернайт» - на одну ночь под ценные бумаги, входящие в ломбардный список (список надежных ценных бумаг).
-Межбанковские % ставки. Ставки на рынке МБК.
Ставка MIBOR – ср. ставка по МБК, предоставляемыми крупнейшими российскими банками,
Ставка MIBID - ср.
ставка по МБК, привлекаемыми крупнейшими российскими банками.Ставка MIACR – средняя фактическая ставка крупнейших российских банков.
Ставка INSTAR – то же самое, что и MIBOR, но по сделкам, которые уже совершены.
Ставка MOSPRIME – ставка на межбанковском рынке высоконадежным банкам – заемщикам
Депозитные ставки – ниже кредитных на несколько %, эти % - %-я маржа банка. Банки выплачивают депозиты по вкладам, ставка по которым значительно выше, чем ставки по депозитам юр. лиц.
Процентный арбитраж – получение дохода от различных процентных ставок на связанных друг с другом рынках.
3. Роль и границы ссудного процента
Значение СП:
-с его помощью уравновешивается соотношение между спросом и предложением на кредиты. Он содействует рациональному сочетанию между заемными и собственными средствами, тк привлечение заемных средств является платным и снижает рентабельность компании
-посредством % осуществляется регулирование объема, привлекаемых банком депозитов. Когда банкам не нужны денежные средства, то банки снижают депозиты и наоборот.
-%-я политика коммерческого банка направлена на управление ликвидностью и привлечение наиболее устойчивых краткосрочных долговых средств (срочных депозитов). При осуществлении долгосрочных активных операций (ипотечные кредиты) банку необходимы долгосрочные дешевые ресурсы, поэтому банк предлагает более высокие % по долгосрочным вкладам.
Высокий уровень ссудного % снижает экономический рост и расширение производства, поэтому государство стремится снизить ставки в экономике в условиях кризиса (рецессии, депрессии) и повышает ставку %, защищая экономику от перегрева. Чем меньше ставка процента, тем больше кредитов и наоборот.
Высокий ссудный процент перетекает из стран с низкими процентами в страны с более высокой нормой процента. При этом заимствования преимущественно осуществляются в странах, где ставка % ниже.
Величина ссудного % в рыночной экономике определяется рынком (спросом и предложением) и зависит от
- уровня развития экономики банковской системы золотовалютных запасов,
- уровня развития финансовых рынков,
- миграции капитала, устойчивости национальной валюты,
- денежно-кредитной политики ЦБ
Верхняя граница банковского процента определяется в основной рыночной ценой кредитов и кредитоспособностью конкретного заемщика. Нижняя граница – это издержки банка.
Ставка LIBOR – средняя стоимость предоставления МБК на Лондонской валютной бирже. 3 месяца = 0,3%.