Тема 14. Кредитная система
1. Упражнение (письменный ответ):
Как Вы считаете, почему кредитная система выступает как самостоятельное звено финансового рынка в целом? Что объединяет структурные элементы кредитной системы? Назовите общие черты и различия между отдельными формами кредитных отношений.
Ответ: Кредитная система осуществляет процессы эмиссии и регулирования денежного обращения в стране. Специфической областью деятельности структурных элементов кредитной системы является кредитование (государства, коммерческих банков, хозяйствующих субъектов). Они осуществляют процесс перераспределения национального дохода. Основные формы кредита следующие:
1)Классическая форма кредитных отношений– предоставление заемщику (юридическому лицу) ссуды со стороны специализированной кредитно-финансовой организации.
2)Кредитные отношения между юридическими лицами в форме продажи товаров с рассрочкой платежа.
3)Потребительский кредит– кредитование физических лиц.
4)Государственный кредит– кредитные отношения с участием государства.
5)Кредитные отношения в сфере международных экономических связей– международный кредит.
2. Упражнение:
Деятельность различных кредитно-финансовых учреждений, форм и методов кредитования тесно переплетаются в реальной жизни. Они взаимодействуют и конкурируют между собой одновременно.
Представьте схематично современную кредитную систему России, ее субъектов и их функции. Покажите, по каким направлениям происходит сотрудничество, и по каким– конкуренция и в каких формах. Дайте оценку эффективности существования подобной модели для экономики России. Насколько полно развита эта модель по сравнению с другими странами?
Ответ: Двухуровневая банковская система– взаимоотношения в
2-х плоскостях: по горизонтали и по вертикали. По вертикали– ЦБ как руководящий, управляющий центр и остальные как низовые звенья.
По горизонтали– отношения равноправного партнерства между различными низовыми звеньями. Происходит разделение административных функций и операционных, связанных с обслуживанием предприятий. ЦБ остается банком в полном смысле этого слова только для двух категорий клиентов– коммерческих и специализированных банков и правительственных структур. Преобладающими для него становятся функции "банка банков" и управление деятельностью банковских учреждений в целях регулирования контроля за функционированием рынка кредитно-финансовых услуг. Понятие "банка банков" на практике означает, что все кассовые резервы концентрируются в ЦБ и их поступление в хозяйственный оборот происходит посредством пополнения кассы коммерческих банков через учреждения ЦБ. Все банки осуществляют безналичные расчеты через посредство ЦБ, а в случае необходимости– получают кредиты ЦБ. В итоге и наличный, и безналичный обороты денежных средств концентрируются в ЦБ и его учреждениях. В СССР преобладал одноуровневый принцип построения банковской системы с концентрацией кредитных операций в едином центре– Госбанке СССР, его учреждениях и нескольких государственных специализированных банках, осуществляющих по его поручению отдельные виды операций (Стройбанк, Внешторгбанк). При этом Госбанк осуществлял краткосрочное кредитование, Стройбанк– долгосрочное, Внешторгбанк– обслуживание внешнеторговых операций.3. Упражнение (письменный ответ):
Центральный банк– это “банк банков”, его клиентура– коммерческие банки, другие кредитные учреждения и правительственные организации.
Как Вы считаете, почему ЦБ, как правило, не ведет операции с деловыми фирмами и населением? В то же время, может ли ЦБ оказывать влияние на объем, интенсивность и т.п. этих операций? Какими методами?
Ответ: Поскольку получение прибыли не является целью деятельности Банка России, основная его цель– проведение государственной денежно-кредитной политики, направленной на обеспечение устойчивости рубля, осуществления эмиссии наличных денег и организации их обращения.
В то же время Центральный Банк контролирует объем этих операций регулированием ставки процента по кредитам, операциями по купле–продаже ценных бумаг, нормативами обязательных резервов, рефинансированием банков, валютным регулированием и прямым количественным ограничением деятельности коммерческих банков.4. Упражнение (письменный ответ):
Примите участие в дискуссии: кому должен подчиняться Центральный банк?
В ряде стран– правительству (Англия), в ряде стран он независим (США, Германия, Япония и др.). Что более эффективно с точки зрения недопущения инфляции в стране? Приведите свои “за” и “против” для каждой модели. Проследите за логической цепочкой явлений “дефицит госбюджета– инфляция”, может ли на ее развитие повлиять зависимость или независимость ЦБ от правительства? А кому подчинен Центральный банк России?
Ответ: ЦБ России подчинен государственной думе Федерального собрания РФ. В пределах своих полномочий он независим в своей деятельности. Чем сильнее зависимость эмиссионного банка от правительства тем выше вероятность инфляционных процессов, поскольку основным направлением его деятельности выступает покрытие повышенных расходов бюджета. Во многих странах прямое кредитование правительства отсутствует (США).
5. Упражнение (выбор варианта):
Допустим, Вы– директор и нуждаетесь в крупной сумме денег для выплаты заработной платы своим работникам. Какую форму кредита Вы будете использовать?
А) коммерческий,
Б) банковский,
В) государственный,
Г) потребительский.
Обоснуйте свой ответ.
6. Упражнение (письменный ответ):
Как Вы считаете, насколько верны нижеуказанные утверждения и почему?
- Кредитные отношения– это финансовые отношения;
- кредит не стимулирует вложение капитала;
- взятие кредита указывает на слабое финансовое состояние заемщика;
- предприятие может заложить одно и то же имущество одновременно нескольким кредиторам;
- предприятие, заложившее имущество, может его продать;
- предприятие на самофинансировании не может пользоваться кредитом;
- объем кредита может изменяться в течение срока кредитного договора.
Ответ:
1)Верно, т.к.
на стадии передачи имеет денежную форму.2)Не верно, т.к. потребительская стоимость кредита определяется как способность обеспечивать прибыль заемщику.
3)Не верно, т.к. взятие кредита указывает на отсутствие в настоящее время свободных денежных средств у заемщика.
4)Не верно, имущество может закладываться только один раз.
5)Не верно, т.к. право на это имущество временно, на основе договора о залоге переходит к заемщику.
6)Не верно, т.к. принцип самофинансирования означает полную самоокупаемость затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ и оказание услуг, инвестирование в развитие производства за счет собственных денежных средств и при необходимости банковских и коммерческих кредитов.
7)Не верно, т.к. объем, срок и цена кредита указываются в договоре кредита.
7. Упражнение (письменный ответ):
Определить перечень основных факторов, принципиально изменяющих функции государства на рынке ссудных капиталов при переходе к рыночной экономике.
Ответ: Основные факторы:
- появление негосударственных кредитно-финансовых организаций;
- принципиальное изменение функций Центрального банка РФ.
8. Упражнение:
Если бы в России, альтернативного банковской системе, хорошо были развиты: страховой бизнес, пенсионные фонды (частные, муниципальные), финансовые компании и т.п., то что могло бы произойти с процентными ставками по кредитам?
а) Они поднялись бы ещё выше;
б) они стали бы гораздо ниже;
в) ставки не претерпели бы никаких изменений;
г) их пришлось бы строго регламентировать со стороны правительства.
Объясните, почему Вы выбрали один из этих ответов.
Ответ: Б
9. Упражнение (письменный ответ):
Определить принципиальный механизм перераспределения финансовых ресурсов общества через финансовые рынки на примере временно свободных денежных средств физических лиц.
Ответ: Перераспределение через:
рынок ссудных капиталов– в процессе открытия депозитных счетов;
фондовый рынок– в процессе приобретения любых ценных бумаг;
страховой рынок– в процессе выплат страховых взносов по заключенным ранее договорам.
10. Упражнение (выбор единственного):
Определить правильный состав участников финансовых рынков:
а) государство, юридические и физические лица;
б) продавцы, покупатели, органы государственного надзора;
в) инвесторы, распорядители, пользователи.
Ответ: В
11. Упражнение (выбор единственного):
Определить реальную роль финансовых рынков в условиях рыночного и банковского типов финансовой системы общества:
а) дополняется процессом бюджетного распределения;
б) дополняет процесс бюджетного распределения.
Ответ: Б
12. Упражнение (выбор единственного):
На каком сегменте рынка ссудных капиталов совершаются операции по кредитованию процессов капитального развития предприятий?
а) На фондовом рынке;
б) на рынке капиталов;
в) на денежном рынке.
Ответ: Б
13. Упражнение (выбор единственного):
К какой форме кредита относится выпуск внешних государственных займов?
а) Международный кредит;
б) государственный кредит.
Ответ: А
14. Упражнение (письменный ответ):
Допустим, по Вашим расчетам норма процента в будущем будет понижаться. Как Вы поведете себя в такой ситуации на рынке ссудных капиталов? Будете ли Вы предъявлять спрос на наличность, интенсифицировать денежные накопления, скупать ценные бумаги? Обоснуйте свой вариант ответа.
Ответ: Предъявлять спрос на наличность. При понижении нормы процента сберегать денежные средства невыгодно, при этом снижается стоимость кредитных ресурсов, что влияет на инвестиционные решения фирм, стимулируя приобретение нового оборудования, расширение производства.