§ 1. Правовое обеспечение как фактор устойчивости российских банков

Государственная политика в отношении банковского сектора России в последние годы основывалась на необходимости обеспечения стабильности банковской системы, преодолении последствий финансового кризиса 1998 г., создании законодательства о банкротстве и реструктуризации кредитных организаций, практике его применения, а также на восстановлении докризисного уровня показателей банковской отрасли.

Банковская система, если рассматривать с этих двух точек отсчета, в основном восстановила свои показатели. Ниже приводятся цифры, озвученные Первым заместителем Председателя ЦБ РФ в июне 2002 г. на Международном банковском конгрессе^[32] (таб. 2, 3) и цифры, отражающие динамику основных показателей развития банковского сектора в последующие годы и послужившие основой для разработки новой редакции «Стратегии» (таб. 4).

Динамика основных показателей развития банковского сектора России

Таблица 2

Динамика основных показателей развития банковского сектора России в реальном исчислении к 1.07.98 (в %)

Таблица 3

Приведенные в таблицах показатели еще раз подтверждают, что докризисное (19998 г.) состояние банковской системы в количественном выражении не только достигнуто, но и превышено.

К началу 2005 г. ситуация, безусловно, значительно улучшилась, несмотря на кризис доверия вкладчиков к банковской системе, разразившийся в июле 2004 г. в связи с отзывом лицензии у Содбизнес банка, Кредиттрастбанком, Диалог-Оптиум, Гута и т.д. Увеличились средства банковской системы, население дает в банковскую систему больше, чем раньше; в реальный сектор вкладывается денег больше, чем в собственные средства кредитных организаций. Кредиты органам власти сократились в пользу кредитования реального сектора экономики. Это говорит о позитивной тенденции, банковская система начинает выполнять функцию финансового посредника. Модель развития российских банков изменилась в лучшую сторону, улучшился инвестиционный климат в стране.

Банки стали более кредитоориентированными, в промышленности увеличилась доля кредитов и займов в финансировании оборотного капитала. Более 90% банков по итогам 2004 г. прибыльные и относятся к финансово-устойчивым. В настоящий момент темпы роста банковских активов превышают темпы роста ВВП.

Между тем, приведенные в таблицах показатели свидетельствуют также об основных проблемах российской банковской системы.

- в основном банки специализируются на перераспределении средств между предприятиями, а не на трансформации сбережений в инвестиции;

- российские банки недостаточно участвуют в предоставлении долгосрочных ресурсов экономике;

основная доля кредитов концентрируется в экспортноориентированных отраслях, структура банковского кредитования экономики довольно устойчива и не ориентирована на перелив капитала в пользу перерабатывающих производств;

- высока степень зависимости банков от экспортных отраслей;

%

- перелив капитала из сырьевых секторов в обрабатывающие сдерживается «связанным» и закрытым характером кредитования внутри финансово-промышленных групп;

- замедление прироста средств предприятий в пассивах банков сопровождается ростом вкладов населения, что делает ресурсную базу более дорогой.

Как видно из приведенных таблиц, российская банковская система неоднородна, в ней существует как минимум 6 моделей поведения банков, зависящих от клиентской базы и от структуры собственности. Это говорит о том, что основные барьеры в развитии банковской системы носят не количественный, а структурный и поведенческий характер. Значительная часть банков ориентирована на валютную ликвидность, и в первую очередь - нефтегазовые банки. Если бы они расширили кредитование до среднего по банковской системе уровня, то кредитование реальной экономики значительно выросло. Высока степень зависимости банков от экспортных отраслей, вследствие этого зависимость российской банковской системы от экспортных отраслей. Перелив капитала сырьевых отраслей в перерабатывающие сдерживается связанным и закрытым характером кредитования внутри соответствующих финансово-промышленных групп.

Это деньги замкнутые, не циркулирующие свободно в экономике, поэтому банковская система здесь не выполняет функцию финансового посредника.

Государственная политика в области банковской реформы концептуально была определена Президентом Российской Федерации В.В.Путиным в Послании к Федеральному Собранию 18 апреля 2002 г. Президент отметил, что важнейшим условием динамичного экономического развития страны является эффективная банковская система. Она призвана аккумулировать финансовые ресурсы и превращать их в инвестиции. В этой связи необходимо наверстать и устранять отставание в банковской реформе: усилить банковский надзор, обеспечить прозрачность в деятельности банков путем перехода на международные стандарты отчетности, принять меры по повышению их капитализации.^[33]

Эффективная банковская система - это система, которой, во-первых, свойственны качественное выполнение основных функций банковской системы в экономике: обеспечение сохранности вкладов, финансовое посредничество, организация расчетов, агрегирование и сохранение банками экономической информации. Во-вторых, что не менее важно, способность банковской системы предоставлять услуги вовремя и качественно. Задача банковской системы уметь делать то, что необходимо экономике. И наконец, некоторое поддержание «свободного резерва мощности» банковской системы для предвосхищения и поддержки позитивного развития экономики.

В настоящее время для решения задач в рамках обозначенных целей в банковской системе активно реализуется правовая поддержка следующих мероприятий:

- разработка и внедрение методов и критериев качественной диагностики банков (с 2002 г.);

- реорганизация банковской инспекции (с 2002 г.);

- подготовка и принятие пакета законодательных изменений (в законодательство о банках, о процедуре банкротства банков, о страховании вкладов, поправок в Гражданский кодекс и т.д. (с 2004 г.).

- создание системы гарантирования вкладов и переход российских кредитных организаций на новые правила гарантий (октябрь 2005 г.).

Что касается последнего мероприятия, следует сказать, что в обеспечении банковской системы нормативно-правовыми документами для создания системы гарантирования вкладов (СГВ) была проведена большая работа, предварившая принятие закона «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации». До его принятия была внедрена схема разработки правовых документов, обеспечивающих вхождение банков в СГВ¹.

Таблица 4

Нормативно-правовое обеспечение формирования системы гарантированного сохранения вкладов физических лиц в банках России

¹ Нормативно-правовое обеспечение СГВ (таб.

Активная законотворческая и нормативная деятельность в банковской сфере, способствующая развитию рынка финансовых услуг, предполагает:

- расширение спектра инструментов рефинансирования банков Банком России;

- поддержку предложений о выпуске долгосрочных государственных долговых инструментов и формирование долгосрочной «кривой доходности»;

- внесение в законодательство правил, предполагающих выпуск и активное использование производных финансовых инструментов;

- создание общероссийской системы расчетов в реальном времени (RTGS).

Игнорирование или отставание в воплощении обозначенных мероприятий в жизнь грозит банковской системе потерей устойчивости, вследствие чего в реформировании экономики могут возобладать совсем другие экономические и политические тенденции. Может также возникнуть такая ситуация, когда банковскую систему надо будет выстраивать совсем по другим принципам.

В частности, на устойчивость и репутацию отечественных банков отрицательно сказывается отток капитала из страны, доминирующий на протяжении всего периода реформ.

Принятые в феврале 2002 г. федеральные законы «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем» и «О внесении изменений и дополнений в законодательные акты Российской Федерации в связи с принятием федерального закона «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем», направленные на защиту прав и законных интересов граждан, общества и государства в целом, возложили на Центральный Банк Российской Федерации ряд задач, связанных с разработкой правил внутреннего контроля в целях предотвращения легализации (отмывания) доходов;

порядка представления информации кредитными организациями, осуществляющими операции с денежными средствами или иным имуществом, в уполномоченный орган; осуществлением контроля за исполнением кредитными организациями требований федерального закона в части фиксирования, хранения и предоставления информации об операциях, подлежащих обязательному контролю а также по отказу за организацией внутреннего контроля.

Центральный Банк и Комитет финансового мониторинга в январе 2002 г. было подписано Соглашение об информационном взаимодействии. Оно регламентирует основные принципы информационного взаимодействия, обязательства сторон, вопросы конфиденциальности и разрешения разногласий. Банком России была проведена проверка всех кредитных организаций и их филиалов. Результаты ее показали, что банковская система в целом подготовлена к выполнению требований федеральных законов, касающихся мер противодействия легализации (отмывания) доходов, полученных преступным путем.^[34]

В настоящее время одним из наиболее значимых практических шагов в этой области стали предпринимаемые меры в целях противодействия финансированию терроризма. В первую очередь - это разработка и утверждение перечня физических и юридических лиц, причастных к финансированию терроризма и террористических организаций не только за рубежом, но и на территории Российской Федерации, с тем, чтобы кредитные организации могли бы использовать такие списки в своей работе в соответствии с действующим законодательством.

В целях защиты банковской системы Российской Федерации от проникновения доходов, полученных преступным путем, и использования ее в целях отмывания грязных денег, необходимо также предоставить кредитным организациям право расторжения договора банковского счета в одностороннем порядке, в случае возникновения подозрений в отмывании доходов. Указанные меры предусмотрены законодательствами экономически развитых стран, являющихся членами ФАТФ (США, Великобритания, Германия, Франция, Испания). Такие механизмы считаются на международном уровне одним из эффективных и необходимых средств борьбы с отмыванием доходов, полученных преступным путем. В настоящее время встает вопрос о необходимости внесения соответствующих изменений в Гражданский кодекс РФ.

В настоящее время на повестке дня стоит задача использовать обозначенные возможности для создания устойчивой, практически новой по качеству и целям банковской системы на базе применения современных

і

технологий, международных стандартов бухучета, менеджмента, надзора, аудита. Иными словами, использовать собственный и международный опыт для построения цивилизованной банковской системы. Для выполнения данной задачи необходимо решить несколько проблем:

1) . Во главу угла финансового оздоровления проблемных банков необходимо поставить меры по реорганизации, а не по проведению процессов банкротства. Международная практика показывает, что убытки от банкротства в 8-10 раз больше, чем при реорганизации;

2) . Необходима безотлагательная корректировка методологии определения экономических нормативов с целью стимулирования наращивания капитала банков и снятия ограничений на обслуживание предприятий в условиях кризисного состояния экономики, а также корректировка регулирования отчислений в фонд обязательных резервов;

3) . Взаимоотношения между учреждениями Центрального банка и коммерческими банками должны быть партнерскими. Невыполнение банком какого-либо норматива не должно приводить к немедленному применению санкций. Необходимо с участием банка разобраться в причине и совместно определить меры по его оздоровлению.

Принципиальным вопросом регулирования остается несовершенство структуры банковской системы. Важно иметь полный «ассортимент» специализированных банков, отвечающих потребностям экономики, таких, как Банк развития, экспортно-импортных операций, сельскохозяйственный, ипотечный, кредитной кооперации. Однако какие-либо привилегии для отдельных банков не допустимы, так как только здоровая рыночная конкуренция способна укрепить банковскую систему.

Со стороны Банка России необходима всемерная поддержка региональной сети банков, что является важным условием развития производительных сил регионов. В каждом регионе должно быть столько банков, сколько требуется для нормального обслуживания корпоративных клиентов и частных лиц.

При этом исключительную остроту и значимость приобретает проблема мобилизации внутренних инвестиционных ресурсов. Быстрый и ощутимый эффект может дать привлечение средств населения под конкретные инвестиционные проекты с помощью группирующихся вокруг банков финансовых, страховых, лизинговых, факторинговых компаний и пенсионных фондов. Разумеется, использование финансовых средств под эти проекты и распределение прибыли должно происходить по «прозрачной схеме», с обязательным участием самих инвесторов.

По официальной статистике только за первое полугодие 2004 г. компании, банки и население вывели из России вдвое больше СКВ, чем за весь 2003 г. Чистый отток (превышение экспорта капитала над импортом) достиг 5,5 млрд. дол. Главными экспортерами выступали банки.

Российский бизнес, в том числе крупный, все больше полагается на иностранные заимствования. Реальный сектор экономики от этого только проигрывает.

К таким последствиям привел уже опыт во многих «переходных экономиках», где основной упор при капитализации был сделан на внешние

источники. В результате международные банки заняли там решающие позиции в банковской системе и экономике. Так, в Чехии более 50: банковского капитала принадлежит иностранным участникам, в Польше — 60%, в Венгрии - около 70%. Именно банки с иностранным капиталом начинают оказывать решающее воздействие на характер и приоритеты экономического развития в этих странах, контролировать там наиболее эффективные сферы деятельности. При этом как отмечается в материалах Центрального Банка РФ, «иностранные банки, занимающиеся

кредитованием национальных субъектов, имеют специфические, чаще всего не совпадающие с национальными интересами, стратегические приоритеты».^{[35] [36]}

Сейчас защитить, хотя бы частично, интересы рядовых граждан в случае банкротства кредитных организаций призван закон о страховании банковских вкладов. Но что убережет сами коммерческие банки от угрозы нового дефолта, если рухнут мировые цены на известные товары российского экспорта, от которого полностью зависит существование всей российской финансовой и экономической системы?

Только сбалансированное использование механизмов капитализации банков будет способствовать восстановлению, укреплению и развитию национальной банковской системы, создаст возможности, которые позволят российским банкам решать задачи, стоящие перед российской экономикой.

Перспективные направления развития банковского бизнеса на ближайшее время заложены в следующих документах: «Концептуальные

Л

вопросы развития банковской системы Российской Федерации» и «Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на 2004 год и на период до 2008 года» (в новой, от 1 июля 2004 г., редакции).^[37]

Важно отметить, что в обоих документах развитие банковской системы предполагает постепенное, эволюционное развитие банковской системы и ставит темпы ее реформирования в прямой зависимости от хода дальнейших преобразований в экономике.

Следует отметить, что развитие российского банковского сектора за последние 1,5-2 года проходит на фоне позитивных изменений экономики на макроуровне. Наблюдается тенденция роста производства отечественных товаров и услуг, увеличились налоговые поступления, что привело к профициту государственного бюджета и позволило не прибегать к широким заимствованиям на внешнем рынке.

Все это положительно сказывалось на состоянии банковского сектора (таб. 5, 6).

Таблица 5

Динамика основных показателей развития банковского сектора России в реальном исчислении в % к 01.07.98

Таблица составлена по: Общество и экономика. - 2004. - № 7-8. - С. 49-50 (со

ссылкой на ЦБ РФ).

Таблица б

Динамика роста вкладов россиян в млрд. руб.

Источник: ЦБ РФ

Несмотря на положительные тенденции в состоянии банковской системы, следует также отметить, что ее важнейшие параметры по истечении послекризисных лет развития нельзя считать успешными. Недостаточность капитала банков негативно сказывается на инвестиционном процессе, и доля приложения этого капитала несоизмеримо мала.

Поэтому сегодня весьма актуальна задача повышения устойчивости и эффективного воздействия банковской системы на экономический рост. Финансовый кризис 1998 года показал, что опора только на крупные банки, аккумулирующие огромные ресурсы и сильно приблизившиеся к средствам госбюджета, ведет к сверхконцентрации системных рисков, и, в конечном итоге, может привести финансово-экономическую систему страны к кризисным потрясениям.

Таблица 7

Концентрация активов по банковскому сектору России (в Vo_______

Источник: Вестник Банка России за соответствующий период

Формирование модели централизации капитала может привести к уничтожению начавшегося достаточно активного и объективного процесса

слияния банков и роста их капитала на рыночных основах. В результате чего значительно уменьшится число банков в регионах, которые являются составной частью платежной системы страны. Это принесет серьезные проблемы в расчетные и платежные операции, вновь возбудит недоверие вкладчиков к банкам. Региональные банки России обслуживают около одного миллиона предприятий и организаций, миллионы физических лиц. Крупные московские банки не в состоянии охватить всю территорию страны и предоставить огромному количеству населения и субъектам хозяйствования оперативно весь спектр банковских услуг по доступным ценам и высокого качества.

Главные пути предупреждения несостоятельности банков должны базироваться на рыночных основах функционирования банковской системы, недопущения ее развития по пути докризисных (1998 г.) элитных банков с суперуполномоченными функциями. Устойчивость банковской системы определяется не 20-30 крупнейшими банками, а тем, насколько стабильная банковская система эффективно обеспечивает

функционирование рыночной экономики, а также тесная связь банков с малым, средним и крупным бизнесом. Поэтому необходимо отметить, что размер капитала не может являться основным и единственным критерием устойчивости банков.

Главной целью банковского регулирования и надзора Банк России определяет поддержание стабильности банковской системы, защиту интересов вкладчиков и кредиторов. При этом устанавливается принцип невмешательства ЦБ в оперативную деятельность кредитных учреждений, за исключением случаев, предусмотренных федеральными законами.

Следует отметить, что в настоящее время банковская система России представляет собой расчетную систему и не является ускорителем экономического роста. Экономика страны ориентирована на экспорт сырья. Основная причина этого высокие мировые цены на энергоносители. В банковской системе это привело к тому, что с конца 1999 г. наблюдается рост и развитие банков, обслуживающих экспортеров. Следует отметить, что экспортно-ориентированная направленность не может рассматриваться как стабильный и постоянно действующий фактор экономического роста. Как показывает практика, предприятия не могут решать проблемы технологической модернизации, что характерно для большинства предприятий России, а также не могут конкурировать с аналогичными производителями на внешних рынках, в следствие чего возникает острейшая необходимость в инвестициях.

Источниками финансирования инвестиционной деятельности могут выступать, прежде всего, собственные финансовые ресурсы и внутрихозяйственные резервы инвестора, привлеченные финансовые средства, полученные от продажи акций, паевых и иных взносов ассигнований из бюджетов различных уровней, иностранные инвестиции и заемные средства, в том числе банковские кредиты.

Факторами, отрицательно воздействующими на инвестиционную политику банков, являются:

- отсутствие долгосрочных ресурсов в пассивах банков, что в случае инвестиционного кредитования создает угрозу для ликвидности;

- значительный риск долгосрочных вложений;

- недостаточное технико-экономическое обоснование инвестиционных проектов.

Явлением, заслуживающим внимания, служит формирование инвестиционно-банковских структур, предпосылками формирования которых являются:

потребность предприятий, прошедших приватизацию, в финансировании;

- отсутствии свободных финансовых средств на счетах предприятий;

сокращение государственных капиталовложений и высокие процентные ставки по кредитам;

- стремление крупного капитала участвовать в финансировании крупных проектов, расширяя тем самым свое влияние в экономике.

Цель инвестиционно-банковской структуры инвестировать деньги таким образом, чтобы осваивать все более крупные проекты. По поручению инвестора проводится независимый анализ и оценка ценных бумаг, на основании чего инвестор самостоятельно принимает решение. По мнению некоторых финансистов, механизмы привлечения ресурсов с рынка капиталов является более гибким, чем коммерческое кредитование.

Таким образом, устойчивость банка связана с аккумуляцией свободных финансовых ресурсов и их рациональное размещение на долгосрочной основе. Вся эта процедура должна проходить как через инвестиционную деятельность коммерческих банков, так и через формирования финансовых институтов, совмещающих коммерческо-банковский бизнес с совокупностью отношений и видов деятельности на рынке ценных бумаг.

Контролируя устойчивость банка, территориальные управления Центрального банка РФ могут выдать предписания коммерческому банку, отозвать у последнего лицензию, а также инициировать процесс банкротства. Практика применения санкций к проблемным банкам показывает, что активы этих банков беспрепятственно выводились. А это значит, что необходимо кардинально менять систему воздействия Банка России на коммерческие банки. Прежде всего, целесообразно внедрить, в соответствии с мировой практикой, разделение банковского капитала согласно категориям. Примерная схема такого деления представлена в таблице 8.

Таблица 8

Определение необходимости немедленной коррекции структуры капитала

Хорошо капитализированные и достаточно капитализированные банки должны соответствовать или превышать минимальные процентные значения, представленные в таблице по трем показателям. Для того, чтобы считаться недостаточно капитализированным или значительно недостаточно капитализированным, показателям банка необходимо опуститься ниже процентных значений категории. Критически недостаточно капитализированные банки - те из них, материальные активы которых равны или меньше 2% их общих активов. Конкретные значения показателей, представленных в таблице, определены исходя из аналогичных показателей, используемых в ЕЭС.

Данные категории капитала создают основу для действий контролирующих органов. Каждому уровню капитализации банков должен соответствовать набор мер, которые должны незамедлительно применяться регулирующими органами. Такие меры ужесточаются при уменьшении банковского капитала. Хорошо и достаточно капитализированные банки не станут субъектами обязательных действий до тех пор, пока они не перейдут в разряд недостаточно капитализированных. В отношении последних требуется разработка плана восстановления капитала. Деятельность критически недостаточно капитализированных банков приостанавливается до тех пор, пока их состояние не улучшится, в особенности это относится к операциям, увеличивающим общий размер рисков. Важным вопросом в обеспечении достаточности банковского капитала является взаимоотношения банков с аффилированными предприятиями. В настоящее время, в Российской Федерации отношения банков с аффилированными предприятиями практически не регулируются. Поэтому целесообразно ввести ограничения на операции банков с аффилированными структурами для сдерживания банковских рисков на допустимом уровне и для предотвращения злоупотреблений инсайдерами.

Финансовая система не может нормально функционировать без своевременного предоставления финансовыми институтами всем заинтересованным сторонам достоверной информации о своем финансовом состоянии, структуре собственности, активов и других параметрах. Решающую роль с точки зрения раскрытия информации играют стандарты бухгалтерского учета и финансовой отчетности.

Основной вопрос, связанный с раскрытием информации, - это переход на международные стандарты учета и отчетности. Очевидно, что чем скорее банки перейдут к учету и отчетности по международным стандартам, тем быстрее станет известно истинное состояние банковской системы. Однако для внедрения российских стандартов, пересмотренных с учетом международных норм, должна быть готова соответствующая правовая база и, по крайней мере, преобладающая часть самих банков.

Достаточно сложным и дискуссионным до сих пор был вопрос страхования банковских вкладов. И если вопрос о страховании банковских вкладов физических лиц после принятия закона «О страховании вкладов физических лиц в банках РФ»^[38] в законодательном плане решен, то для юридических лиц возникает много проблем. В целом и разных стран не дает на него однозначного ответа. Следует отметить ряд аспектов, связанных с этой проблемой. В первую очередь, речь следует вести о значительных обязательствах государства и нагрузке на бюджет в случае банковского кризиса и необходимости возвращения вкладчикам денег; о проблеме участия в системе страхования государственных и частных банков, имеющих неравные исходные условия; о жестком отборе банков для включения в систему страхования и постоянный мониторинг их деятельности.

Серьезный вопрос связан с порядком погашения обязательств реструктурируемыми банками. Практика мировых соглашений, проводимая АРКО в подконтрольных ему банках, подвергается серьезной критике. По мнению специалистов, требования вкладчиков должны удовлетворяться в полном объеме независимо от наличия или отсутствия страховых вкладов. Такой подход порождает по крайней мере две проблемы:

• сложно удовлетворять требования вкладчиков а полном объеме;

• первоочередное удовлетворение интересов вкладчиков

(предусмотренное, кстати, российским законодательством) может привести к ущемлению интересов других кредиторов включая государство.

Были разные предложения: предлагали уравнять в правах государственные и частные банки в обслуживании госбюджета. В случае краха частных банков государство ставится в весьма уязвимое положение. Этот недостаток предлагалось преодолеть путем мировых соглашений.

Предлагалось также распространить систему страхования вкладов на все банки, имеющие лицензию, одновременно отзывая лицензии у банков, не отвечающих критериям участия в системе страхования. Приемлемым представлялся вариант предоставления банкам ограниченной банковской лицензии.

Следующий аспект страхования банковских вкладов связан с условиями участия государственных и частных банков. В отношении госбанков, имеющих определенные привилегии в рекапитализации, предлагалось применять гораздо более строгие ограничения.

Причины низкой активности банков в кредитовании предприятий реального сектора экономики связаны с отсутствием действенных правовых мер по гарантированию возвратности кредитов. В первую очередь это относится к субъектам малого предпринимательства. Проведение расширенного докредитного обследования, изучение посредством тщательного мониторинга потоков денежных средств, способности и готовность заемщика обеспечить погашение кредитов, предоставление в качестве залога активов, генерирующих денежные потоки - это предпринимаемые меры, которые однако сложно использовать для широкого кредитования малого бизнеса в силу значительных затрат на проведение указанных мероприятий. Это делает кредит практически невозможным или слишком дорогим. Вместе с тем предлагаемые ими меры либо не в состоянии существенно снизить риски, либо противоречат основам российского законодательства, которое не позволяет кредиторам взыскивать имущественное обеспечение с помощью несудебных средств самопомощи. Судебные же процедуры, как показывает опыт, сопряжены с долгими разбирательствами и неясным исходом. C учетом низкой эффективности российской судебной и арбитражной процедур изъятия залога в российских условиях скорее всего не приведет к снижению кредитных рисков. Это может привести к росту числа злоупотреблений и снижению общего уровня доверия. Сейчас кредиторы могут быть уверены, что «передача» активов должника другим кредиторам не может произойти без их ведома и будет осуществляться публично в судебном порядке. Ситуация, когда активы могут быть изъяты во внесудебном порядке, повышает риски не только кредиторов, но и собственников.

Для устойчивой деятельности банков важное значение имеет банковское законодательство. При этом в банковской практике нередко возникает проблема законодательного урегулирования порядка принятия и толкования нормативных актов Банка России. Проблема регулирования касается применяемых в банковской деятельности международных правовых актов; деловых и банковских обычаев; локальных актов коммерческих банков; решений Конституционного Суда Российской Федерации; арбитражной практики; норм международного права и международных договоров.

Актуальным является минимизация регулирования важных и принципиальных вопросов банковской деятельности подзаконными нормативными актами. Особое значение данная проблема приобретает применительно к властным, публично-правовым отношениям. В первую очередь это касается законотворческой деятельности, особого процессуального порядка, принятого Федеральным Собранием (Госдумой и Советом Федерации), разработки законопроектов исполнительными органами власти.

При отсутствии по одноименным вопросам законов, подзаконные акты зачастую односторонне отражают позицию регулирующего ведомства или определенную группу отношений. В результате чего снижается уровень правового регулирования отношений, затрагивающих экономические интересы вкладчиков, как физических, так и юридических лиц.

Банковское законодательство определяет основные направления формирования, развития и деятельности банковской системы страны. Оно является основополагающим инструментом государственного регулирования банковской деятельности. Как инструмент государственного регулирования оно постоянно развивается, совершенствуется, находится в динамике, развивается в соответствии с изменяющейся экономикой. Эволюция банковского законодательства служит повышению эффективности функционирования банковской деятельности.