4.3 Трехсвсчные модели разворота

В этом разделе рассмотрим четыре фигуры, образованные комбинацией трех японских свечей.

«Утренняя звезда в трех - свечной позиции» (Morning Star (MS)) формируется на дне изучаемого курса и является началом бычьего тренда.

Существуют четыре критерия, при выполнении которых можно заключить, что сформировалась фигура MS:

рынок должен быть в четко обозначенном минимуме тренда;

первая свеча - черного цвета обозначает сильное движение курса вниз;

вторая свеча имеет короткое тело и формируется с гепом относительно первой свечи;

третья свеча обязательно должна быть белой, у которой цена закрытия выросла, как минимум, до значения на уровне половины тела первой свечи.

В идеале утренняя звезда должна иметь геп до и после второй свечи, однако, геп между второй и третьей свечами редок.

Эта фигура сигнализирует о том, что на рынке начинают доминировать быки, а медведи несколько растерялись.

На рис. 4-15 представлены графики курсов DJI daily и USD/CHF daily, на которых видны сформированные фигуры MS. Первая свеча этой комбинации - черная. Это значит, что на рынке доминируют медведи. Затем возникает свеча с маленьким телом, что свидетельствует о слабости и неопределенности всех участников рынка. Действительно, все, кто хотел продать, уже продали и дальнейшего пополнения рядов медведей не предвидится.

^tlSOCHF - Swifieilan

Рис.4-15. Графики курсов DJI daily и USD/CHF daily с MS,

Появление следующей сильной белой свечи говорит о том, что число сторонников быков резко увеличивается. Трейдеры, державшие открытыми короткие позиции, спешно их закрывают и начинают открывать длинные позиции.

К сожалению, и трехсвечная комбинация MS иногда дает сбой (подает ложный сигнал разворота).

Вернее, ее тоже надо воспринимать как сигнал прекращения существующей тенденции, а не обязательного разворота тренда. Так, на предыдущем рисунке 4-15 на графике курса USD/CHF зафиксирована комбинация Утренняя звезда, после которой рынок еще целую неделю находился во флэте, и только по прошествии пяти дней сработал сигнал MS (заодно мы убедились в работе процесса «долгой памяти» рынка).

«Трех - свечная вечерняя звезда (Evening Star (ES)) является противоположностью MS и началом медвежьей тенденции. Вечерняя звезда формируется на вершине ценового пика при соблюдении следующих четырех критериев:

рынок должен ясно показать максимум цены;

первая свеча белого цвета показывает сильно вверх;

вторая свеча имеет короткое тело и формируется с гепом относительно первой свечи;

4) третья свеча должна быть обязательно черного цвета, причем цена закрытия должна опустится до значения не выше середины тела первой свечи.

В идеале, ES должна иметь два гена: между телами первой и второй свеч и между телами второй и третьей свеч, однако эти условия не всегда выполняются.

Эта фигура сигнализирует о том, что на рынке начинают доминировать медведи, а быки начинают сдавать свои позиции.

На рис. 4-16 представлены две фигуры ES, Первая свеча этой комбинации - белая. Это значит, что на рынке доминируют быки. Затем возникает свеча с маленьким телом, что свидетельствует о слабости и неопределенности всех участников рынка. Действительно, все, кто хотел купить, уже купили и дальнейшего пополнения рядов быков не предвидится. Появление следующей сильной черной свечи говорит о том, что число сторонников медведей резко увеличивается. Трейдеры, державшие открытыми длинные позиции, спешно их закрывают и начинают открывать короткие позиции.

ВВЕЗ

.Jsl*I

ГУ- USDJPY Japan (Yrn). Daily

12850 12800 12750 12700 12650 12600

К сожалению, и трехсвечная комбинация ES иногда дает сбой (подает ложный сигнал разворота). На представленном рисунке графика курса USD/CHF daily мы видим трех свечную

фигуру Вечерняя звезды, третья свеча которой в свою очередь явилась началом противоположной (бычьей) формации Утренняя звезда. В итоге после завершения формирования MS курс, как и положено, пошел вверх.

Частным случаем фигуры Вечерняя звезда является Вечерняя звезда в додже (Evening Doji Star (EDS)), в которой в отличие от ES вторая свеча - додж, чго усиливает поворотный сигнал с бычьего тренда на медвежий (это и понятно. Ведь образование свечи - дожа на бычьем тренде сигнализирует о гом, что быки достигли повой вершины, но не удержались на ней, и курс быстро опустился, тем самым показав, что па рынке начинают хозяйничать медведи, а формирование третьей свечи в комбинации EDS этот вывод подтверждает).

На рис. 4-17 представлен ірафик курса USD/JPY, иа котором видна трехсвечная фигура EDS. После срабатывания этого сигнала курс упал более чем на 500 пипсов.

Противоположностью EDS является фигура Утренняя звезда в додже (Morning Doji Star (MDS)), которая также является частным случаем модели MS, только в этом случае вторая свеча в комбинации - додж. Фигура MDS считается более сильным сигналом разворота, чем просто MS. Это также понятно. Ведь

образование свечи - доджа на медвежьем тренде сигнализирует о том, что медведи достигли новой впадины, но не удержались на ней и курс быстро поднялся, тем самым показав, что на рынке начинают хозяйничать быки, а формирование третьей свечи в комбинации MDS этот вывод подтверждает, Как видно из рис.

Достоинство трехсвечных фигур по сравнению с двухсвечны ми и односвечными, которые мы рассмотрели выше, заключается в большей надежности подаваемых сигналов, а основной недостаток - в сравнительно большей жесткости четырех критериев формирования моделей MS или ES, что обуславливает сравнительно редкое формирование этих фигур на финансовом рынке. Тем не менее, вероятность правильного вхождения, например, в рынок Форекс на основе только сигналов MS или ES близка к 80%.

4.3 Трехсвсчные модели разворота

Еще по теме 4.3 Трехсвсчные модели разворота: