Ссудно-сберегательные ассоциации
Ссудно-сберегательные ассоциации, как и коммерческие банки, могут получать лицензии от федерального правительства и уполномоченных органов штатов. Большинство ссудно-сберегательных ассоциаций, вне зависимости от лицензирующего органа, — члены Федеральной системы банков жилищного кредита (ФСБЖК).
ФСБЖК была основана в 1932 году после образования ФРС. Система насчитывает 12 окружных федеральных банков жилищного кредита, контролируемых Управлением по надзору за сберегательными учреждениями.Федеральное страхование депозитов ссудно-сберегательных ассоциаций (до 100 тыс. долл. за счет) обеспечивается Фондом страхования сберегательных ассоциаций, подразделением Федеральной корпорации страхования вкладов. Управление по надзору за сберегательными учреждениями регулирует деятельность ассоциаций, застрахованных на федеральном уровне, устанавливая требования минимального ка-
питала, проверяя обязательные периодические отчеты и осуществляя ревизии деятельности ссудно-сберегательных ассоциаций. Кроме того, Управление — федеральный лицензирующий орган, уполномоченный выдавать разрешения на объединение финансовых учреждений и устанавливающий правила для открытия филиалов.
Регулирование деятельности ссудно-сберегательных ассоциаций по открытию филиалов было более либеральным по сравнению с регулированием коммерческих банков: почти во всех штатах ассоциациям разрешалось открывать филиалы, а с 1980 года ассоциации, лицензированные на федеральном уровне, получили возможность открывать филиалы в любом штате. С 1981 года было разрешено объединять ассоциации, испытывающие финансовые трудности, независимо от границ штатов. Сегодня ссудно-сберегательным ассоциациям позволено открывать филиалы по всей стране.
Как и ФРС, ФСБЖК предоставляет ссуды своим членам (в рамках средств, полученных от выпуска облигаций). Однако, в отличие от дисконтных ссуд ФРС, предполагающих быстрое погашение, ссуды ФСБЖК часто долгосрочны. Кроме того, процентные ставки по таким ссудам обычно ниже кредитных ставок открытого рынка. В этом случае ссудные программы ФСБЖК предусматривают дотации для ссудно- сберегательных ассоциаций (и косвенно — для компаний, занимающихся жилищным строительством, поскольку большинство ссуд ссудно-сберегательных ассоциаций представляют собой ипотечные кредиты для строительства жилья).
Ссудно-сберегательные ассоциации испытывали серьезные трудности в 1980-х годах (см. главу 11). Поскольку сегодня ассоциации занимаются многими видами коммерческой банковской деятельности, эксперты полагают, что для регулирования и лицензирования деятельности ассоциаций отдельный управленческий аппарат не нужен.