§ 4. Способ обеспечения,- Личное доверие. — Письменное обязательство. — Поручительство. — Акцепт. — Залог. — Ломбардный и ипотечный кредит. — Порядок ипотеки. — Старшинство закладных.

§ 4. Другим формально - техническим признаком, по которому различаются разные категории кредитных сделок, является способ обеспечения. Мы указывали уже на то, что в современном хозяйстве кредит редко бывает основан на одном лишь доверии кредитора к заемщику.

Кредитор большей частью старается получить гарантию в том, что заемщик, действительно, вернет ему в срок занятый капитал и будет аккуратно выплачивать обусловленные проценты. Кредитный оборот выработал разные формы такой гарантии.

В общем, кредитные сделки по способу обеспечения могут быть разбиты на следующие четыре группы: Сделки, основанные на личном доверии, Сделки, обеспечиваемые письменными обязательствами, Сделки, обеспечиваемые поручительством, Сделки, обеспечиваемые залогом.

Последний вид кредита принято называть реальным (вещным), в противоположность которому остальные виды кредитных сделок относятся к кредиту личному.

Сделки, основанные на личном доверии, на словесном обещании заемщика вернуть занятую сумму, т.-е. сделки, в сущности необеспеченные, встречаются, как сказано, редко. Они имеют место между близкими людьми, связанными родственными или дружескими отношениями. Несколько чаще мы встречаем эту форму в отношениях тесно связанных между

собою торговых фирм, оказывающих друг другу поддержку в моменты финансового напряжения.

Сделки, обеспечиваемые письменными обязательствами, приходится отделять от первой группы сделок. Правда, на первый взгляд письменное обязательство заемщика само по себе еще не может служить обеспечением возврата ссуды. В случае нежелания, или невозможности для заемщика выполнить обязательство его письмо или расписка как будто не могут иметь значения. Но дело в том, что современное законодательство придает кредитным обязательствам некоторую особую силу, ставит их владельца в привиллегиро- ванное положение по сравнению с прочими кредиторами данного заемщика.

Наиболее распространенным видом письменного обязательства является вексель, документ, написанный на особой бумаге и в определенной форме. Если к заемщику одновременно являются за получением взятых ссуд разные кредиторы, то раньше всего имеют шансы получить удовлетворение те, у которых есть векселя данного заемщика, ибо вексель считается бесспорным документом, и суды без особых формальностей присуждают в пользу вексельных кредиторов взыскиваемые ими суммы. Выдача векселя, благодаря особенностям современного права, оказывается, таким образом, формой обеспечения. Вексель является, однако, не единственным письменным обязательством, дающим заемщику известные гарантии. К тому же разряду документов относится банкнота, облигация государственного займа и т. д.

Другой формой обеспечения является поручительство. Кредитор может не вполне доверять добросовестности заемщика, может сомневаться в солидности его предприятия, но он оказывается более склонным дать ссуду, когда помимо заемщика за нее отвечает еще кто-либо. Поручительство в свою очередь бывает различное. Так, одним из видов поручительства является поручительство частного лица. За одного предпринимателя ручается другой предприниматель, за промышленника — торговеї. за розничного торговца — оптовый, или наоборот. Этот вид поручительства мы имеем в современной организации

вексельного кредита. Векселя, находящиеся в обороте, сравнительно редко бывают с одной подписью (соло-векселя). В центре денежного рынка, в банках такие векселя в учет не принимаются, или принимаются лишь в отдельных случаях в виде исключения. Банк при выдаче ссуды требует, чтобы вексель, представленный ему в обеспечение, имел не менее 2-х подписей, т.-е. чтобы за взятую ссуду отвечали не менее двух лиц или предприятий. Это достигается тем, что заемщики банка представляют в банк не свои собственные векселя, а векселя своих эаемщиков-покупателей, снабжая эти последние векселя своей подписью (бланком). Торговец покупает у владельца фабрики товар на 100.000 руб.

на срок 6 месяцев. Он выдает владельцу фабрики на этот срок вексель, т.-е. расписку-обязательство в том, что по наступлении срока он уплатит фабриканту 100.000 р. Владелец фабрики делает на обороте векселя переуступочную надпись в пользу банка и тогда банк дает ему ссуду в 100.000 р. Перед банком оказываются ответственными два лица, и непосредственный заемщик — владелец фабрики и заемщик владельца фабрики („векселедатель") — торговец Ответственность торговца- векселедателя является по существу дополнительной гарантией, хотя, по установившейся практике, банк обращается раньше всего с требованием о возврате долга к векселедателю, а уже в случае неуплаты требует взноса от своего непосредственного заемщика (называемого в этом случае бланко- надписателем). Другим видом поручительства является гарантия государства, или других союзов. Типичным случаем кредита, обеспечиваемого [гарантией государства, являются упомянутые уже нами выпуски железнодорожных займов, гарантированных правительством. Третьим видом поручительства является взаимное ручательство группы физических или юридических лиц за каждого из своих членов. Эта форма, известная под названием круговой поруки, часто встречалась у нас раньше на практике в применении к различного рода ссудам, выдававшимся крестьянским обществам. Ответственность по этим ссудам возлагалась .та все . хрестьянские дворы, входившие в состав данного общества. Эта форма обеспечения встречалась и на практике нашего мелиоративного

кредита. Взаимное ручательство, как форма обеспечения, известно и в области ипотечного кредита. Наконец, как отдельную форму поручительства, следует упомянуть очень распространенное банковое поручительство, о котором нам еще придется говорить в дальнейшем при рассмотрении операций банков. В виду особого положения, занимаемого в современном хозяйстве банками, относительно большего доверия, которым пользуются эти учреждения на денежном рынке, частные лица сплошь и рядом требуют от своих заемщиков гарантии того или иного известного банка.

Банки дают такие гарантии за своих клиентов, за лиц и фирмы, с которыми они имеют дело, и с делами которых они ближе знакомы, чем частные кредиторы. Банки в свою очередь берут от лиц, за которых они выдают гарантию, разного рода обеспечения. Гарантия банков, как форма обеспечения, встречается особенно часто в сфере международного кредитного оборота. Здесь большую роль играют так наз. банковские акцепты. Когда русское предприятие покупает хлопок в кредит у американского экспортера, этот кредит нередко сопровождается гарантией какого-либо первоклассного банка в Лондоне. Экспортер выставляет вексель на какой-либо банк, а банк по поручению покупателя акцептует этот вексель, то-есть снабжает его своей подписью. По наступлении срока покупатель хлопка вносит в банк сумму по векселю, которую банк уплачивает экспортеру или тому лицу, к которому вексель за это время перешел. k

Наконец, особой формой обеспечения является залог. Заемщик отдает кредитору в залог какую - либо реальную ценность с тем, что, в случае невзноса в срок платежей, кредитор имеет право продать заложенную ценность и получить удовлетворение из вырученной суммы. Заложенная ценность как бы изъемлется из общей имущественной массы заемщика, хотя она и остается его собственностью. В случае банкротства заемщика и обращения взыскания на его имущество со стороны различных его кредиторов, заложенная ценность не входит в состав того имущества, из которого могут получить пропорциональное возмещение все

кредиторы. Она раньше всего обеспечивает того кредитора, у которого находится в залоге, и только в случае, если вырученная от продажи залога сумма превышает долг залогодержателя, остаток поступает в общую имущественную массу заемщика для удовлетворения всех кредиторов. В зависимости от характера той ценности, которая поступает в обеспечение ссуды, можно различать при кредите четыре вида залогового обеспечения, а именно: залог недвижимости, залог товаров, залог ценных бумаг и залог вещей.

Кредит под залог товаров, ценных бумаг и вещей в заграничной практике носит название ломбардного кредита, в отличие от ипотечного кредита, когда залогом служит недвижимость.

Ипотечный кредит отличается, однако, от ломбардного не только тем, что первый дается под обеспечение недвижимости, но также и тем, что при залоге недвижимости заложенная ценность фактически остается в распоряжении заемщика, а при залоге движимости заложенная вещь передается в распоряжение кредитора на все время течения кредитной сделки. Бывают, впрочем, случаи, что и при ломбардном кредите заложенная ценность остается в фактическом распоряжении заемщика. Она в этих случаях как бы вверяется заемщику со стороны кредитора. Мы наблюдаем такие случаи при подтоварном кредите. Банки нередко выдают ссуды под товар, который находится на складе заемщика. Заемщик в некоторых случаях сохраняет даже право брать со склада известные количества заложенного товара, и ввозить на склад тот же товар с тем, однако, чтобы общая масса находящегося на складе товара в каждый данный момент соответствовала размеру взятой ссуды Во всех этих случаях заложенный товар является для заемщика как бы чужой вещыо, а продажа его помимо воли кредитора рассматривается как растрата и карается в уголовном порядке. Заемщик, однако, всегда остается собственником заложенной вещи в том отношении, что всякие изменения в ценности этой вещи идут за его счет: в случае

повышения цены заложенного товара пользу от этого извлекает залогодатель и он же теряет, если цена заложенной вещи понижается.

Ломбардная форма залога, при котором заложенная вещь передается кредитору, представляется простейшим видом залогового обеспечения. Кредитор в случае неаккуратности заемщика, легко может наложить свою руку на заложенную вещь. Сложнее обстоит дело при ипотечном кредите. Передача заемщиком своей недвижимости в залог с одновременным сохранением права на распоряжение ею оказывается возможной, благодаря сложной системе юридических норм, т. наз. ипотечному праву.

В западно-европейских законодательствах, где ипотечное право получило наибольшее развитие, основанием этой системы служат земельные книги („Grundbuch"), в которые вносятся все недвижимые владения данного округа.

Для каждой недвижимости отводится отдельная страница, на которую заносится описание земельного участка и имя владельца. В эту же страницу вносятся всякие изменения в праве собственности на данный участок, переход по наследству, по продаже, дробление и т. д. Обеспечение кредитной сделки залогом недвижимости осуществляется в этих странах внесением соответствующей отметки в земельную книгу. Эта отметка вполне гарантирует кредитора. В случае неаккуратности заемщика он представляет свое требование в суд и получает право преимущественного удовлетворения от продажи заложенной земли. Заемщик - землевладелец никак не может обойти это право своего кредитора. Если бы он захотел продать заложенный участок, получить под него новую ссуду и т. д., новый приобретатель или кредитор, справившись в земельной книге, сразу убедился бы в существовании долга на данном участке.

В России не существовало земельных книг, в которые были бы занесены все участки земли, и залоговое право осуществлялось несколько иначе. А именно, кредитор обеспечивал свое право путем совершения крепостного акта залога у старшего нотариуса. Старшие нотариусы, которые имелись в каждом судебном округе, вели две книги: крепост

ную и реестр крепостных дел. Передача в залог недвижимости требовала утверждения старшего нотариуса, который делал об этом акте отметку в своих книгах и налагал „запрещение" на заложенную землю. При продаже земли, при дарении, залоге и т. д. старший нотариус всегда обязан бывал справляться со своими книгами, с реестром и указателем к ним. Если данный участок был в залоге и на нем было „запрещение" в пользу кредитора, то этот факт сразу обнаруживался и становился известным новым приобретателям. Покупщик знал, что на участке лежит долг в таком то размере, такому то лицу и он должен был считаться с этим при заключении сделки. В то же время в старом русском законодательстве существовал ряд положений об удовлетворении кредитора из заложенной недвижимости в том случае, когда заемщик не уплачивал в срок взятой ссуды и процентов по ней. Эти положения предусматривали особый порядок продажи недвижимости с торгов. Все эти положения давали кредитору, обеспеченному залогом, полную гарантию в удовлетворении из заложенного имущества, несмотря на то, что имущество оставалось в распоряжении должника.

В странах, где существует частная собственность на землю, и где земельная сельскохозяйственная, а также городская недвижимость служит объектом залога, часто случается, что заемщик берет несколько последовательных ссуд под обеспечение одного и того же участка земли в сельскохозяйственном имении или под обеспечение городской недвижимости. Под участок, стоющий, допустим, 500 т. р., его владелец может взять сначала ссуду в 200 т. р., потом— у другого кредитора—ссуду в 100 т. р., у третьего—100 т. р., и т. д. Получается несколько залоговых прав на одну и ту же недвижимость. Ипотечное пряво устанавливает в этом случае очередь закладных, так наз. право приоритета для кредитора, раньше получившего участок в залог. Залоговые права вносятся в земельную книгу по очереди, и если современем приходится продавать имущество из-за неаккуратности заемщика, то из вырученной суммы раньше всего получает * полное удовлетворение первый кредитор, из

остатка — второй, из дальнейшего остатка — третий и т. д. Эта система стремится к тому, чтобы ни один из кредиторов не пострадал от того, что земля будет обременяться долгами по последующим ипотекам. Русское дореволюционное законодательство и практика также знали систему множественности закладных (первая, вторая, третья и т. д. закладные). Существовал у нас также порядок старшинства закладных, в соответствии с которым распределялась выручка от продажи заложенной земли.

Литература к главе V. В. Н. Твердохлебов. Государственный кредит. Л. 1924. Гарвей Фиск. Междусоюзнические долги. М. 1925. R. Knauss. Die deutsche, cnglische und franzdsische Kriegsfinati- zierung. В u. L. 1923. C. 10. Burnme. Конспект лекций о народном и государственном хозяйстве. 2-е изд. II. 1912. Госуд. хоз. Лекц. XII и XIII. A. Nussbaum. Deutsches Hypothekenwesen. Tiib. 1913. В. Судейкин. Очерк организаций поземельного кредита в Англии, Германии, Австро-Венгрии и Франции. П. 1883.

<< | >>

↑

Источник: 3.С. КАЦЕНЕЛЕНБАУМ. УЧЕНИЕ О ДЕНЬЕАХ И КРЕДИТЕ. ЧАСТЬ II. КРЕДИТ И КРЕДИТНЫЕ УЧРЕЖДЕНИЯ. ЧЕТВЕРТОЕ СТЕРЕОТИПНОЕ ИЗДАНИЕ. ИЗДАТЕЛЬСТВО „ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ЖИЗНЬ“ МОСКВА—1928. 1928

Еще по теме § 4. Способ обеспечения,- Личное доверие. — Письменное обязательство. — Поручительство. — Акцепт. — Залог. — Ломбардный и ипотечный кредит. — Порядок ипотеки. — Старшинство закладных.:

- Биржевая деятельность - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги, кредит, банки - Кредитование - Основы финансов - Финансовая математика - Финансовое право - Финансовый менеджмент - Финансы и кредит -