Стратегии использования фьючерсов на нефть и нефтепродукты

Тип стратегии	Описание
Хеджирование риска роста цен на нефть	При необходимости совершить покупку товара в будущем и опасении роста цен, хеджер покупает фьючерсный контракт на этот актив уже сегодня на ту дату, когда предполагается покупка физического товара (длинный хедж). Покупка фьючерсного контракта фиксирует цену покупки и является страховкой от возможного роста цен в будущем.
Хеджирование риска падения цен на нефть	При необходимости продать товар в будущем и опасении падения цен, хеджер продает фьючерсный контракт на требуемый актив на соответствующий срок (короткий хедж). Продажа фьючерсного контракта фиксирует цену продажи физического товара и является страховкой от возможного падения цен в будущем.
Торговля «с плечом» на повышение/понижение цен на нефть	Фьючерсы на нефть и нефтепродукты являются привлекательным инструментом для игры на повышение/понижение цен, поскольку предоставляют для этого «плечо» 1:13,33 (Минимальный размер гарантийного обеспечения под каждую позицию по фьючерсу составляют 7,5% от его цены.)
Короткая продажа	Фьючерсы на нефть и нефтепродукты позволяют участникам торгов играть на понижение цен даже в том случае, если у них нет физического товара.

Наличие в обращении одновременно нескольких фью черсных контрактов позволяет участникам играть на сужении или расхождении спредов цен между ними

Календарный спред

<< | >>

↑

Источник: Буренин А.Н.. Хеджирование фьючерсными контрактами Фондовой биржи РТС М., Научно-техническое общество имени академика С.И. Вавилова, 2009, - 174 с.. 2009

Еще по теме Стратегии использования фьючерсов на нефть и нефтепродукты:

- Инвестиции - История экономики - Основы экономики - Платежные системы - Политэкономия - Рынок ценных бумаг - Ценообразование - Эконометрика - Экономика предприятия - Экономическая теория - Экономический анализ -