Тема 4. Инфляция и формы ее проявления

Инфляция– это

• кризисное состояние денежной системы;
• рост общего уровня цен в стране и переполнение в связи с этим каналов денежного обращения бумажными деньгами сверх потребностей в них, появление избыточного денежного предложения.

Термин “инфляция” (от латинского “inflatio”– вздутие) означает переполнение сферы обращения бумажными деньгами, вследствие чрезмерного их выпуска. Термин «инфляция» применительно к денежному обращению появился в середине XIX в. и связан с огромным выпуском бумажных долларов («гринбеков») в годы Гражданской войны США (1861–1865 гг.). Длительное время под инфляцией понимали обесценение денег и рост товарных цен, считая ее монетарным явлением.

Инфляция может быть и результатом сокращения товарной массы в обращении при неизменном количестве выпущенных бумажных денег. Выражается в обесценивании последних по отношению к золоту (в 1991 г. 1 доллар США = 0,9 руб., а в сентябре 1997 г.– 5880 руб.), сопровождается ростом цен и падением реальной заработной платы.

Современная инфляция связана с общим неблагоприятным состоянием экономического развития страны. Она обусловлена противоречиями процесса производства, порожденными различными факторами в сфере как производства и реализации, так и денежного обращения, кредита и финансов. Первопричина инфляции– диспропорции между различными элементами общественного воспроизводства: накоплением и потреблением, спросом и предложением, доходами и расходами государства, денежной массой в обращении и потребностями хозяйства в деньгах.

Различают внутренние (не денежные и денежные) и внешние факторы.

Внутренние не денежные:

• диспропорции развития экономики;
• государственно-монополистическое ценообразование;
• кредитная экспансия;
• экстраординарные обстоятельства социально-политического характера;
• несбалансированность инвестиций;
• монополизация производства;
• циклическое развитие экономики.

Внутренние денежные (монетарные)

• кризис государственных финансов:
• дефицит бюджета, рост государственного долга, эмиссия денег, увеличение массы кредитных денег (векселей), уменьшение скорости обращения денег.

Внешними факторами являются мировые кризисы (сырьевой, энергетический, валютный), валютная политика государств, направленная на экспорт инфляции, нелегальный экспорт золота и валюты.

Формы проявления инфляции:

1. рост цен на товары и услуги, причем неравномерный, что приводит к обесценению денег, снижению их покупательной способности;
2. понижение курса национальной денежной единицы по отношению к иностранной;
3. увеличение цены золота, выраженной в национальной денежной единице. 1 тройская унция золота продавалась в 60-е годы на официальном рынке за 35$, а в конце 1995 г.– уже за 350-400$.

Для оценки и измерения инфляции используют показатель индекса цен, который измеряет соотношение между ценой определенного набора потребительских товаров и услуг (потребительской корзиной) в текущем и базовом периодах.

Например, индекс цен в 1996 г. определяется как

В зависимости от темпов роста цен различают инфляцию следующих видов:

• ползучая, при ежегодных темпах прироста цен на 3–4% в год.

Такая инфляция характерна для развитых стран, которые рассматривают ее как стимулирующий фактор;

• галопирующая, при среднегодовых темпах прироста цен на 10–50% и до 100%, которая преобладает в развитых странах;

• гиперинфляция, при ежегодных темпах прироста цен более 100%, свойственна странам в отдельные периоды, когда они переживают коренную ломку своей экономической структуры.

В зависимости от причин различают два типа инфляции:

• инфляция спроса;
• инфляция предложения.

Инфляция спроса. Традиционно инфляция возникает при избыточном спросе. Спрос на товары больше, чем предложение товаров, в связи с тем, что производственный сектор не в состоянии удовлетворить потребности населения. Избыток спроса ведет к росту цен.

Инфляция спроса обусловлена:

1. милитаризацией экономики;
2. дефицитом бюджета и ростом государственного долга.
   Дефицит покрывается эмиссией денег, государственными займами;
3. кредитной экспансией банков. Выпуск кредитных денег в качестве средства платежа;
4. притоком иностранной валюты, то есть увеличением денежной массы без увеличения объема товаров.

Причины инфляции издержек производства (предложения):

1. снижение производительности труда, сокращение предложения товаров и услуг в отсутствие стимулов;
2. появление новых потребностей человека;
3. рост заработной платы;
4. высокие косвенные налоги и рост издержек;
5. энергетический кризис.

Основными методами борьбы с инфляцией являются:

• денежная реформа;
• антиинфляционная политика.

Денежная реформа (проводится однократно)– полное или частичное преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения.

Методы проведения:

• нуллификация– объявление об аннулировании обесценивающейся денежной единицы и введение новой;
• реставрация– восстановление прежнего золотого содержания денежной единицы (ФРГ 1960–1962 гг.);
• девальвация– снижение золотого содержания денежных единиц или понижение курса национальной валюты к золоту, серебру и иностранной валюте. В 1971 году произошла девальвация доллара на 7,89%. В феврале 1973 года доллар был вторично девальвирован на 10%. После введения плавающих валютных курсов и отмены официального золотого содержания национальных валют в рамках системы международного валютного фонда девальвации проводятся лишь в группировках с регулируемыми валютными курсами;
• деноминация (метод зачеркивания нулей)– укрупнение денежной единицы и обмен по установленному соотношению старых денежных знаков на новые (уменьшение номинала денежной массы в обращении путем обмена денежных знаков на новые в пропорциях обесценения). В таком же соотношении пересчитываются цены, тарифы, заработная плата, остатки денежных средств на счетах, балансы предприятий.
  В России в 1922–1923 гг. путем двух деноминаций стоимость денежной массы в обращении уменьшилась в один миллион раз, а в 1998г.– в 1000 раз).

Антиинфляционная политика– комплекс мер по государственному регулированию экономики, направленный на борьбу с инфляцией. Наметились два основных подхода: дефляционная политика и политика доходов.

Дефляционная политика– это:

• регулирование денежного спроса через денежно-кредитный и налоговый механизм;
• снижение государственных расходов;
• повышение процентных ставок за кредит;
• усиление налогового бремени;
• ограничение денежной массы;
• конкурентное стимулирование отдельных производств путем снижения налогового бремени.

Политика доходов– это:

• контроль за ценами;
• контроль за заработной платой путем ее замораживания или установления пределов роста;
• индексация полная или частичная;
• компенсация расходов.

Выбор политики и антиинфляционных мер зависит от приоритетов, устанавливаемых правительством.

Особая форма борьбы с инфляцией– шоковая терапия.

Шоковая терапия– стимулирование развития рыночных отношений, свободное ценообразование, отказ от регулирования цен. Следствие– снижение жизненного уровня населения.