2. 2. Формирование оборотных средств предприятий

     Процесс формирования оборотных средств включает:

• определение  состава  и  структуры  оборотных средств;

• установление потребности предприятия в оборотных средствах;

• определение источников формирования оборотных средств;

• распоряжение  и  маневрирование  оборотными средствами;

• ответственность за сохранность и эффективное пользование оборотных средств.

    Под составом оборотных средств понимается совокупность элементов, образующих оборотные производственные фонды и фонды обращения, т. е. их размещение по отдельным элементам. Структура оборотных средств представляет собой соотношение отдельных элементов оборотных производственных фондов и фондов обращения, т. е. показывает долю каждого элемента в общей сумме оборотных средств.

     Преобладающую часть оборотных производственных фондов составляют предметы труда - сырье, основные и вспомогательные материалы, покупные полуфабрикаты, топливо и горючее, тара и тарные материалы.

   Перечисленные предметы и орудия труда составляют одну группу оборотных производственных фондов - производственные запасы. Кроме них в оборотные производственные фонды входят: незавершенное производство и расходы будущих периодов.

    Основное назначение средств, авансированных в оборотные производственные фонды, заключается в обеспечении непрерывного и ритмичного процесса производства.

     К  фондам обращения на предприятиях относят: готовую продукцию на складе; товары отгруженные; денежные средства в кассе предприятия и на счетах в банке; дебиторскую задолженность; средства в прочих расчетах.

    Основное назначение фондов обращения состоит в обеспечении ресурсами процесса обращения.

    Состав и структура оборотных средств не одинаковы в различных отраслях  экономики. Они определяются многими факторами производственного, экономического и организационного порядка.

        Оборотные  средства можно также классифицировать по следующим признакам:

- по месту и роли в процессе воспроизводства,

- степени планирования,

- источникам формирования.

По месту и роли в процессе воспроизводства различают оборотные средства в сфере производства и сфере обращения.

     Установление оптимального соотношения оборотных средств в производстве и обращении имеет важное значение для обеспечения денежными средствами выполнения производственной программы, а также являются одним из основных факторов повышения эффективности использования оборотных средств.

    По степени планирования оборотные средства подразделяются на нормируемые и ненормируемые. Отечественная практика предполагает нормирование, т. е. установление норм запаса и нормативов по элементам оборотных средств, за исключением товаров отгруженных, денежных средств и средств в расчетах.

    По источникам формирования оборотные средства делятся на собственные, заемные и привлеченные. Собственные оборотные средства находятся в распоряжении предприятий и изъятию подлежат.

   Важной проблемой для предприятий является обеспечение сохранности оборотных средств. В процессе финансового планирования важно определить излишек или недостаток оборотных средств на начало планируемого периода. Если плановая потребность превышает сумму собственных оборотных средств предприятия, возникает недостаток собственных оборотных средств. Предприятия, допустившие образование недостатка оборотных средств, могут восполнять его за счет  заемных средств.

    Излишек собственных оборотных средств может служить источником финансирования прироста оборотных средств.

      Проводимая государством финансовая политика может препятствовать или стимулировать нормальную производственно-финансовую деятельность предприятий. Важная роль при этом принадлежит налоговой политике государства. Так, отнесение ряда  налогов  на  себестоимость  продукции  (работ, услуг), особенности уплаты в бюджет НДС, авансовые платежи налога на прибыль приводят к отвлечению оборотных средств предприятий на непроизводственные расходы. Это вынуждает предприятия прибегать к займам под большие проценты, искать внеплановые источники средств. Отвлечение оборотных средств ведет к замедлению их оборачиваемости, снижает эффективность работы предприятия, ухудшает его финансовое состояние.