<<
>>

§ 3. Субъекты предпринимательской деятельности в банковских системах зарубежных стран

Субъекты отечественной банковской системы сегодня сталкиваются с сильным давлением, направленным на изменение нормативов, повышение требований к борьбе с легализацией доходов, полученных преступным путем, а также повышением продуктивности и модификации моделей банковских услуг.

Наряду с влиянием регулятивных и различных экономических факторов сильное влияние на банковскую систему России оказывается со стороны зарубежного банковского законодательства и практики.

Для формирования глубокого представления о субъектах предпринимательской деятельности, работающих в банковской системе России, и концепции их развития первоначально необходимо проследить модели банковских систем и субъектов их предпринимательской деятельности, которые лежат в основе стратегических решений иностранных государств.

Современная банковская практика характеризуется использованием различных типов организации и функционирования банковских систем зарубежных стран. Банковские системы разных стран, их организационная структура и правовое регулирование зависят от многих факторов, к которым наряду с историческими, политическими и национальными традициями, следует отнести также уровень экономического развития и средства регулирования товарно-денежного обращения.

В настоящий момент практически во всех странах с развитой рыночной экономикой созданы и активно развиваются двухуровневые

децентрализованные модели построения банковских систем, где на первом уровне функционирует центральный банк страны, который осуществляет эмиссионную, нормотворческую и др. виды деятельности, и иные органы, обладающие контрольно-надзорными полномочиями в отношении

финансовых организаций, а на втором действуют коммерческие банки и иные финансовые небанковские институты. В литературе употребляются и другие способы выделения уровней банковских систем. Например, А.А. Семкин говорит, что если учесть критерии многообразия организационных форм кредитных организаций, степень вовлеченности населения в процессы формирования и использования ресурсной базы кредитных организаций, размер негативных экономических последствий от системных рисков, возникающих в процессе функционирования кредитных организаций, то справедливо признать, что, например, банковские системы стран участниц Евросоюза являются трехуровневыми.

Нам думается, что названные критерии не могут служить принципом градации уровней банковской системы. По сути, они представляют собой возможности для горизонтального расчленения (классификации) кредитных и иных организаций, действующих в банковской системе. В то время как традиционным является подход, согласно которому принципом деления банковских систем является «субъект управления (центральный банк)- объект управления (кредитные организации). При этом на втором уровне занимаются ежедневными банковскими операциями и иными родственными видами деятельности. Организации первого уровня в основном заняты управлением и координацией внутри системы.

Рассмотрим подробнее субъектов предпринимательской деятельности, действующих в банковских системах зарубежных стран. В рамках настоящей работы и данного параграфа представляется целесообразным проанализировать основные черты ведущих банковских систем, успешно интегрированных в мировую экономику: Г ермании, Великобритании и США. Кроме того, в дальнейших главах диссертации, мы будем делать точечные «врезки» зарубежного опыта применительно к конкретной проблематике.

В большинстве стран Евросоюза распространена континентально- европейская модель банковской системы. Ее называют универсальной, т.к. важнейшей чертой этого типа является наличие универсальных коммерческих банков, осуществляющих как классические банковские операции, так и операции с ценными бумагами. Здесь получили распространение финансово-промышленные группы (ФПГ), порожденные исторически сложившимися тесными взаимоотношениями коммерческих банков и промышленных компаний, участвующих в капитале друг друга. При этом наличествует достаточно жесткая нормативная регламентация деятельности кредитных и иных финансовых учреждений, строжайшие требования к отчетности, ограничение прав собственников компаний[154].

Разумеется, что в разных странах этой системы (Германия, Швейцария, Италия, Франция) есть свои ярко выраженные национальные особенности.

Банковская система Германии имеет два основных уровня: на первом уровне находится Европейский Центральный банк и Немецкий федеральный банк (Бундесбанк) со своими банками федеральных земель, на втором кредитные и финансовые организации.

Бундесбанк является центральным банком Германии. Он осуществляет единую денежно-кредитную политику в стране, поддерживает стабильность валюты, регулирует денежное обращение и кредит.

Бундесбанк создан в форме учреждения публичного права.

Отметим, что немецкое учреждение не представляет собой некоммерческую организацию в том смысле, в каком понимается учреждение в статье 123.21 ГК РФ, поскольку его деятельность может быть охарактеризована как предпринимательская или хозяйственная, схожая с деятельностью предприятия. Руководство учреждением осуществляется в обязательном порядке по экономическим критериям[155].

Второй уровень банковской системы Германии подразделяется на три столпа (Saule):

1. Частноправовой столп (Privatrechtlichen Saule) представлен

коммерческими банками (Geschaftsbanken). Общим признаком институтов этого вида является принадлежность капитала частному сектору. Эта часть банковской системы образуется в правовой форме акционерных обществ и включает три крупных банка (GroBbanken), такие как Deutsche Bank, Commerzbank, Hypo-Vereinsbank/UniCredit Bank AG, свыше 150

региональных банков и некоторого количество мелких элитных банков.

Крупные банки по своему определению - универсальные банки, т.е. они имеют право привлекать вклады, осуществлять кредитование, торговлю ценными бумагами, депо - и эмиссионную деятельность.

Региональные банки имеют свои приоритеты в отдельных федеральных землях и часто являются дочерними банками иностранных кредитных институтов.

Мелкие банки (около 20 шт.) занимают свою нишу в обслуживании богатых клиентов и оказании специализированных услуг.

2. Столп кооперации (Genossenschaftlichen Saule). Он состоит приблизительно из 1100 народных банков, кредитных кооперативов и их подразделений (Volksbanken und Raiffeisenbanken).

3. Публично-правовой столп (Offentlich - rechtlichen Saule) представлен сберегательными кассами, земельными банками и др. Основным родом их деятельности является предоставление среднесрочных и долгосрочных кредитов населению и малым и средним предприятиям[156].

Субъекты 2 и 3 столпа играют значительную роль в банковской системе Германии, именно они обеспечивают укрепление инновационности и конкурентоспособности немецкой экономики. Приблизительно 75% розничного и корпоративного рынка ФРГ принадлежит множеству сберегательных, кооперативных, региональных и других небольших банков и только 12% приходится на 5 ведущих коммерческих банков страны[157].

Не все немецкие банки четко следуют определенному столпу, имеются и смешанные формы, кредитные институты с особыми задачами.

Данная структура называется на немецком «Drei - Saulen - Struktur». Она сложилась исторически, а не на основании государственного регулирования или научной доктрины. Понятие «Drei - Saulen - Struktur» старше Федеративной республики Германия, поскольку немецкая банковская система имеет 250-летнюю историю. К примеру, первые сберегательные кассы были созданы еще до 1800 года, но их роль повысилась в первые два десятилетия 19 века[158].

Банковская система Г ермании представляет возможности для деятельности иностранных инвесторов в различных формах.

Во-первых, иностранное предприятие имеет право открыть в Г ермании дочернюю компанию, занимающуюся банковскими операциями или оказанием финансовых услуг. Во-вторых, иностранное предприятие может иметь на территории Германии филиал. Немецкое законодательство различает:

- филиалы предприятий с местонахождением за пределами ЕС

- филиалы предприятий с местонахождением на территории Европейской экономической зоны.

Местонахождения головного предприятия имеет большое значение для правового режима филиала.

В-третьих, на территории Германии могут действовать представительства иностранных учреждений. Представительством считаются учреждения, не занимающиеся посредничеством или заключением сделок, а предоставляющие информацию, или оказывающие услуги по рекламе или поддержанию имиджа и т.д.

И, наконец, в четвертых, международные банковские услуги могут оказываться в Г ермании фирмами из третьих стран[159].

Банковская система Германии обладает развитой инфраструктурой. Любопытным представляется тот факт, что субъекты банковской инфраструктуры Германии не подпадают под специальный надзор BaFin.

Прежде всего, все три столпа второго уровня банковской системы Германии соединяются в союзах и ассоциациях, представляющих их интересы. Сберегательные банки, DekaBank и т.п. объединяются в союз сберегательных касс и жироцентров («Deutscher Sparkassen- und Giroverband e.V.»), один из самых влиятельных союзов в Германии. Коммерческие банки участвуют в Федеральном союзе немецких банков («Bundesverband deutscher Banken e.V.»); кооперативные банки - в Федеральным союзе народных и райффазенбанков («Bundesverband der Deutschen Volksbanken und Raiffeisenbanken e.V.»). Союзы и ассоциации кредитных организаций регистрируются в Германии в качестве некоммерческих организаций частного права. Кроме того, существуют «Bundesverband Offentlicher Banken Deutschlands e.V.», представляющий интересы публичных (государственных) банков, банков федеральных земель (Landesbanken) и т.д.), и еще «Verband deutscher Pfandbriefbanken (Hypothekenbanken) e.V.» Названные союзы объединяются в общую ассоциацию - Deutsche Kreditwirtschaft, учрежденную в 1932 г. и представляющую интересы всех немецких кредитных организаций и вырабатывающие для них единые стандарты деятельности.

Аналогом российских бюро кредитных истории в Германии является «SCHUFA» (Schutzgemeinschaft fur allgemeine Kreditsicherung)[160] [161] [162]. SCHUFA - частное предприятие, созданное в форме открытого акционерного общества уже в 1927 г. Надзор за SCHUFA осуществляет уполномоченный по защите личных данных Федеральной земли Г ессен, поскольку SCHUFA находится в

Л

Висбадене . Кроме этого, эффективность кредитных операций банков поддерживается деятельностью коллекторских агентств и кредитных

Л

брокеров . Коллекторские агентства в Германии (Inkassoburo, Inkassounternehmen), профессионально специализируются на взыскании просроченной дебиторской задолженности не только в банковской системе. Они должны пройти специальную регистрацию в соответствующем государственном органе («Rechtsdienstleistungsregister»).

Единого агентства страхования вкладов в Германии нет, этот вид деятельности осуществляется разветвленной сетью фондов страхования банковских вкладов. Столпы банковской системы Германии организуются в соответствующие системы страхования. Страхованию в Германии подлежат практически все виды вкладов, за исключением межбанковских и некоторых видов вкладов на предъявителя.

Существует в Германии и банковский омбудсмен[163] [164], однако на практике он не получил большого влияния.

Таким образом, банковская система Германии до настоящего времени сохранила свою историческую самобытность, ее основные столпы имеют четкую специализацию деятельности; она имеет децентрализованную систему управления со значительным влиянием саморегулирования и обширную, эффективную развитую сеть инфраструктурных элементов.

Определенными особенностями обладает банковская система Великобритании. Ее первый уровень, как уже отмечалось, представлен центральным банком страны - Банком Англии. Надзорные функции в отношении банков, иных расчетно-кредитных учреждений, а также элементов финансовой системы страны осуществляет Администрация финансовых услуг. Второй уровень образуют разные виды банков и небанковские финансовые учреждения (строительные общества, страховые компании, пенсионные фонды, кредитные союзы).

В Великобритании имеет место наибольшее число и многообразие банков, самой высокий процент вовлеченности населения «в процессы формирования и использования ресурсной базы кредитных институтов»2. «Огромное количество стекающихся в эту страну капиталов приводило к узкой специализации финансовых институтов и заложило основы той стены, которая отделила банки от рынка корпоративных бумаг в странах англосаксонского права. Подобное было возможно, поскольку «разделять источники, из которых черпались средства для финансирования производства посредством кредита и фондовых операций, могла себе позволить только самая богатая нация мира»[165].

Таким образом, банковская система Великобритании основана на значительно большем, чем российская банковская система, разнообразии субъектов предпринимательской деятельности, оказывающих банковские услуги. В последнее время в Великобритании идет активный процесс универсализации банковской деятельности, но это вовсе не означает полного отказа от специализации банков.

Деятельность банков и других финансовых учреждений в Великобритании регулируется тремя законами: Банковским актом 1987 г. (Banking Act), Законом о финансовых услугах 1986 ^Financial Services Act) и Законом о строительных обществах 1986 г. (Building Societies Act).

В силу того, что в Великобритании «отсутствует жесткая граница между расчетно-кредитной и другими формами бизнеса, ... отдельные организации могут их совмещать в своей деятельности»[166], классифицировать субъектов, оказывающих услуги в банковской сфере, довольно сложно.

Прежде всего, следует разграничить банковский и небанковский сектор Великобритании.

Банковский сектор представлен собственно банками разного вида с учетом их специализации на видах оказываемых клиентам услуг. Банки Великобритании подразделяют на следующие группы.

Первая группа - клиринговые банки.

Эти банки часто называют депозитными банками, банками «главной улицы» (high street banks), подчеркивая тот факт, что они осуществляют самый большой комплекс услуг в банковской сфере, имеют широкую сеть отделений по всей стране. Свое название - клиринговые - они получили потому, что между собой они связаны клиринговыми обязательствами, между ними существуют соглашения о зачете взаимных требований.

Основными операциями клиринговых банков являются прием депозитов, предоставление кредитов, осуществление расчетных операций клиентов по их поручениям и др. Если проводить аналогию с российской банковской системой, то правовой статус клирингового банка более всего соответствует такому виду российской кредитной организации, как банк.

Особенность клиринговых банков проявляется при осуществлении расчетов. Поскольку все клиринговые банки являются участниками клиринговой системы, то есть, задействованы в системе зачетов встречных требований, осуществляемых через Лондонскую расчетную палату, постольку платежный оборот между этими банками происходит в рамках клиринговых соглашений. «В стране ежегодно засчитывается около 1 млрд. фунтов стерлингов по чекам между этими банками»[167] [168].

Переводы денежных средств осуществляются в Великобритании с помощью различных клиринговых палат. В 1985 г. была создана Ассоциация систем клиринговых платежей, координирующая деятельность трех межбанковских клиринговых систем: Банкирской автоматической клиринговой системы (создана в 1968 г.), клиринговой системы ЧЭПС (CHAPS) (1984) и Компании по чековым расчетам и кредитному клирингу

л

(1985) . Все расчеты между обычными банками и другими финансовыми организациями могут осуществляться только через клиринговые банки.

В настоящее время клиринговые банки охватывает процесс расширения объема предпринимательской деятельности. Они начинают оказывать своим клиентам небанковские услуги, например, занимаются посреднической деятельностью при страховании жизни и организации путешествий, сдачей в аренду предприятиям компьютеров для начисления зарплаты и т.п.[169] [170] [171] Причина кроется в общей тенденции к либерализации финансовых рынков, глобализации экономики, развитии высоких технологий, а также высокой конкуренции в сфере банковской деятельности. Банки стремятся оказывать своим клиентам максимальный спектр услуг.

Вторая группа - торговые банки (Merchant banks).

Специализация банков для обслуживания нужд внешней торговли и международных кредитных и расчетных отношений имеет исторические корни, поскольку Великобритания занимала место первой торговой державы

л

в мире. Первый торговый банк - «Baring Brothers» был создан в 1763 году . Торговые банки осуществляют портфельное инвестирование, факторинговые и лизинговые операции, оказывают консультационные услуги в области финансовой политики предприятий. При этом они часто владеют акциями тех компаний, которых консультируют.

Третья группа субъектов в банковской системе Великобритании, которую необходимо упомянуть, - это иностранные банки (Foreign banks).

С юридической точки зрения иностранный банк - это банковское учреждение, которое действует в Великобритании, но управление которым осуществляется из-за рубежа. Можно выделить несколько видов организации

деятельности иностранных банков на территории Великобритании .

1. Осуществление деятельности посредством сети банковских учреждений, открываемых с целью удовлетворения потребностей английских организаций - партнеров этих банков. Например, таким образом представлены некоторые банки Индии и Пакистана.

2. Осуществление деятельности посредством открытия представительств или офиса с целью обслуживания своих деловых партнеров, приезжающих в Великобританию. Эти представительства оказывают ограниченное число банковских операций.

3. Открытие банками своих офисов в Лондоне ради престижа.

4. Осуществление деятельности в консорциуме с другими банками.

Иностранных банков в Великобритании много - около 500 в настоящее

время. В ней представлены практически все крупнейшие финансовые институты мира. Лондон является привлекательным местом для деятельности иностранных банков еще и в силу удобного географического положения страны, а также в силу чрезвычайной распространенности английского языка как средства общения.

Главная сфера деятельности иностранных банков - торговля ценными бумагами, операции на валютном рынке, финансирование крупных международных компаний и т.п.

Четвертая группа - это сберегательные банки (Saving Bank).

Эта категория банков предоставляет только определенный спектр услуг - прием депозитов и предоставление кредитов. Эти банки не осуществляют расчетных операций и операций с чеками.

В настоящее время в Великобритании действует несколько специализированных сбербанков, самым характерным примером сберегательного банка является Национальный сберегательный банк.

Пятая группа банков Великобритании - консорциальные банки (Consortia Banks).

Это банки, в создании которых участвовали, минимум, два других банка и, минимум, из двух разных стран. Особенность данной категории банков в том, что ни один из банков-совладельцев не может иметь более 50% участия в консорциальном банке. Таким образом, основанием для выделения данных банков в отдельную группу является не круг осуществляемых операций или круг обслуживаемых клиентов, а особенности создания и организации деятельности. Такие банки могут быть торговыми, депозитными или любыми другими. Цель создания таких банков - объединение усилий и капитала и получение максимальных преимуществ на рынке банковских услуг. Такие банки создаются транснациональными корпорациями, они способны мобилизовать на рынке огромные средства и на продолжительные сроки[172].

Перечисленные группы банков образуют банковский сектор финансовой системы Великобритании. По оценкам Банка международных расчетов коммерческие банки Великобритании являются самыми глобальными банками в мире[173].

Как уже отмечалось, в Великобритании очень развит и активно действует небанковский финансовый сектор. Субъекты, его образующие, осуществляют деятельность на денежном, валютном рынке, рынке ценных бумаг. Если британский банк не может выстоять в условиях конкурентной борьбы, он может переориентироваться на другое направление предпринимательской деятельности в финансовой сфере. Этому весьма способствует законодательная возможность совмещать банковскую деятельность с иными видами предпринимательской деятельности.

Субъекты предпринимательской деятельности, не являющиеся банками, не обязаны получать разрешение Банка Англии, если они не создаются как банк. Однако в некоторых случаях такие субъекты должны пройти специальную регистрацию. Например, такое требование установлено Законом о финансовых услугах 1986 г., который предусматривает

обязательную регистрацию всех, кто предоставляет инвестиционные услуги[174].

Небанковский финансовый сектор Великобритании представлен спектром субъектов предпринимательской деятельности различных видов.

1. Строительные общества (building societies).

Этот субъект в какой-то степени является уникальным, характерным только для Великобритании. Строительные общества представляют собой форму развития потребительского и кооперативного кредита. Аналогом этого института в других странах могут быть ссудо-сберегательные ассоциации в США.

Строительное общество - это финансовое учреждение, основным видом деятельности которого является прием вкладов и выдача кредитов под залог недвижимости[175]. Они осуществляют свою деятельность на основании Закона о строительных обществах 1986 г.

Строительные общества не только принимают депозиты от населения, и вкладывают их в закладные под недвижимость, но оказывают другие банковские услуги. По Закону 1986 г. строительные общества могут осуществлять открытие паевых, депозитных, почтовых, текущих счетов, а также счетов TESSA[176] [177]; осуществлять платежи с использованием чеков, банковских карт некоторых платежных систем, банковское обслуживание на

3

дому и т.п.

В стремлении оказать клиентам максимальный спектр услуг, строительные общества составили серьезную конкуренцию клиринговым банкам в борьбе за вкладчиков.

2. Дисконтные (учетные) дома (Discount Houses).

Этот институт занимает особое место в финансовой системе Великобритании, поскольку характерен только для этой страны.

Дисконтные дома являлись специальными квазибанковскими учреждениями. Они выполняли посреднические функции между Банком Англии и банками Великобритании в вопросах кредитования последних. В случае возникновения необходимости в кредите банки страны обращались именно в такой дисконтный дом, который, в свою очередь, имел исключительное право осуществлять заемные операции в Банке Англии[178]. В конце 80-х годов в Великобритании насчитывалось девять дисконтных домов. В настоящее время учетные дома объединены в Лондонскую ассоциацию учетного рынка (London Discount Market Association, LDMA).

3. Кредитные союзы (credit union).

Кредитные союзы являются кооперативными организациями, которые действуют на основании Закона о кредитных союзах 1979 г. Их деятельность заключается в предоставлении возможности для накопления сбережений своих членов и обеспечения их небольшим кредитом. Процент по депозитам довольно низкий, однако, все депозиты гарантированы к возврату[179].

Это субъект предпринимательской деятельности, посредством которого реализуется инициатива правительства Великобритании об оказании финансовых услуг беднейшим слоям общества. Одним из стимулов, способствующих развитию кредитных союзов, является страхование жизни, которое кредитные союзы предоставляют всем своим членам бесплатно. Кредиторская задолженность умершего члена союза списывается и не переходит на его членов или членов его семьи. А если у умершего члена кредитного союза имелись сбережения, то они удваиваются и передаются членам его семьи[180] [181].

4. Финансовые дома (financial houses).

Эти субъекты небанковского сектора Великобритании специализируются на кредитовании отдельных отраслей или предоставлении определенных видов кредита - потребительского, инвестиционного и т.п. Эти организации также привлекают вклады клиентов с выплатой по ним процентов. Основное назначение финансового дома - финансирование покупки в рассрочку. В этих целях с лицом, покупающим товар, заключается соглашение, по которому финансовый дом оплачивает покупку, а покупатель будет погашать задолженность в течение 2-3 лет. При этом покупатель должен внести первоначальный взнос (10-12% цены товара). В настоящее

время большинство финансовых домов принадлежит банкам . По этой причине финансовые дома считаются «умирающим» видом в финансовой системе Великобритании.

5. Паевые фонды.

Они служат для накопления сбережений большого числа клиентов и вложения привлеченных средств в ценные бумаги от их имени. Владелец пая может изъять свой капитал, продав его управляющим паевого фонда по цене биржевой котировки на день продажи. Цены публикуются в прессе, и каждый паевой фонд оперирует двумя ценами - ценой покупки и ценой продажи. Паевые фонды специализируются на определенных типах инвестиций, и наименование каждого фонда отражает его специализацию[182].

Деятельность паевого фонда выгодна лицам, желающим инвестировать в ценные бумаги, но не слишком разбирающимся в котировках ценных бумаг, не обладающими специальными знаниями в области фондового рынка. Работники фонда могут помочь лицу правильно распределить денежные средства при выборе тех или иных ценных бумаг, и таким образом, диверсифицировать риски.

Подводя итог рассмотрению вопроса о субъектах банковской системы Великобритании, можно сделать следующий вывод. Основной и важнейшей тенденцией развития банковской системы страны является размытие границ между отдельными видами кредитных институтов. В Великобритании нет четкой границы между субъектами, входящими в банковскую систему страны, и не входящими в нее. Благодаря этому «банковская система Великобритании обладает значительной гибкостью, способна активно отвечать на вызовы рынка и приспосабливаться к специфическим запросам клиентов»[183].

США - страна, имеющая более чем 200-летнюю историю функционирования банковской системы, отличающейся чрезвычайной сложностью и специфичностью. США занимают первое в мире место по количеству коммерческих банков (почти 6,5 тыс. на июнь 2011г.). Подавляющее большинство из них - мелкие и средние банки. Кроме того здесь действуют тысячи кооперативных и сберегательных банков, иных

специализированных финансовых институтов. Также на территории США

л

действует множество банков из самых разных стран мира .

Во главе банковской системы США стоит Федеральная резервная система (ФРС), выполняющая с 1913 г. функции центрального банка страны. ФРС США представляет собой децентрализованную систему с диверсифицированной структурой надзорных органов, которые несут консолидированную ответственность за эффективное проведение денежнокредитной политики, стабильность развития финансовых рынков и устойчивость функционирования банковской системы страны. В состав ФРС входят 12 окружных (резервных) банков (ФРБ). Они образованы в форме корпораций, чей капитал принадлежит их участникам - региональным коммерческим банкам. Каждый ФРБ обязан выплачивать годовые дивиденды своим участникам. Вместе с тем, получение прибыли - не основная цель ФРБ, прежде всего их деятельность заключается в реализации денежнокредитной политики и осуществлении банковского надзора.

Второй уровень банковской системы США составляют коммерческие банки, инвестиционные банки, а также группа сберегательных учреждений: взаимно-сберегательные банки, ссудо-сберегательные ассоциации и кредитные союзы.

Деятельность коммерческих банков преимущественно связана с кредитованием. Среди пассивных операций коммерческих банков преобладают депозиты и привлеченные средства из взаимных фондов. Инвестиционные банки, строго говоря, банками не являются, ибо не выполняют ролевые банковские операции: принятие вкладов и кредитование. Инвестиционные банки осуществляют два главных вида операций с ценными бумагами:

- гарантирование эмиссии ценных бумаг (андеррайтинг);

-непосредственное размещение ценных бумаг компаний. [184]

Дополнительным видом деятельности инвестиционных банков являются консультации по вопросам слияний, поглощений, выгодных вложений капитала и др.

Основное назначение ссудо-сберегательных ассоциаций и взаимносберегательных банков США связано с предоставлением кредитов под строительство жилья. Кредитные союзы США представляют собой кооперативные кредитные организации, чья деятельность основана на принципах взаимного доверия и персональной ответственности всех членов по обязательствам кооператива. Это дает им право выдавать потребительские и ипотечные кредиты под относительно низкие ставки. Основная доля ресурсной базы кредитных кооперативов формируется за счет остатков по чековым паевым счетам, паевым сертификатам и индивидуальным пенсионным счетам. Кредитные кооперативы - единственные организации в США, деятельность которых не облагается налогом на прибыль. Не являясь субъектом антимонопольного законодательства, кредитные союзы создают совместные предприятия для оказания разнообразных потребительских услуг

і

населению .

В банковской системе США присутствует значительное число региональных банковских ассоциаций одновременно с активно действующей авторитетной Национальной ассоциацией банкиров Америки. Это обусловливается федеральными принципами государственного устройства США, что предусматривает значительную роль банковских сообществ в обеспечении функционирования региональной экономики и финансов и участие в решении связанных с этим задач региональных банков[185] [186].

Иностранный банковский сектор представляет достаточно весомый сегмент - в целом 20% от суммарных активов банковской системы США. В число стран, представляющих весомую часть иностранного банковского

сектора США, входят Великобритания, Франция, Канада, Япония и Г ермания.

Среди основных тенденций, современной банковской системы США можно назвать:

- деконцентрацию банков, которая выражается в увеличении крупнейших банковских центров, а также снижении доли традиционных банковских центров в суммарных активах 100 крупнейших банках при одновременном увеличении доли банковских центров, ранее считавшихся «второстепенными»;

- субурбанизацию, которая проявляет себя в стремлении банков размещать свои офисы за пределами крупных городских агломераций. Помимо территориального сдвига мест проживания населения основная причина банковской субурбанизации заключается в более благоприятном по сравнению с городом предпринимательском климате: менее высокие цены на

і

недвижимость, меньше налоги и уровень преступности ;

- сохранение специализации банковской деятельности. В связи с тенденцией к универсализации финансовой деятельности границы специализированных кредитных институтов постепенно размываются. Однако не стоит спешить хоронить специализированную банковскую деятельность. В США (как и в Великобритании) до сих пор запрещено создание финансово-промышленных групп (ФПГ), в которых промышленные компании и коммерческие банки напрямую участвуют в капиталах друг друга. Более того, США, несмотря на сильнейшее противостояние банковского сообщества, восстановили разграничение правовых статусов коммерческих и инвестиционных банков, существовавшее с 1933г. (Закон Гласса-Стигалла) и отмененного в 1999г. ;

- ограничение концентрации капитала. В кризисные годы (2008-2011) США ужесточили нормы банковского законодательства. В это время в [187] [188] полной мере приобрел свою актуальность установленный законом в 1994 г. Ригла-Нила 10% потолок по депозитам, принятый в целях недопущения монополизации банковского сектора отдельным банком. Именно в эти годы укрупнившиеся в результате слияний и поглощений кредитные организации подошли вплотную к лимитируемому рубежу, и реакция ФРС на попытки некоторых из них приобрести, например, активы банка Мерилл Линч, тем самым превысив этот рубеж, однозначно свидетельствовала о жесткой

і

позиции руководства .

В заключение отметим, что в отличие от нынешнего российского подхода, базирующегося на ограничительном видовом количестве субъектов банковской системы, их универсализации и концентрации, банковские системы зарубежных государств характеризуются многообразием субъектов. При этом обладающие высокой степенью развития участники зарубежных банковских систем широко представлены на международной арене. Кроме того, ведущие зарубежные страны позволяют действовать иностранным участникам на внутреннем рынке. Несмотря на прокатившуюся по миру «волну» универсализации, специализация, как важнейший фактор финансовой устойчивости субъектов банковской деятельности конкурентного преимущества, отнюдь не канула в Лету. Центральные банки иностранных государств предпринимают определенные шаги, направленные на деконцентрацию банковской системы, создание специального контура надзора за системообразующими банками с целью предотвращения негативных последствий для экономики в случае банкротств крупных игроков и поддержания конкуренции. Вместе с тем, зарубежный законодатель не препятствует конвергенции банковской и иной предпринимательской деятельности, что позволяет банкам и иным финансовым организациям удовлетворять ожидания клиентов.

Логическим обоснованием использования за рубежом новых принципов регулирования выступает существующее разнообразие правовых режимов и [189] стремление охватить как можно более широкий спектр банковских отношений. Подобный подход представляет большие возможности для имплементации иностранных принципов в национальное законодательство, поскольку позволяет парламентариям вырабатывать различные интерпретации одного и того же принципа с учетом специфики правового регулирования и в конечном счете создает пространство для правоприменения. Думается, что многие (если не все) из названных характеристик ведущих банковских систем могли бы быть взяты на вооружение российской законодательной властью, ведь «конкурентоспособность и эффективность банковской системы достигается только в том случае, если ее устройство соотносится с международными нормами регулирования банковских структур»1. В отличие от предыдущего подхода, базирующего на монополизме банковской деятельности (часто неэффективного) современная банковская система России должна располагать вариативным арсеналом. Акцент должен быть смещен от подхода универсальности и концентрации банковской деятельности в пользу специализации и дифференциации как важнейших факторов конкурентоспособности, развития малого и среднего предпринимательства и инноваций. [190]

<< | >>
Источник: Тарасенко Ольга Александровна. ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСЬ СУБЪЕКТОВ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИИ (ПРАВОВОЙ АСПЕКТ). Диссертация на соискание ученой степени доктора юридических наук. Москва 2014. 2014

Еще по теме § 3. Субъекты предпринимательской деятельности в банковских системах зарубежных стран:

  1. 1.1 Банковская система России: понятие,этапы развития, состояние
  2. 2.2 Экономические риски и оценка устойчивости банковской системы России
  3. §4. Наука хозяйственного права в зарубежных странах
  4. § 2. Формирование государственного сектора экономики в зарубежных странах
  5. § 1. Социальная сущность ограничении предпринимательской деятельности иностранных лиц.
  6. § 1. Объекты ограничении предпринимательской деятельности иностранных лиц.
  7. § 2. Субъекты ограничений предпринимательской деятельности иност ранных лиц.
  8. § 1. Понятие, структура и признаки банковской системы России
  9. § 2. Субъекты банковской системы как субъекты предпринимательской деятельности
  10. § 3. Субъекты предпринимательской деятельности в банковских системах зарубежных стран
  11. § 1. Особенности осуществления предпринимательской деятельности государственной корпорацией Внешэкономбанк и международными организациями МБЭС И МИБ
  12. § 1.2. Специфика налогового статуса иностранных юридических лиц как элемента предпринимательской деятельности
- Авторское право - Аграрное право - Адвокатура - Административное право - Административный процесс - Антимонопольно-конкурентное право - Арбитражный (хозяйственный) процесс - Аудит - Банковская система - Банковское право - Бизнес - Бухгалтерский учет - Вещное право - Государственное право и управление - Гражданское право и процесс - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги - Дипломатическое и консульское право - Договорное право - Жилищное право - Земельное право - Избирательное право - Инвестиционное право - Информационное право - Исполнительное производство - История - История государства и права - История политических и правовых учений - Конкурсное право - Конституционное право - Корпоративное право - Криминалистика - Криминология - Маркетинг - Медицинское право - Международное право - Менеджмент - Муниципальное право - Налоговое право - Наследственное право - Нотариат - Обязательственное право - Оперативно-розыскная деятельность - Права человека - Право зарубежных стран - Право социального обеспечения - Правоведение - Правоохранительная деятельность - Предпринимательское право - Семейное право - Страховое право - Судопроизводство - Таможенное право - Теория государства и права - Трудовое право - Уголовно-исполнительное право - Уголовное право - Уголовный процесс - Философия - Финансовое право - Хозяйственное право - Хозяйственный процесс - Экологическое право - Экономика - Ювенальное право - Юридическая деятельность - Юридическая техника - Юридические лица -